Analyse

Laut einem Bloomberg-Bericht vom 9. September plant Dell Technologies (DELL), rund 4 Milliarden US-Dollar durch eine Anleiheemission im Investment-Grade-Bereich aufzunehmen, um im Jahr 2026 fällig werdende Anleihen zurückzuzahlen und Mittel für allgemeine Unternehmenszwecke bereitzustellen. Die Finanzierung erfolgt vor dem Hintergrund einer rasch steigenden Nachfrage nach KI-Servern, da sich der Marktfokus über die reine Refinanzierung von Schulden hinaus darauf richtet, ob Dell die Expansion seines KI-Geschäfts nutzen kann, um seine Kreditfundamentaldaten weiter zu stärken.

Am Mittwoch, dem 9. September (US-Ostküstenzeit), gab das US-Finanzministerium bekannt, dass es im Rahmen der Operation am Donnerstag Staatsanleihen im Wert von bis zu 6 Milliarden US-Dollar zurückkaufen wird, wobei der Fokus auf 10- bis 20-jährigen US-Treasuries liegt. Das Volumen dieses Rückkaufs entspricht dem Dreifachen von Routineoperationen und stellt die erste konkrete Maßnahme dar, seit Finanzminister Scott Bessent die Ausweitung des Rückkaufprogramms angekündigt hat.

Am 9. September nach US-Ostküstenzeit stiegen die Aktien von SK Hynix ADR (SKHY) im Tagesverlauf um über 5 % auf ein Allzeithoch von 196,48 US-Dollar. Die jüngste Marktkapitalisierung erreichte 1,42 Billionen US-Dollar, womit das Unternehmen nur noch weniger als 5 % von Teslas Marktkapitalisierung von 1,47 Billionen US-Dollar entfernt ist.

Laut Reuters erklärte die Finanzvorständin von OpenAI, Sarah Friar, dass sich das Geschäftskundensegment des Unternehmens zu einem zentralen Treiber des Umsatzwachstums entwickelt. Von Juni bis Juli stieg der Geschäftskundenumsatz von OpenAI um 32 % und übertraf damit die Wachstumsrate des gesamten annualisierten Umsatzes des Unternehmens im selben Zeitraum von 20 %.

TradingKey – Am 9. September brach die Kaufhauskette Casey's (CASY) im US-vorbörslichen Handel um fast 12 % ein. Obwohl die jüngsten Ergebnisse des Unternehmens für das erste Quartal des Geschäftsjahres die Markterwartungen übertrafen, zeigten sich Anleger enttäuscht über die Qualität des Gewinnwachstums und die ausgebliebene Anhebung der Gesamtjahresprognose.

TradingKey – Am 8. September US-Ostküstenzeit hat Meta (META) seinen persönlichen KI-Assistenten Muse offiziell eingeführt, der zuerst in den USA debütiert. Im Gegensatz zu Chatbots, die sich primär auf Fragen und Antworten konzentrieren, liegt der Schwerpunkt von Muse auf der Ausführung von Aufgaben.

TradingKey – Im vorbörslichen US-Handel am 9. September gaben die Futures der drei großen Aktienindizes auf breiter Front nach. Bei Redaktionsschluss fielen die Dow-Jones-Futures um 0,54 %, die S&P-500-Futures sanken um 0,26 % und die Nasdaq-100-Futures gaben um 0,35 % nach.

TradingKey - Am Mittwoch, 9. September (ET), zeigten sich die Futures auf die drei wichtigsten US-Aktienindizes im vorbörslichen Handel zurückhaltend. Während sich der militärische Konflikt zwischen den USA und dem Iran weiter zuspitzte, überschritt Rohöl der Sorte Brent erstmals seit Juli die Marke von 100 US-Dollar pro Barrel. Der starke Ölpreisanstieg verstärkte am Markt die Sorgen vor einem erneuten Inflationsschub und anhaltend hohen Zinsen, was die US-Aktienfutures belastete.

TradingKey - Nvidia (NVDA) nähert sich einem weiteren wichtigen Meilenstein in der Investorenkommunikation. Am 10. September Ortszeit wird das Management von Nvidia an der von Goldman Sachs veranstalteten Communacopia + Technology Conference teilnehmen.

TradingKey – Am 9. September US-Ostküstenzeit gab Google (GOOGL) bekannt, dass das Unternehmen zwischen 2027 und 2028 mindestens 13 Milliarden Euro (rund 15,1 Milliarden US-Dollar) in Finnland für KI und digitale Infrastruktur, saubere Energie sowie zugehörige Begleitprojekte investieren wird.

TradingKey – Im asiatischen Handel am 9. September berichtete Bloomberg, dass Kioxia-CEO Hiroo Ota die Möglichkeit einer weiteren Vertiefung der Fertigungskooperation mit SK Hynix (SKHY) heruntergespielt hat. Er erklärte zudem, dass die NAND-Preise bereits auf einem hohen Niveau lägen und das Unternehmen die Preise nicht weiter deutlich anheben wolle, um die Bereitschaft von Rechenzentrumskunden zu langfristigen KI-Investitionen nicht zu schwächen.

TradingKey – Oracle (ORCL) weist derzeit einen scheinbar paradoxen Marktkontrast auf: Das Unternehmen hat sich künftige Aufträge gesichert, die nahezu dem 9,5-Fachen des Umsatzes aus dem vorangegangenen Geschäftsjahr entsprechen, und dennoch hat die Aktie um mehr als 50 % gegenüber ihrem Allzeithoch nachgegeben. Dieser Gegensatz rückt die Finanzergebnisse für das Q1 FY2027, deren Veröffentlichung für den 10. September nach Börsenschluss geplant ist, stark in den Fokus.

TradingKey – Am 8. September US-Ostküstenzeit stiegen die Aktien von Tesla (TSLA) um fast 4 % und schlossen bei 368,16 USD, bevor sie im Übernachthandel leicht um 0,13 % nachgaben.

TradingKey – Laut Reuters hat OpenAI kürzlich erklärt, dass es seine Halbleiterpartnerschaft mit Samsung Electronics vertieft, wobei beide Parteien bei der gemeinsamen Produktion sowie in Forschung und Entwicklung für die derzeit von OpenAI entwickelten Chips der nächsten Generation zusammenarbeiten

Intel legte um mehr als 9 % zu und durchbrach die Marke von 100 US-Dollar; kann der Aktienkurs ein neues Rekordhoch erreichen?

Nach einem starken Anstieg und einem anschließenden Rücksetzer, bei dem die Marke von 1.000 US-Dollar nur knapp gehalten werden konnte: Wie sehen die Zukunftsaussichten für den KI-Speicherriesen aus?

Angesichts des bevorstehenden Börsengangs von Anthropic könnten der plötzliche Rücktritt des Forschers Jacob Coxon und seine Ankündigung, die KI-Branche zu verlassen, den zentralen Markenwert von Anthropic sowie das Vertrauen des Kapitalmarkts beeinträchtigen.

TradingKey – Am 8. September US-Ostküstenzeit schlossen die drei wichtigsten US-Aktienindizes auf breiter Front im Minus, wobei der Dow um mehr als 1 % nachgab. Eine weitere Eskalation der Spannungen im Nahen Osten trieb die internationalen Ölpreise nahe an die Marke von 100 US-Dollar, was die Sorgen am Markt verstärkte, dass steigende Energiepreise die Inflation erneut anheizen könnten. Unterdessen stützten die starken US-Arbeitsmarktdaten außerhalb der Landwirtschaft aus der Vorwoche weiterhin die Erwartungen an eine Zinserhöhung der US-Notenbank im September, während Anleger auf die PPI- und CPI-Daten dieser Woche warten, um weitere Bestätigung bezüglich der Inflationstrends zu erhalten. Innerhalb des KI-Sektors zeigte sich eine deutliche Divergenz, wobei Halbleiteraktien besser abschnitten als Softwareaktien.

Anhaltende Spannungen im Nahen Osten, gepaart mit der für morgen geplanten Ankündigung des US-Finanzministeriums zum Umfang der Rückkäufe von US-Staatsanleihen sowie dem für diesen Freitag anstehenden CPI-Bericht, veranlassten Anleger vor wichtigen Entwicklungen zur Zurückhaltung und dämpften die Handelsstimmung am Markt. Die US-Aktienmärkte gaben nach, wenngleich Halbleiteraktien entgegen dem Trend zulegten. Zum Handelsende fiel der Dow Jones Industrial Average um 1,18 % auf 52.786,07 Punkte; der Nasdaq Composite Index gab um 0,32 % auf 26.421,41 Punkte nach; und der S&P 500 Index verlor 0,58 % auf 7.673,52 Punkte.

Am 8. September US-Ostküstenzeit durchbrachen die Aktien von SpaceX (SPCX) ein jüngstes Hoch von 150 US-Dollar, wobei die technische Analyse darauf hindeutet, dass die Aktie auch die Marke von 161 US-Dollar durchbrechen könnte. Min Moon, Strateg bei JPMorgan Securities, und sein Team schätzen, dass das Gewicht von SpaceX im Nasdaq 100 Index nach einer Neugewichtung auf 1,51 % steigen könnte, was zu Nettokäufen von SpaceX-Aktien in Höhe von rund 12,4 Milliarden US-Dollar durch Indexfonds und ETFs führen dürfte, die den Benchmark-Index abbilden.