什麼是Vanguard ETF？哪些Vanguard ETF值得投資？

TradingKey - 多虧了ETF的出現，你不再需要將未來的財富押注在一兩檔個股上。例如，輝達（NVDA）的股價在過去五年內上漲了超過1380%，但同一時期英特爾（INTC）的股價卻下跌了約12%。這就說明，若你只投資某一家公司，那麼“把所有雞蛋放在同一個籃子裡”的風險會非常高。

Vanguard提供多種費用極低的基金產品，讓你即使僅以500美元或1000美元起步，也能將投資風險分散到成百上千家企業中，參與市場中眾多表現最優的公司，而無需為資金規模太小而煩惱。

Vanguard ETF是由Vanguard公司專為投資者設計的一類基金。Vanguard ETF的主要特點是成本低廉，並且像股票一樣可以在交易時間內自由買賣。目前，Vanguard為美國投資人提供超過50檔不同類型的ETF，且均可在美國主要證券交易所（如紐約證券交易所和那斯達克）交易。

這些ETF涵蓋了多種市場區域，包括美國本土市場、國際市場以及特定產業，例如原物料、能源等。Vanguard ETF最初被稱為Vanguard指數參與憑證（VIPERS），如今已歸類為標準ETF產品，其目標是在允許日內交易的同時，盡可能緊密追踪所跟蹤的基準指數績效。

Vanguard推出ETF的初衷，是為其偏好被動投資的客戶提供更多元的投資組合選擇，進一步鞏固其在被動投資領域的領導地位。

與傳統共同基金相比，ETF提供了更好的分散投資優勢。一檔ETF可以同時涵蓋上百項標的，讓個別投資人對自己資產組合有更多掌控和彈性。

Vanguard S&P 500 ETF（VOO）追踪的是美國最主要的市場基準 — 標普500指數，該指數涵蓋大約500家美國市值最大的公司。雖然美國經濟與該指數在某些方面並非完全等同，但若你希望參與美國經濟未來發展的潛力，VOO是一項效率極高的配置工具。

目前，VOO對科技產業比重較高，約占36%，前十大持股中有9檔為科技公司。不過該基金依然涵蓋所有主要產業，包括眾多藍籌股。

例如：金融類股如摩根大通（JPM）和Visa（V）；醫療類則有禮來製藥（LLY）和嬌生（JNJ）；民生消費類則包括可口可樂（KO）與沃爾瑪（WMT）。

VOO的年管理費率僅為0.03%，也就是說投資500美元每年僅需支付0.15美元手續費，或1000美元僅需0.30美元，成本極為低廉，投資利潤基本不會被侵蝕。

綜合來看，VOO對長期投資人極具吸引力的三大特色為：1）高度分散性；2）歷史績效強勁；3）極低費用。需注意的是，相較於過去，VOO在產業間的分布如今不如以往那般平均，但仍是值得核心配置的ETF之一。

如果你看好那些財務數據出色、成長潛力突出的企業，尤其是在金融與科技領域的結合公司，Vanguard Growth ETF（VUG）會是很合適的選擇。

此ETF中有超過63%的資產配置在科技產業，另有約17%配置於非必需消費品，其他如工業（7.7%）與醫療（5.9%）比重亦不小。

自2004年1月成立以來，VUG累計報酬已達874%，相較於S&P 500的490%，長期表現顯著優於市場；尤其在過去十年，科技巨頭持續推升表現，使其超額報酬進一步擴大。

儘管未來不應期望每年16%的長期年化回報持續下去，但若以10%的年報酬率計算，500美元本金約可在7.2年後增值至1000美元。

VUG共包含300多檔大型成長股，追踪CRSP美國大型成長股指數，重點持股包含輝達、麥當勞（MCD）、Costco（COST）等。此基金波動性相對較高，適合承擔一定風險的成長型投資者。

費率方面，VUG的管理費僅為0.04%，遠低於同類基金平均0.93%的水準，為極具成本效益的配置選擇。雖然短期內可能波動較大，但其長期績效仍值得關注。

Vanguard Information Technology ETF（VGT）追踪MSCI美國可投資市場資訊科技25/50指數，為投資人提供超過300家科技股的廣泛敞口。

主要成份股涵蓋AI領域龍頭企業如輝達、微軟（MSFT）與Google母公司Alphabet（GOOGL），同時也納入像IonQ（IONQ）這類新興主題（量子運算）企業。

無論未來科技循環如何發展，VGT都能讓你免於對個股的猜測錯誤，以極低費用參與整體板塊趨勢。其費率僅為0.09%，相比同產業平均約0.94%的水準大幅降低；投資1000美元，每年僅約支付0.90美元管理費。

偏好穩定收益者可選擇Vanguard高股息收益ETF（VYM），曝光於預計未來12個月將支付高股息的企業（不包含REITs）。主要持股包括：

• 博通（AVGO）—8.69%
• 摩根大通 —4.06%
• 埃克森美孚（XOM）—2.34%
• 嬌生 —2.32%
• 沃爾瑪 —2.24%

目前此基金的追蹤殖利率為約2.4%，雖相較疫情期間3%的歷史均值略低，但仍為S&P 500平均殖利率的兩倍。以當前回報計算，投入500美元每年大概可拿到12美元現金股息，如選擇再投資，將進一步提升累積效益。

若你較重視股息的穩定提高，而非單次收益率，則Vanguard分紅增長ETF（VIG）更具吸引力。該ETF專注於連續10年以上穩定提高股息的企業，並優先篩選具備持續分紅能力的優質財務體質標的。

目前VIG的殖利率約為1.6%，過去五年平均為1.7%，略低於VYM。但亮點在於過去十年間VIG持股的股息總量成長幅度超過82%。由於ETF成分股各自分紅時間不同，其股息分配不像單一股票那般穩定，但從長線趨勢看，其分紅額度穩定且逐步提升。

VXUS幫助你突破區域限制，將投資擴展至超過8,600家來自全球發展中與已開發市場的企業。

地理配置比例分布為：歐洲約37.5%；發展中國家27.6%；亞太地區26%；北美（不含美國）7.7%；中東0.7%；其他地區0.5%。

雖然單一投資美股亦能獲得不錯回報，但從資產配置觀點出發，適當配置國際市場更有助於提高抗波動能力。根據專業建議，大多數人的投資組合應配置約10%至於國際股市，以應對美國經濟進入低潮或衰退時的市場防禦需求。

若單靠選股，許多投資者很可能錯失市場中的長期領跑者。但透過ETF，你可輕鬆達成資產多元化配置，無需進行繁複的個股研究與調倉。

以下這些Vanguard ETF就是非常值得關注的代表：VOO、VUG、VGT、VYM、VIG與VXUS。它們涵蓋美國藍籌、成長型、科技創新、高股息與全球市場，費用低廉、投資門檻低，適合500或1000美元起投的普遍投資者。

只需投入不到5美元的年費，即可搭建出一個專業且穩健的長期投資組合，充分利用時間與資金的複利效應。這也是為什麼這些Vanguard ETF能連續多年名列最佳資產配置工具，不僅協助你創造財富，更能帶來長期的安心與信心。