米国株-S&P500とナスダックが下落、メタとマイクロソフトがFRB金利懸念とともに足を引っ張る

Sinéad Carew　Pranav Kashyap

［　１０月３０日　ロイター］ - 木曜日のS&P500とナスダック総合株価指数は、メタとマイクロソフトがAI支出の急増を懸念して下落する一方、投資家は米連邦準備制度理事会（FRB）のタカ派的な論調を消化した。

メタ (link) META.O の株価は約11％急落し、ソーシャルメディア企業が人工知能への投資のおかげで来年の資本費用が「著しく大きい」と予想したため、この3年間で最大の 下落率となった。

マイクロソフト (link) MSFT.Oは、第1四半期に350億ドル近い記録的な資本支出を報告し、今年の支出は増加すると警告したため、3％下落した。

米連邦準備制度理事会（FRB） (link) が水曜日、大方の予想通り4分の1ポイントの利下げを実施したが、パウエル議長が12月の再利下げは「必然的な結論」ではないと発言したことで、今後の政策に疑念が生じた。

このためトレーダーは、12月にも利下げが実施される確率を、週初めの90％以上から70％程度に引き下げた。

ブランディワイン・グローバルのポートフォリオ・マネジャー、ジャック・マッキンタイア氏によれば、木曜日の相場は少なくとも「昨日の遺産」であるという。

「マッキンタイア氏は、ドル 高と国債利回りの上昇が木曜日の株安の要因だったと付け加えた。

投資家はこの日の いくつかの決算報告に失望したが、FRBはさらなる利下げが必要かどうかを判断する際、比較的好調な決算報告シーズンを考慮に入れなければならない。

FRBは「第3四半期決算で景気を測るなら、景気はまだ好調だ」と述べた。

LSEGのデータによると、S&P500のうち、これまでに決算を発表した222社のうち、水曜日の時点で84.2％が業績予想を上回っている。これは過去4四半期の平均77％を上回っている。

午後2時9分現在、ダウ平均.DJIは113.45ポイント（0.24％）高の47,745.45、S&P500.SPXは32.21ポイント（0.47％）安の6,858.38、ナスダック総合.IXICは233.82ポイント（0.98％）安の23,724.66。

木曜日のS&Pとナスダックの下げは、好調な四半期業績と金融緩和スタンスへの期待の高まりによって、主要3指数が過去4セッションで過去最高値を記録した後に起こった。

また、AIをめぐる楽観的な見方は、今年の米国株上昇の重要な原動力となっており、上位ハイテク企業はS&P500のウェイトの35％を占めている。

AIチップのリーダーであるエヌビディアNVDA.Oは木曜日に1.6％下落したが、水曜日に上場企業として初めて時価総額5兆ドルを突破し、市場をさらに盛り上げた。

投資家の関心は、「マグニフィセント・セブン」のメンバーであるアップルAAPL.OとアマゾンAMZN.Oの決算に集まるだろう。

グーグルの親会社であるアルファベット (link) GOOGL.O は木曜日、広告ビジネスとクラウド・コンピューティングの着実な成長によって予想を上回る業績を達成し、3％上昇した。

一方、ドナルド・トランプ米大統領と中国の習近平国家主席の間で広く期待されていた貿易協定（(link)）は、この日の株価上昇にはほとんど寄与しなかったようだ。

トランプ大統領は、北京が大豆の購入を再開し、レアアースの輸出を維持し、フェンタニルの密売を取り締まることと引き換えに、中国からの輸入品に対する関税を一部撤廃することで合意した。

マッキンタイア氏は、「良いニュースがあっても市場が反応しないときは、すでに割安になっている可能性が高い」と語った。

その他では、医薬品販売会社のカーディナル・ヘルスCAH.Nが、 (link)、年間調整後利益予想を上方修正し、13％上昇した。

チポトレ・メキシカン・グリルCMG.Nは、関税とインフレでマージンが圧迫され、年間売上高予想 (link) を下方修正し、17％下落した。

ニューヨーク証券取引所では、下落銘柄が上昇銘柄を1.48対1で上回った。

ナスダック市場は1,832銘柄が上昇し、2,752銘柄が下落した。S&P500種株価指数は34の52週高値と32の安値を更新し、ナスダック総合株価指数は79の高値と159の安値を記録した。