競標即將結束，埃利奧特和黃金儲備公司的關聯公司正努力為 Citgo 母公司出價

Marianna Parraga

路透休斯頓8月22日 - 一位美國法院官員正準備推薦Citgo Petroleum母公司股份拍賣的獲勝者，對沖基金Elliott Investment Management和礦商Gold Reserve GRZ.V的關聯公司在爭奪這家美國煉油商的競爭中處於領先地位。

美國法院官員羅伯特-平卡斯（Robert Pincus）面臨著周一的最後期限，以確定Gold Reserve子公司達利納能源公司74億美元的出價（他曾建議 (link)）是否仍是領跑者，還是競爭對手的出價更優。

Elliott的關聯公司Amber Energy (link)、大宗商品公司Vitol旗下的一家公司 (link)，以及由私募股權公司Black Lion Capital Advisors牽頭的一個財團 (link)，在競標的最後階段提交了報價 (link)。這促使法院將競標截止日期延長至周五，並將最終出售聽證會推遲至 9 月。

據法院文件和接近出價準備工作的消息人士稱，琥珀公司和黃金公司目前在競爭中並駕齊驅，其他競標者則落在後面。但他們的出價大相徑庭。

其中的主要區別在於現金出價與非現金考慮因素的金額，以及向以 Citgo 股權為抵押的委內瑞拉違約債券持有人付款的關鍵談判。

安博本周告訴特拉華州法院，它與超過三分之二的持有人達成了協議。Gold Reserve 集團的出價不包括向債券持有人付款的條款，但該集團打賭自己的出價將被視為更優，因為其覆蓋了 15 個排隊等待現金收益的索賠人中的 11 個 。

倫納德-斯塔克（Leonard Stark）法官今年早些時候指示平卡斯和法院顧問在拍賣中優先考慮價格，而不是 "成交的確定性"，"成交的確定性 "是一個定義提案成為真正收購的機會的術語。

安博的出價為債權人提供 58.6 億美元，為債券持有人提供 28.6 億美元，安博必須向法院出示協議證明。Gold Reserve 集團可以選擇以程序問題為由反對任何競標。如果失敗，它也可以提高自己的出價。

安博爾和達利納沒有立即回復置評請求。

根據法院周五批準的新日程表，Gold Reserve 旗下的 Dalinar 將只有三天時間來匹配任何更優方案。Gold Reserve 周五表示，它聘請了投資銀行 Cantor Fitzgerald & Co 作為其競購的財務顧問。

消息人士稱，達利納提高出價的一個潛在策略可能是在其提案中增加更多債權人，此事正在談判中。

據其中一位消息人士稱，安博爾還與至少兩位願意將其債權轉為信用出價的債權人進行了談判。

有些拍賣會接受信用出價，以便讓排隊等待收益的債權人收購拍賣的資產或股份，以換取所欠債務。法院表示，在這種情況下，信用出價必須與現金出價相結合。

拍賣的目的是向 15 個債權人支付高達 190 億美元，作為對委內瑞拉債務違約和征用的補償。法院自2017年開始處理此案，認定Citgo的母公司PDV Holding對委內瑞拉的債務負有責任。