新股招股｜遇見小面今起招股，一手入場費3555.51港元

11月27日，遇見小面於11月27日至12月2日招股，公司擬全球發售9736.45萬股H股，香港公開發售佔10%，國際發售佔90%，另有5%超額配股權。每股發售價5.64-7.04港元，每手500股，預期H股將於12月5日在聯交所開始買賣。

申購階梯：

每手500股，入場費3555.51港元。

乙組門檻爲80萬股，申購所需資金約568.88萬港元。

據悉，該公司是中國一家中式麪館經營者。公司在中國內地和中國香港特別行政區經營遇見小面品牌。截至最後實際可行日期，該公司的餐廳網絡包括中國內地22個城市的451家餐廳及中國香港特別行政區的14家餐廳。憑藉強勁的增長勢頭，截至最後實際可行日期，公司有115家新餐廳處於開業前籌備中。公司的餐廳多位於中國東部及南部，其中超過一半餐廳位於廣東省。根據弗若斯特沙利文的資料，就2024年總商品交易額而言，公司爲中國第四大中式麪館經營者，市場份額爲0.5%。根據弗若斯特沙利文的資料，中式麪館市場爲中國整體中式快餐餐廳市場的一個主要板塊，2024年的市場份額約爲 29.8%。快餐餐廳通常爲消費者提供方便即食的餐點，以滿足快速用餐的需求。快餐餐廳市場包括通過標準化運營、高效及可擴展模式脫穎而出的企業及機構，憑藉數字化整合及實惠的價格，提供具有大衆吸引力的穩定、快速及方便的用餐體驗，滿足以快速服務及即食菜餚爲優先的消費者。中式快餐餐廳市場佔2024年中國整體餐飲服務市場約17.6%。中國的中式快餐餐廳市場由於有大量不同類型的市場參與者而高度分散，其中前五名參與者於2024年合共佔約3.0%市場份額（按總商品交易額計）。根據弗若斯特沙利文的資料，按2024年總商品交易額計，公司於整體中式快餐餐廳市場排名第十三，市場份額爲0.14%。

財務資料顯示，該公司的收入由2022年的人民幣4.18億元增加至2023年的人民幣8.005億元，並於2024年進一步增加至人民幣11.544億元，年複合增長率爲 66.2%。收入由截至2024年6月30日止六個月的人民幣5.257億元進一步增加 33.8%至截至2025年6月30日止六個月的7.032億元。淨利潤由2023年的人民幣4590萬元增加32.2%至2024年的人民幣6070萬元，淨利潤由截至2024年6月30日止六個月的人民幣2140萬元增加95.8%至2025年同期的人民幣4180萬元。

此外，公司已與HHLRA、國泰君安證券、君宜香港基金、Shengying Investmen、Zeta Fund及海底撈新加坡簽訂基石投資協議，基石投資者同意，在滿足若干條件的情況下，按發售價認購或促使彼等指定的實體認購總額爲約2200萬美元的可予認購發售股份數目。

假設發售價爲每股H股6.34港元及超額配股權未獲行使，全球發售淨籌約5.516億港元，約60.0%用於拓展餐廳網絡、擴大地理覆蓋範圍及加深市場滲透； 約10%用於通過升級整個餐廳網絡的技術及數字系統提升信息技術能力；10%用於品牌建設及提高客戶忠誠度；10%用於對上游食品加工行業潛在公司的戰略投資；及10%用於一般公司用途及營運資金。