AUD/USD ดึงแรงตลาดผู้ซื้อบางส่วนใกล้ 0.6550 จากท่าทีแข็งกร้าวของ RBA และการเก็งการลดดอกฯ ของเฟดที่มากขึ้น

• AUD/USD ซื้อขายในแดนบวกที่บริเวณ 0.6545 ในช่วงต้นเซสชั่นยุโรปของวันพุธ โดยเพิ่มขึ้น 0.38% ในวันนั้น 
• RBA ดำเนินทิศทางอัตราดอกเบี้ยอย่างเข้มงวด (hawkish) ซึ่งช่วยหนุนระดับดอลล์ออสซี่ 
• เทรดเดอร์ในตลาดได้เพิ่มการเก็งต่อการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดที่ 50 bps ในเดือนกันยายน

คู่ AUD/USD ขยายการฟื้นตัวไปใกล้ 0.6545 ในวันพุธระหว่างช่วงต้นเซสชั่นการซื้อขายของยุโรป โดยท่าทีที่เข้มงวดจากธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) หนุนดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) เมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐไว้  นักลงทุนจะใช้สัญญาณเพิ่มเติมจากสุนทรพจน์ของ Michele Bullock ผู้ว่าการ RBA ในวันพฤหัสบดีนี้ 

RBA ตัดสินใจคงอัตราดอกเบี้ยไว้ที่ 4.35% เป็นการประชุมครั้งที่หกติดต่อกันในการประชุมนโยบายของเดือนสิงหาคมเมื่อวันอังคาร  นาง Bullock ประธาน RBA เน้นย้ำว่าอัตราเงินเฟ้อจะยังคงเป็นปัญหาไปในระยะหนึ่ง ก่อนที่อัตราเงินเฟ้อจะอยู่ในช่วงเป้าหมายอย่างยั่งยืน  นาง Bullock กล่าวเพิ่มเติมว่าธนาคารกลางออสเตรเลียอาจต้องคงอัตราดอกเบี้ยให้สูงขึ้นเป็นระยะเวลานานขึ้น  สัญญาณอนาคตที่แข็งกร้าวของ RBA เกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยอาจมีส่วนกระตุ้นการแข็งค่าของเงินดอลล์ออสซี่ในระยะสั้น 

สํานักงานสถิติแห่งชาติของจีนจะเผยแพร่ตัวเลขดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) และดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของประเทศในเดือนกรกฎาคม โดยอัตราเงินเฟ้อ CPI คาดว่าจะเพิ่มขึ้นเป็น 0.3% ในเดือนกรกฎาคมจากที่ 0.2% ในเดือนมิถุนายน ในขณะที่ดัชนี PPI คาดว่าจะลดลงมาเป็น 0.9% ในช่วงเวลาเดียวกันที่รายงาน ตัวเลขดังกล่าวที่แย่กว่าที่คาดการณ์ไว้อาจเพิ่มความกลัวต่อการชะลอตัวของเศรษฐกิจจีนและกดดันเงินดอลลาร์ออสซี่ เนื่องจากจีนเป็นประเทศคู่ค้ารายใหญ่ที่สุดของออสเตรเลีย

ในฝั่งของ USD  เทรดเดอร์กําลังเพิ่มการเก็งต่อการปรับลดอัตราดอกเบี้ยที่ลึกขึ้นโดยธนาคารกลางสหรัฐฯ (Fed)  ซึ่งจากข้อมูลของ CME FedWatch Tool ในขณะนี้ตลาดกําลังประเมินราคาในโอกาสเกือบ 85% ที่เฟดจะลดอัตราดอกเบี้ยลง 50 จุดพื้นฐาน (bps) ในเดือนกันยายน เพิ่มขึ้นจากเพียง 11.5% ในสัปดาห์ที่แล้ว  Michael Feroli หัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ของ JPMorgan ตั้งข้อสังเกตว่ามี "กรณีที่แข็งแกร่งมากที่ต้องดําเนินการลดดอกเบี้ยก่อนการประชุมนโยบายตามกําหนดการครั้งต่อไปในวันที่ 17-18 กันยายน การพยายามเก็งที่เพิ่มขึ้นนี้เกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดอาจมีส่วนกดดันสกุลเงินดอลลาร์สหรัฐฯ และสร้างแรงหนุนให้กับคู่เงิน AUD/USD

ดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD): คำถามที่พบบ่อย

ปัจจัยสําคัญอะไรที่ผลักดันให้ดอลลาร์ออสเตรเลีย?

หนึ่งในปัจจัยที่สําคัญที่สุดสําหรับดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) คือระดับอัตราดอกเบี้ยที่กําหนดโดยธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) เนื่องจากออสเตรเลียเป็นประเทศที่ร่ํารวยทรัพยากร อีกปัจจัยขับเคลื่อนที่สําคัญคือราคาของแร่เหล็กส่งออกที่ใหญ่ที่สุด สุขภาพของเศรษฐกิจจีนซึ่งเป็นคู่ค้ารายใหญ่ที่สุด และเป็นปัจจัยสำคัญอีกหนึ่งประการเช่นเดียวกับอัตราเงินเฟ้อในออสเตรเลียอัตราการเติบโตและดุลการค้า ความเชื่อมั่นของตลาด – ไม่ว่านักลงทุนจะกล้าลงทุนในสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้น (risk-on) หรือแสวงหาสินทรัพย์ปลอดภัย (risk-off) ก็เป็นปัจจัยหนึ่งเช่นกัน การยอมรับความเสี่ยงได้มากขึ้นเป็นบวกสําหรับ AUD

ผลการตัดสินใจของธนาคารกลางออสเตรเลียส่งผลกระทบต่อดอลลาร์ออสเตรเลียอย่างไร?

ธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) มีอิทธิพลต่อดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) RBA กําหนดระดับอัตราดอกเบี้ยที่ธนาคารออสเตรเลียสามารถให้กู้ยืมซึ่งกันและกัน สิ่งนี้มีอิทธิพลต่อระดับอัตราดอกเบี้ยในระบบเศรษฐกิจโดยรวม เป้าหมายหลักของ RBA คือการรักษาอัตราเงินเฟ้อให้คงที่ 2-3% โดยการปรับอัตราดอกเบี้ยขึ้นหรือลง อัตราดอกเบี้ยค่อนข้างสูงเมื่อเทียบกับธนาคารกลางหลักอื่น ๆ สนับสนุน AUD ให้แข็งค่าและตรงกันข้าม หากดอกเบี้ยลด มูลค่าของ AUD ก็จะลดลง RBA ยังสามารถใช้การผ่อนคลายเชิงปริมาณและการเข้มงวดเพื่อมีอิทธิพลต่อเงื่อนไขการกู้ยืม

สุขภาพของเศรษฐกิจจีนส่งผลกระทบต่อดอลลาร์ออสเตรเลียอย่างไร?

จีนเป็นคู่ค้ารายใหญ่ที่สุดของออสเตรเลียดังนั้นสุขภาพของเศรษฐกิจจีนจึงมีอิทธิพลสําคัญต่อมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย เมื่อเศรษฐกิจจีนเติบโตได้ดี ก็จะซื้อวัตถุดิบ สินค้า และบริการจากออสเตรเลียมากขึ้น ทําให้ความต้องการ AUD เพิ่มขึ้น และผลักดันมูลค่าของ AUD ตรงกันข้ามกับกรณีที่เศรษฐกิจจีนไม่เติบโตเร็วเท่าที่คาดไว้ เซอร์ไพรส์ในเชิงบวกหรือเชิงลบในข้อมูลการเติบโตของจีนจึงมักส่งผลกระทบโดยตรงต่อดอลลาร์ออสเตรเลียและคู่เงิน

ราคาของแร่เหล็กส่งผลกระทบต่อดอลลาร์ออสเตรเลียอย่างไร?

แร่เหล็กเป็นสินค้าส่งออกที่ใหญ่ที่สุดของออสเตรเลียคิดเป็นมูลค่า 118 พันล้านดอลลาร์ต่อปีตามข้อมูลจากปี 2021 โดยมีจีนเป็นจุดหมายปลายทางหลัก ราคาของแร่เหล็กจึงสามารถเป็นตัวขับเคลื่อนดอลลาร์ออสเตรเลียได้ โดยทั่วไปหากราคาของแร่เหล็กเพิ่มขึ้น AUD ก็เพิ่มขึ้นเช่นกันเนื่องจากความต้องการรวมสําหรับสกุลเงินเพิ่มขึ้น ตรงกันข้ามคือกรณีหากราคาของแร่เหล็กลดลง ราคาแร่เหล็กที่สูงขึ้นยังมีแนวโน้มที่จะส่งผลให้มีโอกาสมากขึ้นที่ดุลการค้าที่เป็นบวกสําหรับออสเตรเลียซึ่งเป็นบวกของ AUD

ดุลการค้าส่งผลกระทบต่อดอลลาร์ออสเตรเลียอย่างไร?

ดุลการค้าซึ่งเป็นความแตกต่างระหว่างสิ่งที่ประเทศได้รับจากการส่งออกกับสิ่งที่จ่ายสําหรับการนําเข้าเป็นอีกปัจจัยหนึ่งที่สามารถมีอิทธิพลต่อมูลค่าของดอลลาร์ออสเตรเลีย หากออสเตรเลียผลิตสินค้าส่งออกที่เป็นที่ต้องการอย่างมาก สกุลเงินของตนจะได้รับมูลค่าจากความต้องการส่วนเกินที่สร้างขึ้นจากผู้ซื้อต่างประเทศที่ต้องการซื้อการส่งออกเทียบกับสิ่งที่ใช้จ่ายเพื่อซื้อการนําเข้า ดังนั้นดุลการค้าสุทธิที่เป็นบวกจะเสริมความแข็งแกร่งให้กับ AUD และจะมีผลตรงกันข้ามหากดุลการค้าติดลบ