分析

TradingKey - 7月29日，据报道，Meta（META）首席执行官马克·扎克伯格表示，美国在人工智能领域保持领先地位，不应依赖限制或封禁中国AI模型，而应通过持续创新和提升自身技术实力来巩固竞争优势。这番表态再次引发市场对全球AI竞争格局和中美科技竞争的关注。

TradingKey - 7月29日亚盘时段，日经225指数开盘后持续走弱，半导体板块延续前一日恐慌性抛售势头。截至发稿，铠侠控股跌近8%，软银集团跌超6%，东京电子跌近5%。

TradingKey - SK海力士公布2026年第二季度业绩，受AI服务器需求持续增长推动，公司营业收入同比增长257%，营业利润同比大增557%，但SK海力士股价一度跌超11%。

TradingKey - 7月29日亚盘时段，SK海力士（SKHY）公布创记录的第二季度财报仍因未能触及市场预期，引发了股价震荡。但针对市场对AI基础设施投资可持续性的普遍疑虑，这家存储巨头在财报电话会议上给出了旗帜鲜明的反驳。

TradingKey - 周二，美股市场轮动持续，道琼斯工业平均指数上涨超过500点。此次反弹受到优于预期的企业财报、油价下跌以及资金从半导体板块转向其他板块的推动。

TradingKey - 7月29日亚洲早盘，在前一日连续大幅调整后，日韩股市迎来反弹，SK海力士发布财报后涨超3%，三星电子涨超4%，铠侠大涨超7%。

受强劲的企业盈利、油价下跌以及资金从半导体行业轮动到其他板块的提振，道琼斯指数升约600点。记忆体股、芯片股延续昨日跌势，软件股反弹。市场关注即将于明日公布的美联储利率决议，以及本周公布的科技股财报。

美东时间7月28日，美光（MU）盘中失守800美元，低见789.09美元，创五月底以来新低。据悉，Jefferies分析师在一份研究报告中表示，储芯片价格可能更接近峰值。 虽然市场预计第三季度存储芯片价格将环比再上涨25%-30%，但Jefferies最新的行业核实表明，涨幅可能会更温和，在15%-20%之间。

美东时间7月28日，美股三大指数分化，芯片股抛售持续加剧，AI硬件股延续近日跌势，道琼斯指数走强，纳斯达克100指数跌超1%，费城半导体指数跌超5%。

美东时间7月28日，受韩股今日暴跌影响，SK海力士ADR（SKHY）股价跌穿130美元整数关口，创上市新低。截至发稿，SK海力士跌8.76%，报130.49美元。

英伟达获得德州数据中心大单，股价反而下跌，或将跌至180美元。

TradingKey - 截至美东时间7月27日，SpaceX（SPCX）股价报113.50美元，下跌1.4%，盘中最低跌至108.66美元，再创上市以来新低。相比6月16日创下的225.64美元历史高点，SPCX累计回撤接近50%，并较135美元IPO发行价下跌约16%。SpaceX市值也从高位约3万亿美元降至约1.5万亿美元，蒸发规模接近1.5万亿美元，已经超过特斯拉（TSLA）当前约1.09万亿美元的总市值。

TradingKey - 美东时间周二，美股三大股指期货盘前涨跌不一。市场一方面等待美联储7月利率会议及科技巨头财报，另一方面担忧AI基础设施融资模式和中国半导体企业竞争加剧，芯片股延续抛售，明显拖累纳斯达克指数期货。

Meta宣布与贝莱德搭建超级数据中心，股价不跌反涨。

存储概念股全线承压，美光大跌近 5% 跌破 900 美元关口。

TradingKey - 7月28日，软银集团近期在资本市场和并购领域同时传出新进展。一边是为投资OpenAI而筹措的400亿美元过桥贷款，在银团分销阶段又吸引了21家金融机构；另一边是收购黑石旗下日本支付公司SP.LINKS的谈判进入了最后阶段。

TradingKey - 微软（MSFT）将于美东时间7月29日盘后公布2026财年第四财季财报。截至美东时间7月27日，微软最新股价报389.1美元，当日上涨1.94%，但今年以来股价已累积下跌19.54%，股价承压原因在于公司的AI资本开支过高，软件行业竞争加剧以及AI商业化速度不及预期等因素。

TradingKey - 美东时间7月29日盘后，Meta Platforms（META）将公布2026年第二季度业绩。在Alphabet因大幅上调资本支出指引而引发市场剧烈波动之后，Meta成为本轮科技财报季最受关注的公司之一。

TradingKey - 美东时间7月28日，美股半导体板块盘前继续承压。美光科技（MU）跌超5%，AMD（AMD）和英特尔（INTC）均下跌超过4%，显示资金仍在撤离近期涨幅较大的存储芯片和人工智能概念股。

TradingKey - 7月28日，Arm（ARM）宣布与Unity中国签署战略合作谅解备忘录，双方计划结合Arm在移动计算和图形技术方面的优势，以及Unity中国在实时3D引擎和本土开发者服务方面的能力，共同推动游戏及互动内容在Arm平台上的开发和运行体验。