澳幣回吐近期漲幅，即便市場樂觀情緒有所改善

FXStreet2024年9月3日 01:54

美債殖利率上漲，美元走高，澳幣下跌。
聯準會維持鴿派傾向，導致風險情緒改善，澳幣的下行空間可能有限。
由於聯準會降息 25 個基點的前景加大，美元可能面臨挑戰。

澳幣/美元震盪走低，交易商在等待週二公佈的ISM製造業採購經理人指數（ISM Manufacturing PMI）數據。不過，市場對聯準會政策前景的鴿派預期不斷升溫，風險情緒改善可能會提振澳幣/美元。

交易商目前正關注澳洲第二季度國內生產總值（GDP）和七月份貿易賬，以及澳儲行行長布洛克即將在本週晚些時候發表的講話，以收集更多有關央行貨幣政策鷹派立場的訊息。

美元因國債殖利率持續上升而走強，但由於市場對聯準會 9 月降息 25 個基點的預期不斷增強，美元漲幅可能受到限制。焦點轉向即將公佈的美國就業數據，尤其是 8 月的非農業就業數據（NFP），以進一步了解聯準會降息的潛在時機和規模。

每日市場動向摘要：澳幣下跌，即便澳儲行傾向於鷹派

澳洲 7 月營建許可月率大升 10.4%，從 6 月的-6.5%大幅反彈，創下自 2023 年 5 月以來最強勁的增長。澳洲 7 月營建許可年率達 14.3%，從先前的-3.7% 大幅回升。
中國 8 月財新製造業採購經理人指數從 7 月的 49.8 升至 50.4，鑑於中國與澳洲的密切貿易關係，這一數據尤其值得注意。
美國經濟分析局週五發布報告稱，7 月美國PCE物價指數年率2.5%，與前值 2.5%相當，但低於期值 2.6%。同時， 7 月剔除波動較大的食品和能源價格的核心 PCE 價格指數年率 2.6%，與前值 2.6% 持平，但略低於期值 2.7%。
美國第二季國內生產毛額（GDP）年率為 3.0%，高於預期和前額 2.8%。此外，截至 8 月 23 日當周美國上周初請失業金人數降至 23.1 萬人，低於前值 23.3 萬人，也略低於預期的 23.2 萬人。
澳洲第二季私人資本支出意外下降 2.2%，與上一季 1.9%的擴張相比出現逆轉，低於期值 1.0%。這標誌著新增資本支出自2023年第三季以來首次萎縮。
澳洲7月份每月消費者物價指數（CPI）年增3.5%，低於前值3.8%，但略高於期值3.4%。儘管略有下降，但這是自 3 月以來最低通膨水準。
亞特蘭大聯邦儲備銀行主席拉斐爾-博斯蒂克（Raphael Bostic）是聯準會著名的鷹派人物，他上週表示，由於通膨進一步降溫以及失業率高於預期，現在可能是“採取措施&rdquo ;降息的時候了。 FXStreet的FedTracker使用一個客製化的人工智慧模型，以0到10的鴿派到鷹派尺度來衡量聯準會官員的講話基調，將博斯蒂克的講話評為中性，得分為5.6分。

技術分析：澳幣維持在 0.6750 以上

澳元週二在 0.6780 附近交投。從日線圖分析，澳元/美元位於九天指數移動均線（EMA）上方，暗示短期看漲趨勢。此外，14 天相對強弱指標仍位於 50 水平上方，鞏固了整體看漲趨勢。

就阻力而言，澳元/美元可能會挑戰七個月高點 0.6798 這一直接阻力。若突破該水平，則持續的看漲勢頭將得到加強，有可能將澳元/美元推向心理水平 0.6900。

下檔方面，澳幣/美元可能會測試 9 天指數移動均線（0.6767）附近的即時支撐位，接著是 14 天指數移動均線（0.6743）。跌破這些指數移動均線可能會削弱看漲傾向並增加下行壓力，可能會推動貨幣對跌向 0.6575 支撐，若進一步下跌，可能會跌向 0.6470 支撐位。

澳元/美元：日線圖

澳幣日內兌主要貨幣對價格

下表顯示了澳元兌主要貨幣對價格波動百分比。澳元/美元最弱。

	USD	EUR	GBP	JPY	CAD	AUD	NZD	CHF
USD		0.08%	0.05%	0.10%	0.04%	0.10%	0.30%	0.11%
EUR	-0.08%		-0.03%	0.03%	-0.05%	0.01%	0.12%	0.03%
GBP	-0.05%	0.03%		0.06%	-0.01%	0.06%	0.15%	0.07%
JPY	-0.10%	-0.03%	-0.06%		-0.09%	-0.03%	-0.01%	-0.02%
CAD	-0.04%	0.05%	0.01%	0.09%		0.04%	0.07%	0.08%
AUD	-0.10%	-0.01%	-0.06%	0.03%	-0.04%		-0.01%	0.01%
NZD	-0.30%	-0.12%	-0.15%	0.01%	-0.07%	0.00%		0.02%
CHF	-0.11%	-0.03%	-0.07%	0.02%	-0.08%	-0.01%	-0.02%

熱圖顯示了主要貨幣對的波動百分比變化。基準貨幣從左列選取，報價貨幣從頂行選取。例如，如果投資者從左列選擇歐元，然後沿水平線移動到日元，則方框中顯示的百分比變化即為歐元/日圓波動。

澳幣常見問題

推動澳元走勢的關鍵因素是什麼？

澳幣（AUD）最重要的因素之一是澳儲行設定的
水平。由於澳洲是一個資源豐富的國家，澳元的另一個關鍵驅動因素是澳洲最大出口產品鐵礦石的價格。澳洲最大的貿易夥伴中國經濟的健康狀況，以及澳洲的通貨膨脹水準、經濟成長率和貿易帳也是影響澳元/美元波動一個因素。市場情緒--投資者是選擇風險較大的資產（風險偏好）還是尋求避險（風險厭惡）--也是一個因素，風險偏好對澳幣有利。

澳儲行決議如何影響澳幣？

澳洲儲行透過設定澳洲銀行之間的貸款利率水準來影響澳幣（AUD）。這將影響澳洲整個經濟的利率水準。澳儲行主要目標是透過調整利率來維持 2-3% 的穩定通膨率。與其他主要央行相比，利率水準處在相對較高水準會提振澳元，反之則會支持澳元兌美元下跌。澳儲行還可以利用量化寬鬆政策和緊縮政策來影響信貸條件，前者對澳元不利，後者對澳元有利。

中國經濟健康狀況對澳幣有何影響？

中國是澳洲最大的貿易夥伴，因此中國經濟健康對澳幣有重大影響。當中國經濟發展良好時，就會從澳洲購買更多的原料、商品和服務，進而提升澳元需求，提振澳元/美元。而當中國經濟成長不如預期時，情況則剛好相反。因此，中國經濟成長數據好壞往往會對澳元及其貨幣對產生直接影響。

鐵礦石價格對澳幣有何影響？

鐵礦石是澳洲最大的出口產品，根據 2021 年的數據，澳洲年出口額達 1,180 億澳元，主要目的地是中國。因此，鐵礦石的價格可以成為澳元的推動力。一般來說，如果鐵礦石價格上漲，澳元也會上漲，因為澳元總需求會上升。如果鐵礦石價格下跌，情況則相反。鐵礦石價格上漲也往往導致澳洲貿易收支出現正數的可能性增大，則澳元兌美元看漲。