재송-분석-AI 경쟁에서 뜨거운 기술 M&A 시장을 주도하는 '데이터 인프라'의 세계

Milana Vinn

6월13일 (로이터) - 관세와 지정학적 불확실성에 짓눌린 대부분의 산업에서 딜 메이킹은 한 가지, 즉 데이터 인프라라는 매력적이지 않은 세계를 제외하고는 둔화되고 있습니다.

고급 AI 모델을 구축하는 데 사용되는 데이터를 처리하는 기업들은 오픈AI, 구글, Anthropic과 같은 기업들과의 경쟁에서 경쟁력을 유지하기 위해 메타, 세일즈포스, ServiceNow와 같은 레거시 기술 기업들의 주요 타깃이 되었습니다.

"데이터가 없는 AI는 산소가 없는 생명과 같아서 존재하지 않습니다."라고 씨티의 소프트웨어 투자 뱅킹 글로벌 공동 책임자인 브라이언 마샬은 말합니다.

마샬은 "이 때문에 데이터는 지금 AI에 의해 주도되는 시대정신의 순간을 맞고 있습니다."라고 말합니다.

딜로직이 로이터를 위해 집계한 예비 데이터에 따르면, 기술 거래는 우울한 M&A 시장에서 몇 안 되는 밝은 점 중 하나입니다 (link), 올해 첫 5개월 동안 발표된 1조 6,700억 달러 규모의 글로벌 거래 중 4,210억 달러, 즉 전체 M&A의 약 25%를 차지했습니다.

이는 작년의 약 20%, 2023년의 17%에 비해 증가한 수치입니다. 데이터에 따르면 기술 거래 중 AI 소프트웨어 제조업체와 관련된 거래가 전체 가치의 거의 4분의 3을 차지했습니다.

속도 문제

컴퓨팅의 모든 측면과 관련된 M&A에 초점을 맞추고 있는 골드만삭스의 전무이사 매튜 루카스는 기업 데이터가 AI에 활용될 때 "현재 소프트웨어 M&A에서 가장 역동적인 분야"라고 말합니다

"속도가 매우 중요하고, 먼저 도달하는 것이 매우 중요하다는 인식이 매우 강하며, 이는 M&A에 유리하게 작용하는 경향이 있습니다."라고 Lucas는 말합니다.

기업이 클라우드 기반 시스템에서 데이터를 관리하는 데 도움을 주는 소프트웨어 회사는 이러한 잠재적 인수 대상의 수가 급격히 줄어들면서 점점 더 가치 있는 상품이 되고 있습니다.

투자 은행가들은 Confluent, Collibra, Sigma Computing, Matillion, Dataiku, Fivetran, Boomi, Qlik과 같은 기업 데이터 인프라 및 분석 회사가 단기간에 레거시 기술 제공업체의 표적이 될 수 있다고 말합니다. 이 회사들은 기업이 정보를 더 잘 통합, 분석, 저장하는 데 도움을 줄 수 있다고 말합니다.

부미, 데이터이쿠, 파이브트란, Qlik의 경영진은 모두 이러한 관심에 놀랍지 않다고 말했습니다.

"지저분하고 사일로화된 데이터는 오랫동안 분석의 혁신적 잠재력을 실현하려는 기업의 시도를 저해해 왔습니다. 이제 효과적인 AI 배포가 시급한 상황에서 이러한 문제를 해결하는 것은 필수적일 뿐만 아니라 생존을 위한 필수 요소입니다."라고 Dataiku의 공동 창립자이자 CEO인 Florian Douetteau는 성명에서 말했습니다. 컨플루언트, 콜리브라, 시그마 컴퓨팅, 매틸리언의 논평 요청은 즉시 응답되지 않았습니다.

레거시 기술 인수

지난 몇 주 동안 데이터 인프라 기업을 위한 수십억 달러 규모의 거래가 여러 건 체결되거나 성사되었습니다.

(link) 메타는 금요일에 데이터 라벨링 회사인 Scale AI의 지분 49%를 148억 달러(link)에 인수하는 거래를 발표했습니다. 세일즈포스는 지난달 데이터 통합 회사인 Informatica를 80억 달러에 인수할 계획을 발표했습니다.

인공지능은 기술 분야에서 한 세대에 한 번 있을 법한 변화를 주도하고 있으며, 이로 인해 몇몇 대형 소셜 미디어 플랫폼과 소프트웨어 제조업체는 인공지능 기반 시스템의 원활한 운영을 돕는 회사를 인수하고 있습니다. 기술 데이터 제공업체 Gartner의 예측에 따르면 2025년 전 세계 AI 관련 지출은 2024년 대비 76.4% 증가한 총 6,440억 달러에 달할 것으로 예상됩니다.

5월 초, IT 관리 제공업체 서비스나우 (link) NOW.N은 데이터 카탈로그 플랫폼 Data.world를 인수한다고 밝혔으며, 이를 통해 ServiceNow는 데이터 이면의 비즈니스 맥락을 더 잘 이해할 수 있게 될 것이라고 경영진은 발표 당시 말했습니다.

세일즈포스가 지난달 말 발표한 인포매티카(link) 인수를 통해 내부 및 외부 시스템에 흩어져 있는 데이터를 더 잘 분석하고 통합하여 사내 AI 시스템인 아인슈타인 AI에 공급할 수 있을 것이라고 당시 경영진은 말했습니다.

IBMIBM.N은 바로 다음 날 데이터 관리 제공업체인 데이터스택스 인수를 마무리했습니다. IBM은 2월에 발표된 이번 인수로 비정형 데이터를 관리하고 처리한 후 AI 플랫폼에 공급할 수 있게 될 것이라고 말했습니다.

나쁜 AI 조언

이러한 거래는 레거시 소프트웨어 업체가 데이터 관리의 모든 측면을 소유하는 것이 전략적으로 중요하며, M&A가 이를 달성하는 가장 빠른 방법이라는 점을 강조합니다. 이들은 복잡한 데이터 시스템을 처음부터 새로 구축하는 대신 비즈니스 전반의 데이터를 정리, 정리, 연결하는 데 도움을 줄 수 있는 전문업체를 인수하고 있습니다.

최근 620억 달러의 가치를 인정받은 데이터 처리 및 AI 분야의 선두주자인 데이터브릭스가 지난주 서버리스 데이터베이스 관리업체 Neon을 10억 달러에 인수할 계획을 발표했을 때처럼, 잠재적 인수 후보가 사냥꾼이 되기도 합니다.

그러나 딜메이커들은 기업들이 아무 데이터나 사서 AI 시스템에 투입하고 좋은 결과를 기대할 수는 없다고 경고했습니다.

에어캐나다< http://ac.to/ >는 작년에 AI 챗봇 중 하나가 고객에게 잘못된 조언을 한 후 소액 청구 법원에서 책임을 인정받아 항공료(link)를 환불해야 했습니다. 기술 전문가들은 이러한 유형의 오류는 필터링되지 않은 잘못된 종류의 데이터를 AI 엔진으로 가져올 경우 발생할 수 있다고 말합니다.

"많은 기업이 엄청난 양의 데이터를 보유하고 있지만, 아무런 정리 없이 모든 데이터를 AI 엔진에 쏟아붓고 정답을 뱉어내길 바랄 수는 없다는 사실을 깨닫고 있는 것 같습니다."라고 Latham & Watkins의 파트너 브라이언 맨기노는 말합니다.