TradingKey デイリーマーケットブリーフ：AIリスクでハイテク強気筋が後退、貴金属とエネルギー価格が急騰

Anthropicの最新のAI技術の進歩は、投資家が技術的破壊の脅威を警戒したことで、ソフトウェアセクター全体で広範な売りを誘発した。 Reutersの株価 (TRI)は、日中で20％を超える劇的な急落を記録し、法務およびデータサービス・プロバイダーが最も大きな圧力にさらされた。モルガン・スタンレーのアナリストは、Anthropicのリーガルテック分野への参入が競争激化への懸念を強めたと指摘した。ジェフェリーズのトレーダーは、SaaS市場の環境を、価格に関係なくポジションが清算される「終末的」シナリオであると表現した。マイクロソフトのような業界リーダーが苦戦しているならば、より脆弱な中小企業の先行きはますます厳しくなるとの見方が支配的だ。

AMD (AMD)の株価は、第1四半期の慎重な見通しが過去最高の第4四半期決算を覆い隠し、時間外取引で7％以上下落した。 同社は、データセンター部門が40％急増し54億ドルに達したことに牽引され、売上高が過去最高の100億ドルの節目に達したと発表した。1株利益は市場予想を16％上回ったものの、第1四半期の売上高見通しである98億ドルは、市場の高い期待には届かなかった。さらに、中国でMI308チップの強い需要が見られた一方で、輸出規制により2025年までに4億4000万ドルのコストが発生すると見込まれている。これらの障害にもかかわらず、CEOはデータセンター事業における年率60％の成長という長期目標を再確認した。

Nvidia (NVDA)のジェンスン・ファン最高経営責任者（CEO）は、OpenAIとの亀裂の噂を否定し、同社が史上最大規模の民間資金調達ラウンドに参加することを認めた。 大規模な提携交渉が停滞しているとの主張に反論し、ファン氏はパートナーシップが計画通りに進展していることを改めて強調した。これは、サム・アルトマン氏が最近NvidiaのハードウェアをAI開発の最優先の選択肢として称賛したことに続くものである。それにもかかわらず、Nvidiaの株価は下落圧力に直面し、火曜日には、テック大手2社間の潜在的な摩擦に関する以前の報道に市場が引き続き反応したことで、4％以上値下がりした。

SpaceXは、人工知能と宇宙探査を統合するためにxAIと正式に合併し、合併後の企業評価額を1.5兆ドルに設定した。 内部メモにより、イーロン・マスク氏のAI事業と宇宙事業の統合が確認された。これは株式公開に先立ち資産を合理化することを目的とした動きである。Googleにとって、この展開は特に利益が大きい。当初の9億ドルの投資から生まれた7.4％の持ち分は、現在1110億ドルの価値に達すると予測されている。この120倍のリターンは、Alphabetが将来のインフラにおいて静かに支配的な地位を確保しつつ、xAI主導の評価額急騰から莫大な含み益を得ていることを浮き彫りにしている。

Novo Nordisk (NVO)の株価は、同社が2026年に9年ぶりの減収を予測したことを受け、10％以上下落した。 この製薬大手は、その年の売上高が13％減少すると予想しており、これはアナリストがモデル化した1.4％の減少よりも大幅に悪い。肥満症治療薬「ウゴービ」に対する現在の需要は依然として高いものの、同社は米国における価格圧力の増大を主要な逆風として挙げた。GLP-1受容体作動薬の世界市場は依然として成長しているが、Novo Nordiskは、販売数量の増加が純販売価格の下落による影響を相殺することはできないと予測している。

以下のチャートは、現在の市場で最も活発に取引されている10銘柄をまとめたものである。膨大な取引量と高い流動性を誇るこれらの銘柄は、世界の市場動向を把握する上での重要な指標となっている。

このコンテンツはAIを使用して翻訳され、明確さを確認しました。情報提供のみを目的としています。