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TradingKey
์ €์žYulia Zeng
Mar 24, 2026 7:52 AM

AI ํŒŸ์บ์ŠคํŠธ

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AI ์ธํ”„๋ผ ๊ตฌ์ถ• ๊ธ‰์ฆ์œผ๋กœ ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์นฉ ์ˆ˜๊ธ‰ ๋ถˆ๊ท ํ˜•์ด ์‹ฌํ™”๋˜๋ฉฐ 2026๋…„ ์ƒ๋ฐ˜๊ธฐ DRAM ๋ฐ NAND ๊ฐ€๊ฒฉ์˜ ์„ธ ์ž๋ฆฟ์ˆ˜ ์ƒ์Šน์ด ์˜ˆ์ƒ๋œ๋‹ค. AI ์„œ๋ฒ„๋Š” ์ผ๋ฐ˜ ์„œ๋ฒ„๋ณด๋‹ค 8~10๋ฐฐ ๋งŽ์€ ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€๋ฅผ ์š”๊ตฌํ•˜๋ฉฐ, AI ๊ฑฐ๋Œ€์–ธ์–ด๋ชจ๋ธ ํ›ˆ๋ จ ๋ฐ ๋ฐฐํฌ ์ „ํ™˜์œผ๋กœ AI ์„œ๋ฒ„ ์ถœํ•˜๋Ÿ‰์ด ์ฆ๊ฐ€ํ•˜๋ฉฐ ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ์šฉ๋Ÿ‰์„ ๋น ๋ฅด๊ฒŒ ์†Œ์ง„ํ•˜๊ณ  ์žˆ๋‹ค.

๊ฐ€ํŠธ๋„ˆ๋Š” 2026๋…„ ๊ธ€๋กœ๋ฒŒ AI ์„œ๋ฒ„ ์ถœํ•˜๋Ÿ‰์ด ์ „๋…„ ๋Œ€๋น„ 180% ์ด์ƒ ์ฆ๊ฐ€ํ•˜์—ฌ 150๋งŒ ๋Œ€๋ฅผ ๋„˜์–ด์„ค ๊ฒƒ์œผ๋กœ ์ „๋งํ•˜๋ฉฐ, ์ด๋Š” 1,200๋งŒ ๊ฐœ ์ด์ƒ์˜ AI ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์นฉ ์ˆ˜์š”์— ํ•ด๋‹นํ•˜๋‚˜, 2025๋…„ ๊ธ€๋กœ๋ฒŒ ์ƒ์‚ฐ ๋Šฅ๋ ฅ์€ 800๋งŒ ๊ฐœ์— ๋ถˆ๊ณผํ•ด 30% ์ด์ƒ์˜ ์ˆ˜๊ธ‰ ๊ฒฉ์ฐจ๊ฐ€ ๋ฐœ์ƒํ•  ๊ฒƒ์œผ๋กœ ๋ณด์ธ๋‹ค. SKํ•˜์ด๋‹‰์Šค๋Š” ์žฌ๊ณ ๊ฐ€ ์•ฝ 4์ฃผ ์ˆ˜์ค€์œผ๋กœ ๊ฐ์†Œํ–ˆ์œผ๋ฉฐ, ํ‚ค์˜ฅ์‹œ์•„์™€ SKํ•˜์ด๋‹‰์Šค๋Š” 2026๋…„ ๋‚ธ๋“œํ”Œ๋ž˜์‹œ ๋ฐ HBM ์ƒ์‚ฐ ๋Šฅ๋ ฅ ์™„ํŒ์„ ๋ฐœํ‘œํ–ˆ๋‹ค.

๋งˆ์ดํฌ๋ก ์€ 2026 ํšŒ๊ณ„์—ฐ๋„ 2๋ถ„๊ธฐ ๋งค์ถœ์ด ์ „๋…„ ๋™๊ธฐ ๋Œ€๋น„ ์•ฝ 3๋ฐฐ ์ฆ๊ฐ€ํ–ˆ์œผ๋ฉฐ, ๊ณต๊ฒฉ์ ์ธ ๊ฐ€์ด๋˜์Šค๋ฅผ ์ œ์‹œํ–ˆ๋‹ค. UBS๋Š” ๋งˆ์ดํฌ๋ก ์˜ 2026 ๋ฐ 2027 ํšŒ๊ณ„์—ฐ๋„ EPS ์ถ”์ •์น˜๋ฅผ ์ƒํ–ฅ ์กฐ์ •ํ–ˆ๋‹ค. ๊ณจ๋“œ๋งŒ์‚ญ์Šค๋Š” ์‚ผ์„ฑ์ „์ž์™€ SKํ•˜์ด๋‹‰์Šค์˜ 2026๋…„ ์˜์—…์ด์ต ์ „๋ง์น˜๋ฅผ ๋†’์˜€๋‹ค. ์—”๋น„๋””์•„ CEO๋Š” ๋ธ”๋ž™์›ฐ ๋ฐ ๋ฃจ๋นˆ AI ์‹œ์Šคํ…œ ์ฃผ๋ฌธ๋Ÿ‰๋งŒ 1์กฐ ๋‹ฌ๋Ÿฌ์— ๋‹ฌํ•œ๋‹ค๊ณ  ๋ฐํ˜”๋‹ค.

UBS๋Š” AI ์ปดํ“จํŒ…์ด ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์‚ฐ์—…์˜ ๊ทผ๋ณธ ๋…ผ๋ฆฌ๋ฅผ ์žฌํŽธํ•˜๋ฉฐ, HBM์ด D๋žจ ์›จ์ดํผ ์ƒ์‚ฐ ๋Šฅ๋ ฅ์„ ๋” ๋งŽ์ด ์†Œ๋ชจํ•˜์—ฌ ์‚ฐ์—… ROE๊ฐ€ 2026~2030๋…„ 36%์— ๋„๋‹ฌํ•  ๊ฒƒ์œผ๋กœ ์ „๋งํ–ˆ๋‹ค. ๊ณผ๊ฑฐ ์ˆœํ™˜ ์ฃผ๊ธฐ ์ง€ํ‘œ๋Š” AI ์ฃผ๋„ ์‚ฌ์ดํด์—์„œ ๊ฐ€๊ฒฉ ๊ณ ์  ์˜ˆ์ธก์— ํ•œ๊ณ„๊ฐ€ ์žˆ์œผ๋ฉฐ, ์˜์—…์ด์ต์ด ๋” ์‹ ๋ขฐํ•  ๋งŒํ•œ ์ง€ํ‘œ๋กœ ์ œ์‹œ๋˜์—ˆ๋‹ค.

AI ์ƒ์„ฑ ์š”์•ฝ

TradingKey - ์›”๊ฐ€์˜ ์ €๋ช…ํ•œ ํˆฌ์ž์€ํ–‰ ์›จ๋“œ๋ถ€์‹œ(Wedbush)์˜ ์ตœ๊ทผ ์‚ฐ์—… ๋ณด๊ณ ์„œ์— ๋”ฐ๋ฅด๋ฉด, ๊ธ€๋กœ๋ฒŒ AI ์ธํ”„๋ผ ๊ตฌ์ถ•์˜ ํญ๋ฐœ์  ์„ฑ์žฅ์ด ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์นฉ ์‹œ์žฅ์˜ ์ˆ˜๊ธ‰ ๋ถˆ๊ท ํ˜•์„ ์ด‰๋ฐœํ•˜๊ณ  ์žˆ๋‹ค. 2026๋…„ ์ƒ๋ฐ˜๊ธฐ DRAM๊ณผ NAND ๊ฐ€๊ฒฉ์€ '์„ธ ์ž๋ฆฟ์ˆ˜ ์ƒ์Šน'์„ ๊ธฐ๋กํ•  ๊ฒƒ์œผ๋กœ ๋ณด์ด๋ฉฐ, DRAM์€ 130%~150% ๊ธ‰๋“ฑํ•˜๊ณ  NAND๋„ ์œ ์‚ฌํ•œ ์ˆ˜์ค€์˜ ์ƒ์Šน์ด ์˜ˆ์ƒ๋˜๋ฉด์„œ ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์—…๊ณ„๊ฐ€ ์ƒˆ๋กœ์šด ์Šˆํผ ์‚ฌ์ดํด์— ๊ณต์‹ ์ง„์ž…ํ•  ์ „๋ง์ด๋‹ค.

์›จ๋“œ๋ถ€์‹œ๋Š” ์ด๋ฒˆ ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ๊ฐ€๊ฒฉ ์ƒ์Šน ํญ์ด ์‹œ์žฅ ์˜ˆ์ƒ์น˜๋ฅผ ์ƒํšŒํ–ˆ์œผ๋ฉฐ, ์ด๋Š” ์—…๊ณ„ ์ˆ˜์š” ํšŒ๋ณต์˜ ์†๋„์™€ ๊ฐ•๋„๊ฐ€ ์ด์ „ ์ „๋ง๋ณด๋‹ค ํ˜„์ €ํžˆ ๋†’๋‹ค๋Š” ์ ์„ ๋ฐ˜์˜ํ•œ๋‹ค๊ณ  ๋ฐํ˜”๋‹ค.

ํ•œํŽธ, ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ๊ณต๊ธ‰ ๋ถ€์กฑ ํ˜„์ƒ์€ ํ•˜๋“œ์›จ์–ด ๊ณต๊ธ‰๋ง์˜ ๋‹ค๋ฅธ ๋ถ€๋ฌธ์œผ๋กœ๋„ ํ™•์‚ฐ๋˜๊ณ  ์žˆ๋‹ค. ์›จ๋“œ๋ถ€์‹œ๋Š” ํ•˜๋“œ๋””์Šคํฌ ๋“œ๋ผ์ด๋ธŒ(HDD) ์ œ์กฐ์—…์ฒด๋“ค์ด ํ–ฅํ›„ ๊ณ„์•ฝ ๊ฐ€๊ฒฉ ์ฑ…์ • ์‹œ ๋” ๊ณต๊ฒฉ์ ์ธ ์ „๋žต์„ ์ฑ„ํƒํ•  ๊ฒƒ์œผ๋กœ ์˜ˆ์ƒํ•˜๋ฉฐ, ์ด๋Š” ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ๊ณต๊ธ‰๋ง ์ „๋ฐ˜์— ๊ฑธ์ณ ํ™•๋Œ€๋˜๋Š” ์ˆ˜์š” ๊ฒฉ์ฐจ๋ฅผ ๋ฐ˜์˜ํ•œ๋‹ค.

AI ์ปดํ“จํŒ… ํŒŒ์›Œ๊ฐ€ ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ์Šˆํผ์‚ฌ์ดํด์„ ์ด‰๋ฐœํ•˜๋‹ค.

ํ˜„์žฌ ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์นฉ ๊ฐ€๊ฒฉ ๊ธ‰๋“ฑ์˜ ๊ทผ๋ณธ์ ์ธ ๋…ผ๋ฆฌ๋Š” AI ์—ฐ์‚ฐ ๋Šฅ๋ ฅ์˜ ํญ๋ฐœ์  ์ฆ๊ฐ€๋กœ ์ธํ•œ ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ์ˆ˜์š”์˜ ๊ธฐํ•˜๊ธ‰์ˆ˜์  ์„ฑ์žฅ์ด๋ฉฐ, ์ด๋Š” ์—…๊ณ„์˜ ๊ธฐ์กด ์ˆ˜๊ธ‰ ๊ท ํ˜•์„ ์ง์ ‘์ ์œผ๋กœ ๋ฌด๋„ˆ๋œจ๋ ธ๋‹ค. AI ์„œ๋ฒ„๋Š” ์ „ํ†ต์ ์ธ ์„œ๋ฒ„๋ณด๋‹ค 8~10๋ฐฐ ๋” ๋งŽ์€ ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€๋ฅผ ํ•„์š”๋กœ ํ•œ๋‹ค. ๊ธ€๋กœ๋ฒŒ AI ๊ฑฐ๋Œ€์–ธ์–ด๋ชจ๋ธ์ด ํ›ˆ๋ จ ๋‹จ๊ณ„์—์„œ ๋Œ€๊ทœ๋ชจ ์‹œ๋‚˜๋ฆฌ์˜ค ๊ธฐ๋ฐ˜ ๋ฐฐํฌ๋กœ ์ „ํ™˜๋จ์— ๋”ฐ๋ผ, AI ์„œ๋ฒ„ ์ถœํ•˜๋Ÿ‰์€ ํญ๋ฐœ์ ์œผ๋กœ ์ฆ๊ฐ€ํ•˜๋ฉฐ ์‹œ์žฅ์˜ ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ์šฉ๋Ÿ‰์„ ๋น ๋ฅด๊ฒŒ ์†Œ์ง„ํ•˜๊ณ  ์žˆ๋‹ค.

์‚ฐ์—… ์ฃผ๊ธฐ ๊ด€์ ์—์„œ ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์นฉ์€ ์ƒˆ๋กœ์šด ์ƒ์Šน ์‚ฌ์ดํด์— ์ง„์ž…ํ•˜๊ณ  ์žˆ์œผ๋ฉฐ, ์ด๋Š” ์žฅ๊ธฐ์ ์ธ ํˆฌ์ž ๊ฐ€์น˜๋ฅผ ๋ถ€๊ฐ์‹œํ‚จ๋‹ค. ์ˆ˜์š” ์ธก๋ฉด์—์„œ๋Š” AI ์‚ฐ์—…์˜ ์ „๋ฉด์ ์ธ ํญ๋ฐœ๊ณผ AI ์„œ๋ฒ„ ๋ฐ ํด๋ผ์šฐ๋“œ ์ปดํ“จํŒ… ์ธํ”„๋ผ ๊ตฌ์ถ•์ด ๋ง‰๋Œ€ํ•œ ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ์ˆ˜์š”๋ฅผ ์ฐฝ์ถœํ•˜๋ฉฐ ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์นฉ์„ ํ•ต์‹ฌ ํ•„์ˆ˜ํ’ˆ์œผ๋กœ ๋งŒ๋“ค์—ˆ๋‹ค. ๋˜ํ•œ ์ „ํ†ต์ ์ธ ๊ฐ€์ „์ œํ’ˆ ์ˆ˜์š”์˜ ์ ์ง„์ ์ธ ํšŒ๋ณต์ด ๋”ํ•ด์ง€๋ฉฐ ์ด์ค‘ ์ˆ˜์š” ๋™๋ ฅ์ด ํ˜•์„ฑ๋˜์—ˆ๋‹ค.

๊ณต๊ธ‰ ์ธก๋ฉด์—์„œ๋Š” ๊ธ€๋กœ๋ฒŒ ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ๊ฑฐ๋ฌผ๋“ค์ด ์ƒ์‚ฐ ๋Šฅ๋ ฅ์„ ํ•˜์ด์—”๋“œ AI ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ์ชฝ์œผ๋กœ ๊ธฐ์šธ์ด๊ณ  ์žˆ๋‹ค. ๋ฒ”์šฉ ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์นฉ ๊ณต๊ธ‰์€ ์—ฌ์ „ํžˆ ํƒ€์ดํŠธํ•˜๋ฉฐ, ์ด๋Š” ์—…๊ณ„ ์ˆ˜๊ธ‰ ๊ตฌ์กฐ์˜ ์ง€์†์ ์ธ ์ตœ์ ํ™”๋กœ ์ด์–ด์ง€๊ณ  ์žˆ๋‹ค. ์ด์— ๋”ฐ๋ผ ๊ฐ€๊ฒฉ ์ƒ์Šน ์‚ฌ์ดํด์€ ๊ฐ•๋ ฅํ•œ ์ง€์†์„ฑ์„ ๋‚˜ํƒ€๋‚ธ๋‹ค.

์‹œ์žฅ ๋ฐ์ดํ„ฐ๋Š” AI ์ˆ˜์š”์˜ ๊ฐ•๋ ฅํ•œ ๋ชจ๋ฉ˜ํ…€์„ ํ™•์ธํ•ด ์ค€๋‹ค. ๊ฐ€ํŠธ๋„ˆ์˜ ์ „๋ง์— ๋”ฐ๋ฅด๋ฉด, 2026๋…„ ๊ธ€๋กœ๋ฒŒ AI ์„œ๋ฒ„ ์ถœํ•˜๋Ÿ‰์€ ์ „๋…„ ๋Œ€๋น„ 180% ์ด์ƒ ์„ฑ์žฅํ•˜์—ฌ ์—ฐ๊ฐ„ ์ถœํ•˜๋Ÿ‰์ด 150๋งŒ ๋Œ€๋ฅผ ๋„˜์–ด์„ค ๊ฒƒ์œผ๋กœ ๋ณด์ธ๋‹ค. ์ด๋Š” 1,200๋งŒ ๊ฐœ ์ด์ƒ์˜ AI ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์นฉ ์ด์ˆ˜์š”์— ํ•ด๋‹นํ•˜์ง€๋งŒ, 2025๋…„ ์ „์ฒด ๊ธ€๋กœ๋ฒŒ ์ƒ์‚ฐ ๋Šฅ๋ ฅ์€ 800๋งŒ ๊ฐœ์— ๋ถˆ๊ณผํ•ด 30% ์ด์ƒ์˜ ์ˆ˜๊ธ‰ ๊ฒฉ์ฐจ๊ฐ€ ๋ฐœ์ƒํ•œ๋‹ค.

SEMI ๋ฐ์ดํ„ฐ๋Š” AI ์„œ๋ฒ„ ๊ด€๋ จ ์นฉ ๋งค์ถœ์ด 2026๋…„์— ์ „๋…„ ๋Œ€๋น„ 55% ์ฆ๊ฐ€ํ•œ 1,690์–ต ๋‹ฌ๋Ÿฌ์— ๋‹ฌํ•  ๊ฒƒ์ž„์„ ๋‚˜ํƒ€๋‚ด๋ฉฐ, ํŠนํžˆ HBM(๊ณ ๋Œ€์—ญํญ ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ)์˜ ์ˆ˜์š” ์„ฑ์žฅ์ด ๋งค์šฐ ๋‘๋“œ๋Ÿฌ์ง„๋‹ค.

ํŠนํžˆ ๊ณต๊ธ‰ ์ œ์•ฝ์€ ํ˜„์žฌ ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์นฉ ๊ฐ€๊ฒฉ ์ƒ์Šน์˜ ํ•ต์‹ฌ ๋™๋ ฅ์ด๋‹ค. ๊ธ€๋กœ๋ฒŒ ๋ฉ”๋ชจ๋ฆฌ ์‚ฐ์—… ์žฌ๊ณ  ์ฃผ๊ธฐ๋Š” ์—ญ์‚ฌ์  ์ €์ ์œผ๋กœ ๋–จ์–ด์กŒ์œผ๋ฉฐ, SKํ•˜์ด๋‹‰์Šค๋Š” ์ „์ฒด ์žฌ๊ณ ๊ฐ€ ์•ฝ 4์ฃผ ์ˆ˜์ค€์œผ๋กœ ๊ฐ์†Œํ–ˆ๋‹ค๊ณ  ๋ฐํ˜”๋‹ค. ์ฃผ์š” ์ œ์กฐ์—…์ฒด๋“ค์€ ์„ ๋‹จ ๊ณต์ • ์ƒ์‚ฐ ๋Šฅ๋ ฅ์„ AI ๋ฐ์ดํ„ฐ ์„ผํ„ฐ์— ํ•„์š”ํ•œ ๊ณ ์ˆ˜์ต ์ œํ’ˆ์— ์šฐ์„  ๋ฐฐ์ •ํ•˜๊ณ  ์žˆ์œผ๋ฉฐ, ์ด๋Š” ์†Œ๋น„์ž์šฉ ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ์ƒ์‚ฐ ๋Šฅ๋ ฅ์„ ์••๋ฐ•ํ•˜๊ณ  ์žˆ๋‹ค. ํ‚ค์˜ฅ์‹œ์•„์™€ SKํ•˜์ด๋‹‰์Šค ๋ชจ๋‘ 2026๋…„๋„ ๋‚ธ๋“œํ”Œ๋ž˜์‹œ์™€ HBM ์ƒ์‚ฐ ๋Šฅ๋ ฅ์ด ์ด๋ฏธ ์™„ํŒ๋˜์—ˆ๋‹ค๊ณ  ๋ฐํ˜”์œผ๋ฉฐ, ํƒ€์ดํŠธํ•œ ๊ณต๊ธ‰ ์ƒํ™ฉ์€ 2027๋…„๊นŒ์ง€ ์ง€์†๋  ๊ฒƒ์œผ๋กœ ์˜ˆ์ƒ๋œ๋‹ค.

์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ๊ฑฐ๋ฌผ๋“ค, ์ƒ์Šน ํ๋ฆ„์„ ํƒ€๋‹ค

AI ์—ฐ์‚ฐ ๋Šฅ๋ ฅ์— ๋Œ€ํ•œ ์ˆ˜์š” ํญ์ฆ๊ณผ ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ๊ฐ€๊ฒฉ ๊ธ‰๋“ฑ์ด๋ผ๋Š” ๋‘ ๊ฐ€์ง€ ๋™๋ ฅ์— ํž˜์ž…์–ด, ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ๊ณต๊ธ‰๋ง ๋‚ด ํ•ต์‹ฌ ์ œ์กฐ์‚ฌ๋“ค์€ ์ „๋ก€ ์—†๋Š” ๋ฐœ์ „ ๊ธฐํšŒ๋ฅผ ๋งž์ดํ•˜๊ณ  ์žˆ๋‹ค. ํŠนํžˆ ํ•ต์‹ฌ ๊ธฐ์ˆ , ์ƒ์‚ฐ ๋Šฅ๋ ฅ์˜ ์šฐ์œ„, AI ์ œํ’ˆ ํฌ์ง€์…”๋‹์„ ๊ฐ–์ถฐ ์—…๊ณ„์˜ ์ˆ˜ํ˜œ๋ฅผ ์˜จ์ „ํžˆ ๋ˆ„๋ฆด ์ค€๋น„๊ฐ€ ๋œ ์„ ๋„ ๊ธฐ์—…๋“ค์ด ์ฃผ๋ชฉ๋ฐ›๊ณ  ์žˆ๋‹ค.

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์ด๋ฅผ ๋ฐ”ํƒ•์œผ๋กœ UBS( UBS)๋Š” ๋งˆ์ดํฌ๋ก ์˜ 2026 ํšŒ๊ณ„์—ฐ๋„ EPS ์ถ”์ •์น˜๋ฅผ ๊ธฐ์กด ์•ฝ 41๋‹ฌ๋Ÿฌ์—์„œ ์•ฝ 45๋‹ฌ๋Ÿฌ๋กœ, 2027 ํšŒ๊ณ„์—ฐ๋„ EPS ์ถ”์ •์น˜๋Š” 42๋‹ฌ๋Ÿฌ์—์„œ ์•ฝ 60๋‹ฌ๋Ÿฌ๋กœ ์ƒํ–ฅ ์กฐ์ •ํ–ˆ๋‹ค.

๋งˆ์ดํฌ๋ก  ์™ธ์—๋„ ๊ธ€๋กœ๋ฒŒ ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ๊ฑฐ๋ฌผ๋“ค์˜ ์‹ค์  ์ „๋ง์น˜๊ฐ€ ๋Œ€ํญ ์ƒํ–ฅ๋˜์—ˆ๋‹ค. ๊ณจ๋“œ๋งŒ์‚ญ์Šค์˜ ์ตœ์‹  ๋ฆฌ์„œ์น˜ ๋ณด๊ณ ์„œ๋Š” ์‚ผ์„ฑ์ „์ž์˜ 2026๋…„ ์˜์—…์ด์ต ์ „๋ง์น˜๋ฅผ ๊ธฐ์กด 181์กฐ ์›์—์„œ ์ „๋…„ ๋Œ€๋น„ 5๋ฐฐ ์ฆ๊ฐ€ํ•œ 239์กฐ ์›(์•ฝ 1,700์–ต ๋‹ฌ๋Ÿฌ)์œผ๋กœ ๋Œ€ํญ ์ƒํ–ฅํ–ˆ์œผ๋ฉฐ, SKํ•˜์ด๋‹‰์Šค์˜ 2026๋…„ ์˜์—…์ด์ต ์ „๋ง์น˜๋„ 202์กฐ ์›(์•ฝ 1,300์–ต ๋‹ฌ๋Ÿฌ)์œผ๋กœ ์ƒํ–ฅํ–ˆ๋‹ค.

์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ์‚ฐ์—…์˜ ๊ฐ•๋ ฅํ•œ ๋ชจ๋ฉ˜ํ…€์€ AI ์—ฐ์‚ฐ ๋ถ„์•ผ์˜ ํ•ต์‹ฌ ๊ธฐ์—…๋“ค์„ ํ†ตํ•ด์„œ๋„ ์ž…์ฆ๋˜์—ˆ๋‹ค. ์—”๋น„๋””์•„( NVDA)์˜ ์  ์Šจ ํ™ฉ CEO๋Š” ์ตœ๊ทผ GTC ์ปจํผ๋Ÿฐ์Šค์—์„œ ๋ธ”๋ž™์›ฐ(Blackwell)๊ณผ ๋ฃจ๋นˆ(Rubin) AI ์‹œ์Šคํ…œ์˜ ์ž ์žฌ์  ์ฃผ๋ฌธ๋Ÿ‰๋งŒ์œผ๋กœ๋„ 1์กฐ ๋‹ฌ๋Ÿฌ์— ๋‹ฌํ•œ๋‹ค๊ณ  ๋ฐํ˜”๋‹ค. ์—”๋น„๋””์•„์™€ ์•„๋งˆ์กด ๋“ฑ ๊ธฐ์—… ๊ฐ„์˜ ๊ธด๋ฐ€ํ•œ ํ˜‘๋ ฅ์€ ์šฐ์„ ์ ์ธ ๊ณต๊ธ‰๋ง ํ™•๋ณด ๋Šฅ๋ ฅ๊ณผ ๊ฒฐํ•ฉ๋˜์–ด, ํ–ฅํ›„ 2๋…„๊ฐ„์˜ ์Šคํ† ๋ฆฌ์ง€ ์ˆ˜์š” ์„ฑ์žฅ์„ ๊ฒฌ๊ณ ํ•˜๊ฒŒ ๋’ท๋ฐ›์นจํ•œ๋‹ค.

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์›๋ฌธ ์ฝ๊ธฐ
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TradingKey - ์ตœ๊ทผ ๋ฐ˜๋„์ฒด ์‹œ์žฅ ๋™ํ–ฅ์—์„œ ํ•œ๋•Œ ์‹œ์žฅ์„ ์ฃผ๋„ํ–ˆ๋˜ ์—”๋น„๋””์•„(NVDA)๊ฐ€ ์†Œ์™ธ๋˜๋Š” ๋ชจ์Šต์„ ๋ณด์ด๋Š” ๋ฐ˜๋ฉด, ์ž๊ธˆ์€ ์ธํ…”(INTC), AMD, ๋งˆ์ดํฌ๋ก (MU) ๋“ฑ ๊ทธ๋™์•ˆ ๊ฐ„๊ณผ๋˜์—ˆ๋˜ ํ•˜๋“œ์›จ์–ด ๊ธฐ์—…๋“ค๋กœ ์œ ์ž…๋˜๊ณ  ์žˆ๋‹ค. ์—ฐ์ดˆ ๋Œ€๋น„ ์‹œ์žฅ ๋ฆฌ๋”์ธ ์—”๋น„๋””์•„๋Š” 13.96% ์ƒ์Šนํ•˜๋ฉฐ ๋‚˜์Šค๋‹ฅ์˜ ์ˆ˜์ต๋ฅ  12.96%๋ฅผ ์†Œํญ ์ƒํšŒํ•˜๋Š” ๋ฐ ๊ทธ์ณค๋‹ค. ๋ฐ˜๋ฉด ์ธํ…”, AMD, ๋งˆ์ดํฌ๋ก ์˜ ์ฃผ๊ฐ€๋Š” ์˜ฌํ•ด ์ด๋ฏธ ๋‘ ๋ฐฐ๋กœ ๋›ฐ์—ˆ์œผ๋ฉฐ, ํŠนํžˆ ์ธํ…”์€ ์ง€๋‚œ ํ•œ ๋‹ฌ ๋™์•ˆ์—๋งŒ 100% ์ด์ƒ ๊ธ‰๋“ฑํ–ˆ๋‹ค.

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TradingKey - 5์›” 8์ผ ๋กœ์ดํ„ฐ ๋ณด๋„์— ๋”ฐ๋ฅด๋ฉด, AI ์Šคํƒ€ํŠธ์—… ์•ค์Šค๋กœํ”ฝ(Anthropic)์ด ์•„์นด๋งˆ์ด ํ…Œํฌ๋†€๋กœ์ง€์Šค(AKAM)์™€ 18์–ต ๋‹ฌ๋Ÿฌ ๊ทœ๋ชจ์˜ ๊ณ„์•ฝ์„ ์ฒด๊ฒฐํ–ˆ๋‹ค. ์ด๋ฒˆ ๊ณ„์•ฝ์€ ์•„์นด๋งˆ์ด ์„ค๋ฆฝ ์ด๋ž˜ ์ตœ๋Œ€ ๊ทœ๋ชจ์˜ ๋‹จ์ผ ๊ณ„์•ฝ์œผ๋กœ, ์ž๋ณธ ์‹œ์žฅ์˜ ๋œจ๊ฑฐ์šด ๊ด€์‹ฌ์„ ์ฆ‰๊ฐ์ ์œผ๋กœ ๋ถˆ๋Ÿฌ์ผ์œผ์ผฐ๋‹ค. ๊ธˆ์š”์ผ ๋ฏธ๊ตญ ์ฆ์‹œ ์ข…๊ฐ€ ๊ธฐ์ค€ ์•„์นด๋งˆ์ด์˜ ์ฃผ๊ฐ€๋Š” ์žฅ์ค‘ ์ตœ๊ณ ๊ฐ€์ธ 149.76๋‹ฌ๋Ÿฌ๋ฅผ ๊ธฐ๋กํ•œ ํ›„ 26.58% ๊ธ‰๋“ฑํ•œ 147.71๋‹ฌ๋Ÿฌ์— ๋งˆ๊ฐํ–ˆ๋‹ค. ์ด ํšŒ์‚ฌ์˜ ์‹œ๊ฐ€์ด์•ก์€ 214์–ต 7,500๋งŒ ๋‹ฌ๋Ÿฌ์— ๋‹ฌํ•˜๋ฉฐ, ์ง€๋‚œ 12๊ฐœ์›”๊ฐ„์˜ ๋ˆ„์  ์ƒ์Šน๋ฅ ์€ 65%๋กœ ํ™•๋Œ€๋˜์—ˆ๋‹ค.
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