AMD、メタ社と2件目のメガチップ供給契約を締結

Max A. Cherney　Stephen Nellis

［サンフランシスコ　２月２４日　ロイター］ - アドバンスト・マイクロ・デバイセズAMD.Oは火曜日、フェイスブックのオーナーであるメタ・プラットフォームズMETA.Oがチップ会社の１０％もの株式を購入することを可能にする取引において、５年間で最大６００億ドル相当の人工知能チップをメタ・プラットフォームズMETA.Oに売却することに合意したと発表した。

AMDの株価は、前営業日１９６．６０ドルで取引を終えた後、プレマーケット取引で１０％以上上昇した。

同社は昨年、オープンＡＩ（(link)）と同様の契約を結んでおり、この契約は同社のチップとソフトウェアに対する信任投票として歓迎され、株価を大幅に押し上げた。

最近のチップ供給契約の数々は、AI産業からのプロセッサーに対する大きな意欲を強調している。メタは別途、AMDの大きなライバルであるエヌビディアNVDA.Oと、数百万個のAIチップを購入する契約を結んでいる（(link)）。

「メタは、供給を固定化し、単一ベンダーから分散化し、AIの野望がチップによってボトルネックにならないようにするために必要なことは何でもしている」と、ハーグリーブス・ランズダウンのシニアエクイティアナリスト、マット・ブリッツマン氏は述べた。

「AMDにとって、これは次世代AIハードウェアに対する自信の表れだが、１０％の株式を手放さなければならないことは、有機的な需要を生み出すのに苦労している可能性を示唆している」と同氏は述べた。

この提携はまた、 循環取引をめぐる懸念が高まる中、AI業界のトッププレイヤーの間で絆が深まっていることを強調するものでも ある。 ライバルのチップメーカーであるNvidiaが、チャットＧＰＴの親会社を含む最大の顧客への投資を検討している時期に、MetaとオープンＡＩは最も重要なサプライヤーの1社の株式を所有することになる。

AMDのリーサ・スー最高経営責任者（ＣＥＯ）は、今年下半期に予定されている同社のフラッグシップ・ハードウェア「MI450」の１ギガワットを皮切りに、６ギガワット分のチップをメタ社に供給するとニュースブリーフィングで語った。

１ギガワットは、平均でおよそ７５万世帯分の電力に相当する。

AI市場に対する投資家の懸念は、データセンター・インフラを拡大するためのビッグテックの絶え間ない支出から大きな見返りが得られるまでの長い待ち時間にも及んでいる。

ロイターの計算によると、アルファベットGOOGL.O、マイクロソフトMSFT.O、アマゾン・ドット・コムAMZN.O、メタの今年の設備投資総額は少なくとも６３００億ドルに達すると予想されており、そのほとんどがデータセンターとAIチップに集中している。

「この業界における循環取引の復活は、投資家に何か別の心配事を与える」と、AJベルのマーケット責任者、ダン・コーツワース氏は述べた。

「メタの市場前取引での小幅な下落は、株主がこのニュースを警戒していることを示唆している」と同氏は述べた。

AMDのフラッグシップ・グラフィックス・チップに加えて、メタはソーシャルメディア・プラットフォームのニーズに合わせてカスタマイズされたものを含むセントラル・プロセッサーの購入も計画している。

このカスタムCPUは、消費電力を可能な限り抑えつつ、強力なパフォーマンスを発揮するように調整されると、スー氏は述べた。この契約には、２世代のAMD製CPUが含まれる。

「マークが成し遂げたいことに非常に野心的であることは間違いなく、メタがそれを達成できるよう、われわれの技術のあらゆる面を活用したい」とスー氏は、メタのマーク・ザッカーバーグCEOに言及しつつ述べた。

メタはMI450の設計に貢献した。MI450は推論として知られるコンピューティング処理に最適化されており、オープンＡＩのチャットＧＰＴのようなチャットボットがユーザーのクエリに応答する際に使用される。

業界アナリストは、推論ハードウェアの市場は、AIが実行する大規模なモデルを構築するために必要な機器の市場規模を凌駕すると予想している。

契約の一環として、AMDは行使価格０．０１ドルで１億６０００万株の新株予約権を発行する。

新株予約権は取引期間中に権利が確定し、AMDの株価が６００ドルを上限とする業績目標を達成した後に権利が確定する。株価目標に加えて、メタ社が達成しなければならないワラントの各トランシェの「技術的および商業的な考慮事項」がある。

「メタはAMDに大きな賭けをしている」とスー氏は言う。

メタ社のインフラ責任者であるサントシュ・ジャナルダン氏は、記者団との電話会見で、メタ社は他のベンダーからチップを購入し続け、同時に自社製プロセッサーの開発も行う予定だと述べた。

エヌビディアの株価は小幅安となった。ブロードコム AVGO.O は約１．５％下落した。ブロードコムはカスタムチップのプロバイダーで、ハイパースケーラの顧客は明らかにしていないが、アナリストの間ではメタ社にとって重要なサプライヤーと見なされている。

情報筋によると、メタ社はグーグル（(link) ）とも 、同社のテンソルプロセッサーをAI業務に使用することについて協議しているという。メタ社がデータセンターとインフラを構築する規模には、複数のチップベンダーとアプローチが必要だとジャナルダン氏は言う。

「すべてのチップメーカーは、最終的にテーブルの席を持つことになる」とジャナルダン氏は語った。