JPモルガン、バークシャーからコムズ氏を採用し、国家安全保障への賭けを強化

Saeed Azhar

［ニューヨーク　１２月１０日　ロイター］ - JPモルガン・チェースJPM.Nは、バークシャー・ハサウェイ出身のトッド・コムズ氏を社外から採用し、1.5兆ドル規模の国家安全保障への投資を加速さ せようとしている (link)。

伝説的な投資家ウォーレン・バフェット氏の代理を長年務めてきたコムズ氏は今週、米国最大の銀行に 加わり、米国にとって戦略的と見なされる企業にJPモルガンの自己資金100億ドル以上を投資するチームを率いる。バフェット氏はジェイミー・ダイモン最高経営責任者（CEO）の直属となる。

モーニングスターの銀行アナリスト、ショーン・ダンロップ氏は、「理想的には、この投資家集団がJPモルガンが有望な機会を特定し、政策上の障害を効果的に特定して回避するのを助けるだろう」と述べた。

コムズ氏のグループは、テクノロジー、防衛、レアアース、ロボット工学、医薬品といった分野の案件を発掘し、大規模な買収ではなく、中小企業をターゲットにすると、計画に詳しい関係者はロイターに語った。

JPモルガンは10月下旬、パーペチュア・リソーシズPPTA.Oに投資した。同社は最近、株式投資で2億5500万ドルを調達した (link)。

ダイモンのバスツアー

銀行の国家安全保障イニシアチブは、ダイモンがこの夏に毎年行っているバスツアーの後に具体化した。このバス ツアーで彼は、アラバマ州にあるL3ハリス・テクノロジーズLHX.Nの施設を訪れた。同社は、主要な防衛・宇宙計画に重要な推進システム、固体ロケットモーター、エンジンを提供している。

同社幹部はダイモンに対し、将来の受注量が不透明なため、ベンダーやサプライチェーンが直面しうる課題について語ったという。そしてダイモンは、同じような課題を抱える大手防衛企業のベンダーを、銀行がどのように支援できるかを銀行家に尋ねたという。

L3ハリスはコメントを拒否した。

JPモルガンの1.5兆ドル、10年計画は、国家経済の安全保障と回復力にとって重要な産業への促進、融資、投資である。この新しいイニシアチブの一環として、同行は主に米国内の厳選された企業を支援するため、100億ドル以上の株式およびベンチャーキャピタルへの直接投資を行う。

JPモルガンの新チームはコムズ氏が率い、 コーポレート・バンキングや投資銀行、アセット・マネジメントやウェルス・マネジメントから配置転換される従業員とともに、外部からの採用者で構成される予定 だという。

バークシャーの支援を受けた保険会社ガイコを率いたコムズ氏は、以前はJPモルガンの取締役を務めていた。彼はダイモンの第一候補だったという。

「トッド・コムズ氏は、私が知る限り最も偉大な投資家の一人であり、リーダーの一人である。コムズ氏はヘッジファンドを運営した後、2010年にバフェット氏のコングロマリットに加わった。

「彼はこの会社が大好きで、この会社を心から楽しんでいる。フィナンシャル・タイムズ紙は水曜日の報道で、ダイモン氏がコムズ氏について語ったことを引用している。「彼は、自分のスキルをさまざまな方法で使うことが信じられないほど面白いと感じているのだろう。

コムズ氏はバークシャーで「非常に素晴らしい長期投資実績」を持っていると、キーフ・ブリュイエット・アンド・ウッズでバークシャー・ハサウェイを担当するアナリスト、マイヤー・シールズ氏は語った。

(「(コムズ) バフェット) の膝の上に座り、ウォーレン・バフェットがどのように世界を見ているのかを理解していると考えてほしい。彼がJPモルガンで戦略的な役割を担うには、それなりの背景があるのだろう。"

バフェットは、ガイコ在職中のコムズも含め、事業を運営する経営幹部を重視しており、他の投資家よりも深い知識を持つのに役立っている。

ダイモンは一貫して経済力と国家安全保障を結びつけており、投資家への年次書簡の中で、アメリカは世界のリーダーシップを維持するために産業能力を再建し、重要な技術に投資しなければならないと書いている。

ダイモンは、レアアース、半導体、医薬品原料などの必須資源について、アメリカは中国に依存しすぎていると述べている。特に米中間の政策の不一致が大きくなるにつれ、これは重大なリスクになると強調した。

ダンロップ氏によると、1兆5,000億ドルの 誓約のうち、融資と直接投資にどれだけの割合が割かれるのか 、またJPモルガンがどの程度の割合で仲介役を務めるのかは、まだわからないという。

JPモルガンは10月、MPマテリアルズMP.Nの融資とアドバイザー（(link)）の両方を務め、政府が支援するレアアース磁石の増産案件のために10億ドルのコミットメント・ファイナンスを手配した。