การวิเคราะห์

Tradingkey - เมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา หุ้นสเปซเอ็กซ์ (SPCX) ร่วงลงมากกว่า 5% ระหว่างวัน สู่ระดับต่ำสุดที่ 137.5 ดอลลาร์ ซึ่งเข้าใกล้ราคาเสนอขายที่ 135 ดอลลาร์ โดยหุ้นดังกล่าวปรับตัวลดลงเกือบ 40% จากระดับสูงสุดที่ 225.64 ดอลลาร์ เมื่อวันที่ 16 มิถุนายน ภายหลังการฟ้องร้อง OpenAI ของ Apple เมื่อเร็ว ๆ นี้ อีลอน มัสก์ ผู้ก่อตั้งสเปซเอ็กซ์ และ แซม อัลต์แมน ซีอีโอของ OpenAI ได้โต้ตอบกันอย่างเผ็ดร้อนบนโซเชียลมีเดีย โดยมัสก์ได้โพสต์ข้อความบนแพลตฟอร์ม X ถึงอัลต์แมนว่า "หลังจากขโมยองค์กรการกุศลด้าน AI แบบเปิดไปแล้ว ตอนนี้คุณยังมาขโมยเทคโนโลยีมือถือของ Apple อีก! ต่อไปคุณจะทำอะไร?" ด้านอัลต์แมนได้ตอบโต้ด้วยการเยาะเย้ยมัสก์ว่า "คุณต่างหากที่เป็นคนเร่ขายแนวคิดศูนย์ข้อมูลในอวกาศระยะสั้นให้กับนักลงทุนในตลาดสาธารณะ"

TradingKey - เมื่อวันที่ 13 กรกฎาคม ตามเวลาฝั่งตะวันออก กลุ่มหุ้นหน่วยความจำเผชิญกับการปรับตัวลดลงเป็นวงกว้าง ณ เวลาที่รายงาน หุ้นแซนดิสก์ (SNDK) ร่วงลง 12.32%, เอสเค ไฮนิกซ์ (SKHY) ลดลง 8.97%, เวสเทิร์น ดิจิตอล (WDC) ลดลง 6.97%, ซีเกท เทคโนโลยี (STX) ปรับตัวลง 5.86% และไมครอน เทคโนโลยี (MU) ลดลง 4.99% ทั้งนี้ เป็นที่น่าสังเกตว่าการร่วงลงของเซกเตอร์หน่วยความจำมีความเกี่ยวข้องกันอย่างใกล้ชิดกับการเทขายในตลาดหุ้นเกาหลีใต้ โดยดัชนี KOSPI ของเกาหลีใต้ดิ่งลงกว่า 8% จนส่งผลให้เกิดเซอร์กิตเบรกเกอร์ (circuit breaker) ขณะที่หุ้นเอสเค ไฮนิกซ์ ทรุดลง 15% และซัมซุงร่วงลงมากกว่า 10%

TradingKey - เมื่อวันที่ 13 กรกฎาคม (ตามเวลาตะวันออก) หุ้นอินเทล (INTC) ร่วงลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบเกือบหนึ่งเดือน โดยปรับตัวลดลง 4.29% มาอยู่ที่ 105.13 ดอลลาร์ ณ เวลาที่รายงาน ขณะที่ทีเอสเอ็มซี (TSM) ซึ่งเป็นคู่แข่งของอินเทล ได้เปิดเผยข้อมูลรายได้ประจำเดือนมิถุนายน โดยรายได้รวมรายเดือนแตะระดับ 4.4268 แสนล้านดอลลาร์ไต้หวันใหม่ เพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญที่ 67.9% เมื่อเทียบกับช่วงเดียวกันของปีก่อน สำหรับในช่วง 6 เดือนแรกของปี รายได้รวมสะสมของทีเอสเอ็มซีมีมูลค่ารวมประมาณ 2.40 ล้านล้านดอลลาร์ไต้หวันใหม่ เพิ่มขึ้น 35.6% เมื่อเทียบกับช่วงเวลาเดียวกันของปีที่แล้ว

TradingKey - ในขณะที่ฤดูกาลรายงานผลประกอบการไตรมาสที่ 2 ของหุ้นกลุ่มธนาคารสหรัฐฯ เริ่มต้นขึ้นอย่างเป็นทางการ เจพีมอร์แกน เชส (JPM), ซิตี้กรุ๊ป (C), แบงก์ ออฟ อเมริกา (BAC), โกลด์แมน แซคส์ (GS) และเวลส์ ฟาร์โก (WFC) มีกำหนดที่จะประกาศผลประกอบการไตรมาส 2 ในวันที่ 14 กรกฎาคม

TradingKey - ในช่วงสัปดาห์ที่ผ่านมา จุดโฟกัสของการแข่งขันในอุตสาหกรรม AI ได้เปลี่ยนจาก "ประสิทธิภาพ" มาเป็น "ราคา" โดยเริ่มตั้งแต่ SpaceXAI (SPCX) ของ อีลอน มัสก์ ไปจนถึง OpenAI และ เมตา (META) ซึ่งทั้งสามยักษ์ใหญ่ได้เปิดตัวโมเดล AI รุ่นถัดไปอย่างต่อเนื่องในระยะเวลาอันสั้น อย่างไรก็ตาม การแข่งขันในครั้งนี้ไม่ได้มีเพียงแค่ว่าใครจะ "ฉลาดกว่า" เท่านั้น แต่ยังรวมถึงว่าใครจะ "ราคาถูกกว่า" อีกด้วย

TradingKey - เมื่อวันที่ 13 กรกฎาคม ตามเวลาตะวันออก ดัชนีฟิวเจอร์สหลักทั้งสามของสหรัฐฯ ปรับตัวลดลงพร้อมกันในการซื้อขายก่อนเปิดตลาด (pre-market) โดย ณ เวลาที่รายงาน ดัชนี Nasdaq 100 ฟิวเจอร์ส ลดลง 0.83% ดัชนี S&P 500 ฟิวเจอร์ส ลดลง 0.26% และดัชนี Dow Jones ฟิวเจอร์ส ลดลง 0.03%

TradingKey — เมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา เมตา (META) ประกาศการลงทุนเพิ่มเติมมูลค่า 4 หมื่นล้านดอลลาร์ในศูนย์ข้อมูลไฮเปอเรียน (Hyperion) ในรัฐลุยเซียนา ส่งผลให้มูลค่าการลงทุนรวมของโครงการนี้เพิ่มขึ้นเป็นกว่า 5 หมื่นล้านดอลลาร์ และกลายเป็นหนึ่งในโครงการโครงสร้างพื้นฐานด้าน AI ที่มีขนาดใหญ่ที่สุดในโลก

TradingKey - อุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ทั่วโลกกำลังเผชิญกับพายุราคาอย่างที่ไม่เคยปรากฏมาก่อน เนื่องจากกระแสการปรับขึ้นราคาได้แพร่กระจายจากกระบวนการผลิตขั้นสูงที่จำเป็นสำหรับชิป AI ไปสู่กระบวนการผลิตรุ่นเก่า (mature nodes) โดยทีเอสเอ็มซี (TSMC) (TSM) มีแผนที่จะปรับขึ้นราคาการจ้างผลิตสำหรับกระบวนการผลิตรุ่นเก่าเริ่มตั้งแต่เดือนมกราคม 2027 ซึ่งถือเป็นการปรับราคาสำหรับกระบวนการผลิตรุ่นเก่าครั้งแรกในรอบกว่า 3 ปี

TradingKey - เมื่อวันที่ 12 กรกฎาคม ตามเวลาเขตตะวันออก (ET) ในขณะที่ธนาคารเพื่อการลงทุนชั้นนำได้ปรับเพิ่มเป้าหมายราคาดัชนี S&P 500 สำหรับปี 2026 ขึ้นสู่ช่วง 7,500–8,100 จุด ทางด้าน เจมส์ อี. ธอร์น หัวหน้านักยุทธศาสตร์การตลาดของ Wellington-Altus Private Wealth ได้ออกบทวิเคราะห์คาดการณ์ระยะยาวที่ท้าทายยิ่งกว่าเดิม โดยคาดการณ์ว่าดัชนี S&P 500 จะพุ่งแตะระดับ 14,000 จุด ภายใน 5 ปีข้างหน้า (ภายในปี 2031) ซึ่งเพิ่มขึ้นเกือบสองเท่าจากระดับปัจจุบันที่ประมาณ 7,500 จุด

TradingKey — เมื่อเร็วๆ นี้ เจนเซน หวาง ประธานเจ้าหน้าที่บริหารของเอนวิเดีย (NVDA) พร้อมด้วย โคเล็ตต์ เครส ประธานเจ้าหน้าที่ฝ่ายการเงิน และ โทชิยะ ฮาริ หัวหน้าฝ่ายนักลงทุนสัมพันธ์ ได้เข้าร่วมกิจกรรมพบปะนักลงทุน (Non-Deal Roadshow หรือ NDR) ซึ่งจัดขึ้นโดยมอร์แกน สแตนลีย์ ในรัฐแคลิฟอร์เนียด้วยตนเอง โดยได้ตอบข้อสงสัยในสามประเด็นหลักของนักลงทุนสถาบันโดยตรง เกี่ยวกับความคืบหน้าของผลิตภัณฑ์ การแข่งขันจากชิป ASIC และความยั่งยืนของการเติบโต

TradingKey - โซล, 13 กรกฎาคม: รัฐบาลเกาหลีใต้ประกาศแผนงบประมาณประจำปีงบประมาณ 2027 อย่างเป็นทางการในวันนี้ โดยมียอดรายจ่ายงบประมาณรวมพุ่งสูงเกิน 800 ล้านล้านวอน (ประมาณ 5.3 แสนล้านดอลลาร์) เป็นครั้งแรก ซึ่งถือเป็นการเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญจาก 727.9 ล้านล้านวอนในปีนี้ และเป็นสถิติการใช้จ่ายที่สูงที่สุดในประวัติศาสตร์ของเกาหลีใต้ ความเชื่อมั่นเบื้องหลัง "งบประมาณมหาศาล" (super budget) นี้มีสาเหตุหลักมาจากรายได้ภาษีที่สูงกว่าคาด ซึ่งได้รับอานิสงส์จากอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ของประเทศท่ามกลางกระแสปัญญาประดิษฐ์ระดับโลก

ตลาดหุ้นญี่ปุ่นและเกาหลีใต้เผชิญกับเหตุการณ์ "Black Monday" โดยดัชนี KOSPI ร่วงลงมากกว่า 8% จนส่งผลให้ต้องมีการใช้มาตรการเซอร์กิตเบรกเกอร์ (circuit breakers) ขณะที่ดัชนี Nikkei 225 ปรับตัวลดลงเกือบ 2% ส่วนหุ้นเอสเคไฮนิกซ์ทรุดตัวลง 15% ซัมซุงร่วงลงมากกว่า 10% และคิอ็อกเซียลดลงกว่า 12%

TradingKey - ในช่วงการซื้อขายของตลาดเอเชียเมื่อวันที่ 13 กรกฎาคม ตลาดหุ้นเกาหลีใต้เผชิญกับสภาวะ "Black Monday" แม้จะมีรายงานว่า ซัมซุง อิเล็กทรอนิกส์ ได้เสร็จสิ้นขั้นตอน Tape-out ของชิป AI5 สำหรับเทสลาและกำลังเตรียมการผลิต แต่ราคาหุ้นของบริษัทยังคงปิดลบมากกว่า 10% ซึ่งนำการปรับตัวลดลงของดัชนี KOSPI โดยตลาดหลักทรัพย์เกาหลี (KRX) ได้เปิดใช้งานกลไก "Sidecar" เป็นการฉุกเฉินในระหว่างช่วงการซื้อขายเพื่อระงับคำสั่งขายในรูปแบบ Program Trading

TradingKey - ทีเอสเอ็มซี (TSM) เปิดเผยข้อมูลรายได้เดือนมิถุนายนในวันนี้ซึ่งสร้างความตกตะลึงให้กับตลาด โดยข้อมูลระบุว่ารายได้รวมรายเดือนแตะระดับ 4.4268 แสนล้านดอลลาร์ไต้หวันใหม่ ซึ่งไม่เพียงแต่เพิ่มขึ้น 6.2% เมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้าจากเดือนพฤษภาคม แต่ยังพุ่งขึ้นถึง 67.9% เมื่อเทียบกับปีก่อนหน้า โดยอัตราการเติบโตรายปีแตะระดับสูงสุดในช่วงที่ผ่านมา

ดัชนี KOSPI ร่วงลง 8% ส่งผลให้มีการใช้มาตรการเซอร์กิตเบรกเกอร์ ขณะที่หุ้นเอสเค ไฮนิกซ์ (SK Hynix) ทรุดตัวลง 13% ซึ่งกระตุ้นให้เกิดแรงเทขายอย่างหนักในหุ้นกลุ่มเทคโนโลยี

หุ้นเอสเค ไฮนิกซ์ ร่วงลงมากกว่า 10% ในวันนี้ โดยปรับตัวลดลงต่ำกว่าระดับ 2 ล้านวอน และแตะระดับต่ำสุดในรอบหนึ่งเดือน

TradingKey - เมื่อวันที่ 10 กรกฎาคม ตามเวลาฝั่งตะวันออก ดัชนีหลักทั้งสามของสหรัฐฯ ปิดตลาดในแดนบวก เนื่องจากตลาดเดินหน้าขานรับปัจจัยการเติบโตของ AI และฤดูกาลประกาศผลประกอบการไตรมาสที่ 2 ที่กำลังจะมาถึง แม้ความตึงเครียดระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านจะยังคงส่งผลกระทบต่อตลาดพลังงาน แต่นักลงทุนได้กลับมาให้ความ

ตลาดหุ้นญี่ปุ่นและเกาหลีใต้ฟื้นตัวจากการปรับตัวลดลงในช่วงต้นของการซื้อขายและกลับมาซื้อขายในแดนบวก โดยดัชนี KOSPI และดัชนีนิกเคอิ 225 ปรับตัวเพิ่มขึ้นเล็กน้อย ทั้งนี้ ซัมซุง อิเลคโทรนิคส์ และซอฟต์แบงก์ ยังคงมีแรงบวกอย่างต่อเนื่อง ในขณะที่เอสเคไฮนิกซ์ และคิอ็อกเซีย มีแนวโน้มปรับตัวลดลง

ในช่วงครึ่งแรกของปี 2026 ยักษ์ใหญ่ด้านเทคโนโลยีอย่าง อินวิเดีย (Nvidia), กูเกิล (Google) และแอปเปิล (Apple) ต่างพุ่งแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ครั้งใหม่ อย่างไรก็ตาม เมตา (META) ไม่เพียงแต่ล้มเหลวในการก้าวสู่ระดับดังกล่าว แต่ยังแสดงให้เห็นถึงความอ่อนแอในภาพรวม โดยราคาหุ้นร่วงลงมากกว่า 14% ในช่วงเวลาดังกล่าว ผลการดำเนินงานนี้ถือว่าต่ำกว่าดัชนีหุ้นหลักทั้งสามของสหรัฐฯ และรั้งอันดับรองสุดท้ายในกลุ่ม Magnificent Seven โดยเป็นรองเพียงไมโครซอฟท์ (Microsoft) เท่านั้น ทั้งนี้ ต้องติดตามว่าเมตาจะยังคงอยู่ในแนวโน้มขาลงต่อเนื่องในช่วงครึ่งปีหลัง หรือจะสามารถพลิกฟื้นกลับมาเพื่อพุ่งทะยานสู่ระดับสูงสุดใหม่ และท้าทายระดับเป้าหมายที่ 1,000 ดอลลาร์ได้หรือไม่

TradingKey - การแถลงผลประกอบการของ ทีเอสเอ็มซี (TSMC) (TSM) ถือเป็นดัชนีชี้วัดสำคัญสำหรับอุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ทั่วโลก ในฐานะผู้รับจ้างผลิตชิปที่ก้าวหน้าที่สุดในโลก อัตราการใช้กำลังการผลิต แผนงบรายจ่ายลงทุน และแนวโน้มความต้องการชิป AI ของ ทีเอสเอ็มซี ส่งผลกระทบโดยตรงต่อความคาดหวังในห่วงโซ่อุปทานของบริษัทยักษ์ใหญ่ด้านเทคโนโลยีอย่าง อินวิเดีย (Nvidia), เอเอ็มดี (AMD) และ แอปเปิล (Apple) สำหรับการแถลงผลประกอบการที่กำลังจะมาถึงในวันที่ 16 กรกฎาคมนี้ ตลาดจะมองหาสัญญาณสำคัญว่าความต้องการ AI จะยังคงเติบโตสูงกว่าที่คาดการณ์ไว้ได้อย่างต่อเนื่องหรือไม่ ในช่วงไม่ถึงสองสัปดาห์ก่อนการแถลงผลประกอบการ ซิตี้กรุ๊ป (Citigroup) (C) ได้เผยแพร่รายงานการวิจัยเมื่อวันที่ 6 กรกฎาคม โดยปรับเพิ่มราคาเป้าหมายสำหรับหุ้น ทีเอสเอ็มซี ที่จดทะเบียนในตลาดไต้หวันจาก 2,875 ดอลลาร์ไต้หวันใหม่ เป็น 3,800 ดอลลาร์ไต้หวันใหม่ พร้อมคงคำแนะนำ "ซื้อ" (Buy) เมื่อพิจารณาจากราคาหุ้นปัจจุบันที่ประมาณ 2,500 ดอลลาร์ไต้หวันใหม่ ราคาเป้าหมายนี้บ่งชี้ถึงโอกาสในการปรับตัวเพิ่มขึ้น (upside) ประมาณ 57%