Análise

Em 16 de outubro, pelo horário do Leste, as ações da Nvidia (NVDA) contrariaram a tendência e avançaram, na contramão da queda de 1,4% do índice Nasdaq Composite. Apesar de uma semana volátil para o setor de semicondutores, na qual os investidores ponderaram o ritmo dos investimentos em IA em meio a preocupações com a alta dos custos de infraestrutura e a sustentabilidade da demanda, Jensen Huang respondeu às dúvidas do mercado na quinta-feira, destacando que a demanda por infraestrutura de computação em IA permanece forte. Ele afirmou: "A Nvidia recebe pedidos de chips de IA de clientes quase todos os dias. Continuamos a aumentar a oferta, mas os volumes de pedidos continuam crescendo."

Em 16 de outubro, as ações do setor de memória sofreram outro revés na sexta-feira: a SK Hynix (SKHY) caiu mais de 5%, enquanto a SanDisk (SNDK) e a Micron (MU) recuaram mais de 4% cada, levando suas perdas semanais para 18%, 15% e 13%, respectivamente. Cresceram as preocupações no mercado de que os avanços na arquitetura 4F2 anunciados pela ChangXin Memory Technologies (CXMT) possam aliviar a escassez de chips de memória, pressionando para baixo os preços e os lucros das fabricantes. Por trás desse recuo estão duas questões que abrangem diferentes horizontes temporais: se a oferta imediata permanece restrita e qual será o impacto da futura expansão de capacidade da CXMT.

As ações da SanDisk despencaram 15% nos últimos cinco dias e podem continuar caindo, com possibilidade de retestar o patamar psicológico de US$ 1.000 em um cenário extremo.

TradingKey - Na sexta-feira (16 de outubro), no horário da costa leste dos EUA, os futuros dos três principais índices acionários norte-americanos operavam mistos no pré-mercado. O presidente do Federal Reserve, Kevin Warsh, não deu sinais claros quanto às decisões de taxa de juros de outubro e dezembro, provocando o enfraquecimento do índice do dólar. Enquanto isso, preocupações com os valuations de empresas de IA e os custos de financiamento continuaram a pesar sobre as ações de tecnologia, enquanto o mercado aguardava a divulgação de dados econômicos, incluindo a produção industrial dos EUA.

A pressão vendedora sobre as ações de tecnologia ressurgiu à medida que as ações de chips de memória despencaram em conjunto, com a SK Hynix despencando 3%.

A SpaceX superou os ventos contrários relacionados ao Bromo, com o preço de suas ações retomando com força a marca de US$ 150 e podendo avançar rumo à sua máxima anterior de US$ 170.

TradingKey - No fechamento de 15 de outubro, no horário do Leste, a Micron (MU) interrompeu uma sequência de cinco dias de perdas, fechando em alta de 1,87%, a US$ 931,24. A ação caiu para uma mínima intradiária de US$ 858 antes de se recuperar rapidamente para perto de US$ 931, com um volume de negociação de aproximadamente 39,1 milhões de ações. A análise técnica indica que o padrão de fundo em ombro-cabeça-ombro permanece intacto, sugerindo que a expectativa é de que o preço das ações da Micron se estabilize e volte a subir.

O Filecoin beneficiou-se de um duplo catalisador, com a conclusão do vesting dos tokens genesis e o apoio de Agentes de IA impulsionando o FIL em mais de 10%.

TradingKey - O rating de crédito da Anthropic veio à tona pela primeira vez. De acordo com documentos analisados pelo Financial Times, a agência de classificação de risco Kroll Bond Rating Agency (KBRA) atribuiu à Anthropic a nota "BB+" com perspectiva estável em junho deste ano. Isso representa o nível mais alto dentro da categoria de grau especulativo, situando-se apenas um degrau abaixo do limite do grau de investimento.

TradingKey - Na sessão europeia de 16 de outubro, os preços do ouro (XAUUSD) ampliaram sua recuperação, sendo negociados perto de US$ 4.185, em alta de cerca de 0,4% no dia. O ouro havia caído anteriormente para cerca de US$ 4.073 antes de engrenar uma recuperação contínua. Ontem, tanto os dados do PPI quanto os de vendas ao varejo dos EUA vieram acima das expectativas do mercado, mas o dólar e os rendimentos dos títulos do Tesouro dos EUA não conseguiram subir e, em vez disso, recuaram, oferecendo suporte ao ouro.

TradingKey - As ações da CoreWeave despencaram cerca de 15% na quarta-feira, e os preços de seus títulos corporativos caíram em conjunto, diante do temor do mercado de que as altas taxas de juros e o endividamento massivo possam enfraquecer sua capacidade de continuar expandindo data centers de IA. O CEO da Nvidia, Jensen Huang, declarou publicamente em Estocolmo na quinta-feira que a CoreWeave está se fortalecendo, que seu custo de capital na realidade diminuiu e que a Nvidia não precisa fornecer um suporte financeiro para a empresa.

O Bitcoin retomou com força o patamar de US$ 80.000. Com sua estrutura de alta intacta, ele ainda tem potencial para avançar até US$ 87.000.

TradingKey - Airbus, a italiana Leonardo e a francesa Thales estão avançando com um plano de consolidação de negócios espaciais com o codinome "Project Bromo".

TradingKey - Em 16 de outubro, os mercados acionários do Japão e da Coreia do Sul recuperaram-se após uma forte correção recente. O índice Nikkei 225 do Japão fechou em alta de 1,39%, aos 65.324,24 pontos, mas acumulou queda de 5,37% na semana, registrando seu maior recuo semanal desde 17 de julho. O índice KOSPI da Coreia do Sul avançou 2,05%, fechando aos 5.668,06 pontos, mas caiu 14,46% na semana, registrando sua maior queda semanal desde outubro de 2008.

O evento de lançamento do Roadster despertou o interesse de compra, fazendo as ações da Tesla subirem mais de 3%, mas a probabilidade de um rompimento direto acima da marca de US$ 400 permanece baixa.

TradingKey - Em 15 de outubro, no horário do Leste dos EUA, a Tesla (TSLA) revelou e demonstrou a nova geração do Roadster em Waco, no Texas. Adiado repetidamente desde seu anúncio inicial em 2017, o veículo foi demonstrado no local realizando manobras como manter-se brevemente em posição em uma rampa invertida usando um sistema de sucção por ventoinha, executar giros no ar com propulsores a ar frio e saltar sobre toda a linha de veículos da Tesla. A Tesla afirmou que a produção em massa do novo carro está planejada para começar em 2028. Revelação [Fonte: site oficial da Tesla] O novo Roadster apresenta um design de carro esportivo de dois lugares. O evento revelou que o veículo é equipado com um sistema *steer-by-wire* e destacou um mecanismo de propulsores a ar frio relacionado à tecnologia da SpaceX. O veículo realizou uma breve demonstração fora do solo em um ambiente controlado. Demonstrações ao vivo mostraram que o Roadster acelera de 0 a 60 mph em aproximadamente 0,81 segundo. No entanto, esse número deriva de uma demonstração no local, e não de um teste de desempenho do modelo de produção final.

TradingKey - Expectativas de altas de juros pelo Federal Reserve, o aumento dos custos de financiamento para projetos de IA e o acirramento da concorrência em chips de memória atingiram simultaneamente as ações globais de tecnologia esta semana. Até quinta-feira, as 20 maiores empresas de IA e semicondutores do mundo em valor de mercado já haviam perdido, juntas, mais de US$ 1 trilhão em valor de mercado, tornando o setor de chips a área mais atingida nesta rodada de ajuste.

TradingKey - Rumores sobre uma fusão entre a SpaceX (SPCX) e a Tesla (TSLA) estão ganhando força. Em um relatório recente, o analista do Barclays (BCS), Dan Levy, afirmou que as duas empresas podem anunciar uma fusão antes da assembleia anual de acionistas da Tesla de 2026. Com base em requisitos de prazos regulatórios, a previsão é de que a reunião ocorra até, no máximo, 6 de dezembro.

TradingKey - Em 15 de outubro, no horário do Leste dos EUA, os dados do PPI de setembro dos EUA registraram suas maiores altas mensal e anual desde 2022, levando os investidores a migrarem de ações de tecnologia de IA para setores defensivos, o que impulsionou os mercados acionários norte-americanos.

TradingKey - Em 16 de outubro, os mercados de ações do Japão e da Coreia do Sul recuperaram-se no início do pregão, com ambos abrindo em leve alta. O índice KOSPI, da Coreia do Sul, abriu em alta de 1,8%, aos 5.653,99 pontos, e mais tarde subia 1,77%, aos 5.652,51 pontos; o índice Nikkei 225, do Japão, abriu em alta de 0,78%, aos 64.925,29 pontos, com os ganhos ampliando-se posteriormente para 0,94%, aos 65.029,45 pontos.