台州銀行小微金融之路“遇坎”：罰單密集落地，前三季度業績雙降

證券之星 趙子祥

臨近2025年末，深耕小微金融領域三十餘年的台州銀行陷入多重經營困局。近兩月內，該行及杭州分行接連收到監管罰單，內控管理不審慎、信貸“三查”不到位等合規問題集中暴露，更有責任人被終身禁止從事銀行業工作，內控短板持續凸顯。

證券之星注意到，與此同時，該行資產質量承壓加劇，2024年不良貸款率時隔四年突破1%，撥備覆蓋率大幅收縮；2025年前三季度營收、淨利潤同比雙降，業績增速幾近失速。這家區域性城商行以其自身內控與風控的結構性難題，成爲小微金融模式在經濟週期波動中承受考驗的典型樣本。

近兩月接連受罰加劇內控隱憂

臨近2025年末，台州銀行合規問題開始接連暴露，11月25日，國家金融監督管理總局台州監管分局披露處罰決定書顯示，台州銀行因內控管理不審慎被罰30萬元，責任人倪嘉璞遭終身禁止從事銀行業工作。

僅一個月後，台州銀行杭州分行再領罰單。12月26日，浙江監管局以“貸款三查不到位、信貸資金未按約定使用”爲由，對其罰款30萬元。“三查”是信貸風控核心環節，資金挪用直指流向管控失效，兩項違規均指向信貸全流程漏洞。

回溯近年，台州銀行合規問題頻現。2024年4月，其因理財業務整改不實、同業投資管理不規範等9項違規，被台州監管分局罰385萬元，兩名管理人員遭警告；2024年1月，杭州分行因信貸管理違規被罰185萬元。在不足兩年時間內，台州銀行累計罰超445萬元，違規事由覆蓋理財、信貸、內控等核心經營環節。

業績滑坡疊加資產承壓

公開資料顯示，台州銀行創立自1988年的路橋銀座金融服務社，是全國首家以市場化方式組建的城市商業銀行。目前，全行擁有470餘家分支機構，網點覆蓋浙江省全轄，在北京、重慶、深圳、江西贛州以及浙江三門、景寧等地主發起設立了7家“銀座系”村鎮銀行。

作爲地方法人機構，台州銀行深耕台州本地，截至 2024 年末，該行存、貸款在臺州市的市場份額分別爲12.48%和5.79%，在當地金融體系中具有較爲重要的地位。

中誠信國際於今年7月份發佈的台州銀行2025年度跟蹤評級報告顯示，台州銀行資產質量有所承壓，2022-2024年，其不良貸款率從0.90%降至0.88%後，2024年陡升至1.10%，爲2020年以來首破1%。

報告顯示，2024年該行新發生不良貸款32.64億元，同比增加7.41億元。爲此該行強化與司法部門溝通聯繫，創設“預執廢精準分流”處置新模式，加大清收及覈銷力度，全年累計化解不良貸款26.23億元，其中現金清收17.24億元，覈銷8.00億元，非重組上調1.00億元。

截至2024年末，該行不良貸款餘額和不良率均較年初有所上升，存量不良主要集中在批發零售業及製造業，子行業較爲分散且戶均餘額較小。

作爲風險緩衝的撥備覆蓋率同步收縮，2023年該指標爲360.09%，2024年降至310.26%，單年降幅近50個百分點。撥備收縮既削弱風險抵禦能力，也壓縮利潤調節空間。

2025年，台州銀行的業績頹勢更加明顯。公開財報數據顯示，今年前三季度台州銀行營收84.32億元，同比降11.44%，爲近十年同期首負；淨利潤27.74億元，同比降超20%，利潤跌幅約爲營收兩倍。其中一季度淨利潤僅6.27億元，同比驟降58.83%，增長動能幾近失速。

業績滑坡源於小微模式的週期脆弱性。台州銀行貸款高度集中於本地小微客戶，此類客戶抗週期能力弱，2024年以來區域製造業、商貿業波動直接傳導至資產質量。

上述跟蹤評級報告中亦顯示，由於宏觀經濟增速放緩背景下小微客戶信貸需求疲軟，同業競爭加劇，疊加並表村鎮銀行信貸規模收縮影響，截至2024年末，該行合併口徑一般公司貸款增速有所放緩，個人經營性貸款及消費性貸款均有所減少。

從頂格禁業罰單到業績雙降，從不良破一到撥備收縮，台州銀行2025年的困局，是小微金融模式在週期中的集中考驗。內控結構性缺陷既觸發監管懲戒，也加劇資產質量波動；高度依賴小微客戶的業務結構，使其在區域經濟波動中缺乏緩衝。

當前台州銀行核心一級資本充足率仍達13.50%，具備一定風險抵禦基礎，但撥備收縮、利潤下滑、風控漏洞的疊加，使其需同時推進內控修復與業務轉型。對於這家深耕小微市場二十餘年的城商行而言，如何在保持特色的同時補全風控短板，平衡規模擴張與質量管控，是其日後能否行穩致遠的關鍵。(本文首發證券之星，作者|趙子祥)