ナイト・ビンク創設者、トランプ政権下の不透明な米国には投資できず

Simon Jessop　Susanna Twidale

［ロンドン　２月３日　ロイター］ - エリック・ナイト氏は、自身のヘッジファンドはトランプ米大統領下の米国ではリスクが大きすぎるため投資できないが、グリーン・エネルギー・プロジェクトに関する規則や政策が予測しやすい欧州では利益を上げることができると語った。

モナコを拠点とするナイト・ビンク・アセット・マネジメントは、8月に米国で保有していた最後の株式を売却したと、同社のCEOで創設者のナイト氏が最近のインタビューでロイターに語った。

ナイト氏が２００３年に設立し、０５年にシェルSHEL.Lを一社に統合させたことでその名を知られるようになったこのファンドは、２５年には１７．９％のリターンを上げたと、ロイターが確認した投資家への書簡で示された。

ビッグ・オイルから銀行まであらゆる分野に投資してきたナイト氏は、近年はエネルギー部門に注力しており、昨年はエネルギー転換専用ファンドを立ち上げた。

しかし、米国の代替エネルギー企業への投資はリスクが高すぎると同氏は言う。

「法の支配が一律に適用されないため、投資対象から外れてしまっている。逆風が強すぎる」とナイト氏は述べた。

トランプ政権は昨年末、５つの主要な洋上風力発電プロジェクトの建設を一時停止し、株価の急落を引き起こした。先月にはトランプ氏が風力発電所を「負け犬」と呼んだ。

デンマークの風力発電会社オーステッドORSTED.COの株価は、米国政府がロードアイランド州沖で完成間近だったレボリューション風力発電プロジェクトの工事を中止したため、8月に (link)、過去最低水準まで急落した。

一方、ノルウェーの石油会社エクイノールEQNR.OLは、エンパイア・ウィンド1プロジェクトが中止された後、グリーンエネルギー部門で１０億ドル近い減損損失を計上した。

連邦裁判官はその後、５つのプロジェクトすべてについて作業の継続を許可しており、彼らは法廷で政権と争っている。

ホワイトハウスはコメントの要請にすぐに返答しなかった。

SSEの風力発電容量を拡大する計画

ナイト氏は、大規模な電力・送電事業と洋上風力発電部門を持つ英国のSSEに注目しており、今後５年から１０年で評価額が倍増すると予測している。

ナイト氏のファンドは、SSEへの出資比率を現在、公開が義務付けられている３％未満に抑えているが、同社に投資拡大を迫るのに十分な株式を集めており、新たに３３０億ポンド（４５１億６０００万ドル）の資本支出計画（(link)）を支持する一方、英国の洋上風力発電にもっと予算を投じるよう求めている。

同氏は、SSEは世界最大級であるスコットランド沖のバーウィック・バンク・プロジェクトを他の地元資産と統合し、より低コストでより多くのエネルギーを生産できる、大規模で連結された風力発電プロジェクトを作るべきだと述べた。

そのためには、SSEの経営陣が以前他の洋上風力発電資産で行ったように、小口の株式を売却するのではなく、プロジェクトの１００％を保持すべきだと述べた。

また、陸上風力発電のポートフォリオも含め、政府の支援による契約や電力購入契約が終了し、保証された収入源を失いそうな資産の売却も提案した。

ナイト氏は、２５年２月に取締役会宛に、より野心的で集中力を高める必要性を説いた後、SSE社内のいくつかのワーキンググループが終了した後、２６年初めにSSE社と再度会合を持つ予定であると述べた。

広報担当者によると、SSEは個々の株主の意見を推測することはないという。

ナイト氏によると、同ファンドは英国政府、労働組合、その他の政党に、より大規模な風力発電プロジェクトを立ち上げるというビジョンについて働きかけを続けるという。また、イースター前に利害関係者を集めたフォーラムを開催する予定であると付け加えた。

数年前にSSEを買収したナイト氏は、特に昨年２月の取締役会に対する「見解」と、その結果としての送電網に巨額を投じる「変革」計画以来、株価は好調に推移していると述べた。

２５年２月以来、SSEの株価は６０％以上上昇し、現在の評価額は約２８０億ポンド（３８２．８億ドル）だが、同社が彼の戦略を支持すれば大幅に上昇する可能性があるとナイト氏は述べた。

「５年から１０年以内に、６００億ポンドの価値がつくかもしれない」と彼は言い、そうなれば株式時価総額７００億ポンド弱のBP BP.L に近づくだろう。

（１ドル＝０．７３０７ポンド）