การวิเคราะห์

ไมครอนนำการปรับตัวลดลงของหุ้นกลุ่มชิปหน่วยความจำ ซึ่งอาจยังคงเผชิญกับแรงกดดันในทิศทางขาลงอย่างต่อเนื่อง

TradingKey - เอเอ็มดี (AMD) จะรายงานผลประกอบการทางการเงินสำหรับไตรมาสที่ 2 ของปีงบประมาณ 2026 หลังปิดตลาดในวันที่ 4 สิงหาคม ตามเวลาฝั่งตะวันออก (ET) โดยราคาหุ้นล่าสุดอยู่ที่ 476.15 ดอลลาร์ ซึ่งปรับตัวลดลงประมาณ 12% จากระดับสูงสุดในเดือนมิถุนายน อย่างไรก็ตาม ราคาหุ้นยังคงปรับตัวเพิ่มขึ้นมากกว่า 100% ตั้งแต่ต้นปีจนถึงปัจจุบัน (year-to-date)

สเปซเอ็กซ์ (SpaceX) กำลังเข้าใกล้ช่วงการสิ้นสุดระยะเวลาห้ามขายหุ้น (lock-up expirations) จำนวนมาก สิ่งนี้บ่งชี้ว่าราคาหุ้น SPCX จะต้องปรับตัวลดลงอย่างรุนแรงและร่วงลงต่ำกว่าระดับ 100 ดอลลาร์อย่างหลีกเลี่ยงไม่ได้หรือไม่?

การขยายตัวของริปเปิล (Ripple) เข้าสู่สินทรัพย์ในโลกจริง (RWA) ระดับสถาบัน คาดว่าจะช่วยเพิ่มสภาพคล่องและอัตราการเผาทำลายของ XRP ซึ่งเป็นโทเค็นประจำเครือข่ายในระยะยาว

TradingKey - เมื่อวันจันทร์ที่ 3 สิงหาคม (ET) ดัชนีฟิวเจอร์สหลักทั้งสามของสหรัฐฯ ปรับตัวเพิ่มขึ้นพร้อมกันในช่วงก่อนเปิดตลาด หลังจากประธานาธิบดีทรัมป์ของสหรัฐฯ ประกาศระงับการโจมตีอิหร่านและเปลี่ยนแนวทางไปสู่การเจรจาทางการทูต ซึ่งส่งผลให้ราคาน้ำมันร่วงลงอย่างรุนแรงและช่วยคลายความกังวลเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อในภาคพลังงาน ขณะที่บรรยากาศการซื้อขายหุ้นกลุ่ม AI หลังการรายงานผลประกอบการของไมโครซอฟท์ (MSFT) และอเมซอน (AMZN) ยังคงดำเนินต่อไป ช่วยสนับสนุนการฟื้นตัวของความต้องการเปิดรับความเสี่ยงในหุ้นกลุ่มเทคโนโลยี

ราคาหุ้นของพาแลนเทียร์ปรับตัวสูงขึ้นก่อนการรายงานผลประกอบการ อย่างไรก็ตาม ระดับ $145 อาจเป็นเพดานสำหรับการปรับตัวขึ้นของราคาหลังการรายงานผลประกอบการดังกล่าว

TradingKey - ในช่วงการซื้อขายของตลาดเอเชียเมื่อวันที่ 3 สิงหาคม หุ้นของเคียวเซีย โฮลดิ้งส์ (Kioxia Holdings) ยักษ์ใหญ่ด้านชิปหน่วยความจำของญี่ปุ่น เผชิญกับความผันผวนอย่างหนัก โดยร่วงลงมากกว่า 4% ในช่วงต้นของการซื้อขาย ก่อนจะดีดตัวกลับในรูปแบบ V-shape ทั้งนี้ ราคาหุ้นพุ่งขึ้นกว่า 10% ในระหว่างวัน และปิดตลาดเพิ่มขึ้น 5.72% ที่ระดับ 49,140 เยน (ประมาณ 313 ดอลลาร์)

TradingKey - ณ ช่วงการซื้อขายของตลาดยุโรปในวันที่ 3 สิงหาคม คู่เงิน USD/JPY มีการซื้อขายใกล้ระดับ 156.70 หลังจากร่วงลงอย่างรุนแรงสู่ระดับ 155.20 ในระหว่างวันก่อนที่จะฟื้นตัวกลับมาได้บางส่วน เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว USD/JPY ได้ขยับขึ้นเข้าใกล้ระดับ 164.00 ซึ่งแตะระดับสูงสุดในรอบประมาณ 40 ปี อย่างไรก็ตาม อัตราแลกเปลี่ยนได้ปรับตัวลดลงติดต่อกันสี่วันทำการ เนื่องจากญี่ปุ่นและสหรัฐฯ ได้เข้าซื้อเงินเยนตามลำดับ

TradingKey - สเปซเอ็กซ์ (SPCX) จะเปิดเผยผลประกอบการทางการเงินประจำไตรมาสที่ 2 ของปี 2026 ภายหลังการปิดตลาดในวันที่ 4 สิงหาคม ตามเวลาฝั่งตะวันออก ซึ่งถือเป็นการรายงานผลประกอบการครั้งแรกของบริษัทนับตั้งแต่การเข้าจดทะเบียนในตลาดหลักทรัพย์เมื่อเดือนมิถุนายน

TradingKey - ณ ช่วงการซื้อขายในตลาดเอเชียของวันที่ 3 สิงหาคม ราคาน้ำมันดิบ WTI (USOIL) ทรุดตัวลงหลุดระดับ 80 ดอลลาร์ โดยมีการปรับตัวลดลงระหว่างวันมากกว่า 9% ขณะที่ราคาน้ำมันดิบ Brent (UKOIL) ร่วงลงในทิศทางเดียวกันกว่า 8% เมื่อสัปดาห์ที่แล้ว ตลาดน้ำมันได้รับปัจจัยหนุนจากความเสี่ยงด้านการหยุดชะงักของอุปทานในตะวันออกกลาง อย่างไรก็ตาม ราคาได้ย่อตัวลงภายใต้แรงกดดันในการเปิดตลาดสัปดาห์นี้ หลังจากถ้อยแถลงของทรัมป์เมื่อวันเสาร์เกี่ยวกับการระงับการโจมตีทางทหารครั้งใหม่ต่ออิหร่าน รวมถึงการประกาศของกลุ่มโอเปกพลัส (OPEC+) ที่จะเดินหน้าเพิ่มกำลังการผลิตอย่างต่อเนื่อง

TradingKey - เมื่อวันที่ 28 กรกฎาคม ตามเวลาเขตตะวันออก หุ้นเบิร์กเชียร์ แฮธาเวย์ คลาส บี (BRK.B) ปิดที่ระดับ 512.37 ดอลลาร์ ซึ่งเป็นราคาปิดที่สูงที่สุดนับตั้งแต่วันที่ 28 พฤศจิกายนของปีที่แล้ว (513.81 ดอลลาร์) แต่ยังคงอยู่ต่ำกว่าระดับราคาปิดสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 539.80 ดอลลาร์ เมื่อวันที่ 2 พฤษภาคม 2025 อยู่ประมาณ 5% ขณะที่หุ้นคลาส เอ (BRK.A) มีแนวโน้มปรับตัวสูงขึ้นเช่นกัน โดยปิดที่ระดับ 768,010 ดอลลาร์ในวันอังคาร และทำระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ 809,350 ดอลลาร์ในวันเดียวกัน

TradingKey - เมื่อวันที่ 3 สิงหาคม ตลาดหุ้นญี่ปุ่นและเกาหลีใต้ปิดตลาดลดลงพร้อมกัน โดยหุ้นซัมซุงและเอสเคไฮนิกซ์ต่างร่วงลงเกือบ 9%

บิตคอยน์ปรับตัวลดลงอย่างรุนแรงในสัปดาห์ที่ผ่านมา และขณะนี้กำลังทดสอบระดับแนวรับระยะสั้นที่ 62,000 ดอลลาร์ โดยมีผลการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ และอิหร่านก้าวขึ้นมาเป็นปัจจัยสำคัญ

TradingKey - แอสตร้าเซนเนก้า (AZN) บริษัทยักษ์ใหญ่ด้านเวชภัณฑ์ของอังกฤษ อยู่ระหว่างการเจรจากับ บริสตอล ไมเยอร์ส สควิบบ์ (BMY) ซึ่งเป็นบริษัทคู่แข่งในสหรัฐฯ เกี่ยวกับการควบรวมกิจการที่อาจเกิดขึ้น หากสามารถบรรลุข้อตกลงได้ มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดรวมของทั้งสองกิจการจะเข้าใกล้ระดับ 4 แสนล้านดอลลาร์ ซึ่งอาจเป็นการสร้างหนึ่งในกลุ่มบริษัทเวชภัณฑ์ที่ใหญ่ที่สุดในโลก

TradingKey - ราคาน้ำมันในตลาดโลกปรับตัวลดลงอย่างรุนแรงในช่วงการซื้อขายของตลาดเอเชียในวันจันทร์ เนื่องจากประธานาธิบดีทรัมป์แห่งสหรัฐฯ ประกาศระงับการปฏิบัติการทางทหารครั้งใหม่ต่ออิหร่าน และกลับมาเริ่มต้นการเจรจาเกี่ยวกับประเด็นนิวเคลียร์และช่องแคบฮอร์มุซ ซึ่งช่วยผ่อนคลายความกังวลของตลาดต่อภาวะการหยุดชะงักของอุปทานน้ำมันดิบในตะวันออกกลางอย่างมีนัยสำคัญ ขณะเดียวกัน OPEC+ ตัดสินใจปรับเพิ่มเป้าหมายการผลิตสำหรับเดือนกันยายนต่อไป ซึ่งยิ่งเป็นการเพิ่มแรงกดดันด้านขาลงต่อราคาน้ำมันมากยิ่งขึ้น

TradingKey - ในช่วงการซื้อขายของตลาดเอเชียเมื่อวันที่ 3 สิงหาคม ตลาดหุ้นญี่ปุ่นและเกาหลีใต้ปรับตัวลดลงอีกครั้งหลังจากมีการดีดตัวกลับอย่างรุนแรงในสัปดาห์ที่ผ่านมา โดยดัชนี KOSPI ยังคงอ่อนตัวลงอย่างต่อเนื่องหลังจากเปิดตลาดในระดับต่ำลง ซึ่งส่งผลให้การปรับตัวลดลงขยายวงกว้างขึ้นเป็น 4.86% อยู่ที่ 6,274.74 จุด ขณะที่ดัชนีนิกเกอิ 225 (Nikkei 225 Index) มีความผันผวนในทิศทางขาลงเช่นกัน โดยปรับตัวลดลง 1.12% สู่ระดับ 63,643.61 จุด

TradingKey - ภูมิทัศน์ทางเศรษฐกิจมหภาคในช่วงสัปดาห์ของวันที่ 27 กรกฎาคม 2026 ถูกกำหนดโดยการประชุมนโยบายของธนาคารกลางสหรัฐฯ ที่สิ้นสุดลงในวันที่ 29 กรกฎาคม ตามเวลาฝั่งตะวันออก

หลังจากทำระดับสูงสุดใหม่ที่ 5,000 ดอลลาร์ในปี 2025 ได้เกิดการย่อตัวลงอย่างมีนัยสำคัญในปี 2026 อันเนื่องมาจากนโยบายการเงินที่เข้มงวดของธนาคารกลางสหรัฐฯ และสภาวะตลาดหมี หากนโยบายอัตราดอกเบี้ยเปลี่ยนทิศทางเป็นแบบผ่อนคลาย และเม็ดเงินลงทุนจากสถาบันยังคงไหลเข้ามาอย่างต่อเนื่องผ่านการตรากฎหมายและ RWA คาดว่า ETH จะปรับตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่งถึง 400% และพุ่งทะลุระดับ 10,000 ดอลลาร์ภายในปี 2030 โดยสถาบันบางแห่งคาดการณ์ว่าอาจปรับตัวขึ้นสูงถึง 22,000 ดอลลาร์

TradingKey - ในสัปดาห์หน้า ตลาดทั่วโลกจะมุ่งเน้นไปที่ข้อมูลการจ้างงานของสหรัฐฯ ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) และการรายงานผลประกอบการของบริษัทจดทะเบียนในสหรัฐฯ รอบใหม่ที่เข้มข้นขึ้น สหรัฐฯ จะเปิดเผยรายงานตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรประจำเดือนกรกฎาคม ข้อมูลการจ้างงานจาก ADP รวมถึงดัชนีภาคการผลิตและภาคบริการจาก ISM นักลงทุนจะใช้ตัวชี้วัดเหล่านี้เพื่อประเมินว่าเศรษฐกิจสหรัฐฯ ยังคงมีความยืดหยุ่นหรือไม่ และธนาคารกลางสหรัฐฯ จะจำเป็นต้องคุมเข้มนโยบายการเงินเพิ่มเติมในการประชุมเดือนกันยายนหรือไม่

TradingKey - ณ วันที่ 30 กรกฎาคม ตามเวลาตะวันออก บิตคอยน์ (BTC) มีการซื้อขายอยู่ที่ระดับใกล้ 64,500 ดอลลาร์ โดยเป็นการปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่องจากการฟื้นตัวในช่วงสองวันทำการที่ผ่านมา บิตคอยน์เพิ่งดีดตัวกลับขึ้นมาจากระดับต่ำสุดในรอบเดือนที่ 57,800 ดอลลาร์ในช่วงต้นเดือนกรกฎาคม และปรับตัวเข้าใกล้ระดับ 67,000 ดอลลาร์ในช่วงสั้นๆ ก่อนที่แรงส่งขาขึ้นจะชะลอตัวลงในเวลาต่อมา และปัจจุบันมีความผันผวนอยู่ในกรอบ 63,000 ถึง 65,000 ดอลลาร์ ในภาพรวม ความเชื่อมั่นในระยะสั้นต่อบิตคอยน์ปรับตัวดีขึ้นอย่างมีนัยสำคัญเมื่อเทียบกับช่วงปลายเดือนมิถุนายน อย่างไรก็ตาม กระแสเงินทุนที่ผันผวนของ ETF การคงท่าทีเชิงเข้มงวด (Hawkish) ของธนาคารกลางสหรัฐฯ และความต้องการซื้อของภาคองค์กรที่ชะลอตัวลง บ่งชี้ว่าการปรับตัวขึ้นในครั้งนี้มีลักษณะเป็นการฟื้นตัวจากภาวะขายมากเกินไป (Oversold rebound) มากกว่าจะเป็นการเริ่มต้นของแนวโน้มตลาดกระทิงรอบใหม่