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帝国科技集团(00776)涨超43% 拟折让约19.5%配股开发AI技术
金吾财讯 | 帝国科技集团(00776)早盘股价走高，截至发稿，报1.51港元，涨43.81%，成交额1292.75万港元。消息面上，公司宣布，配售最多7464.85万股或占扩大后股本约16.67%，配售价每股0.845港元，较10月2日收市价1.05港元折让约19.52%，所得款项总额6308万港元，净额6235万港元，约3035万元拟投资于开发人工智能（“AI”）技术，以支援现有业务；约2200万港元将作潜在直接或间接投资于已识别的商业应用AI解决方案提供商，包括生物科技；约1000万港元用作一般营运资金。金吾财讯
10月3日 周五
华虹半导体(01347)涨3.03% 公司正逐步转向40nm/28nm制程及扩大产能 高盛指其具备持续上行空间
金吾财讯 | 华虹半导体(01347)连升7日，截至发稿，涨3.03%，报88.3港元，成交额7.72亿港元。高盛发布研报称，看好华虹半导体前景，因公司正逐步转向40nm/28nm制程及扩大产能。中国正建立更完整的半导体产业链，中国国家集成电路产业投资基金第三期规模达470亿美元，随着本土晶圆厂客户需求增长，加上本土设备公司产品线更齐备，该行认为华虹具备持续上行空间。该行指中国集成电路产业投资基金第三期于2024年成立，规模升级至470亿美元，对比第二期规模为290亿美元，旨在全面支持中国半导体产业发展，投资范围覆盖从设计、制造、材料到设备等全产业链环节。近日，第三期基金宣布投资于拓荆科技(688072.SH) 旗下子公司Piotech Jianke，该公司专注于沉积设备、键合设备以及用于3D集成的量测检测设备。此次投资显示内地政策对半导体供应链的支持，有利于强化整个产业生态的发展。该机构升公司目标价13%至87港元。金吾财讯
10月3日 周五
核电股涨幅居前 中核国际(02302)涨17.59% 安徽聚变能主机关键部件成功安装
金吾财讯 | 核电股涨幅居前，截至发稿，中核国际(02302)涨17.59%，中广核矿业(01164)涨4.45%，中广核新能源(01811)涨2.07%，中广核电力(01816)涨1.37%。消息面上，据媒体报道，位于安徽合肥的紧凑型聚变能实验装置，主机关键部件成功安装，意味内地有望在2030年用核聚变发电。杜瓦底座是紧凑型聚变能实验装置，亦称BEST。主机最重要部件，重400多吨，直径约18米、高约5米，将承载6700吨重的主机。BEST是燃烧等离子体物理实验装置，底座装配完成后，项目预计两年后建成，并将首次演示核聚变发电。金吾财讯
10月3日 周五
上海电气(02727)短线急升超10% 承接的罗马尼亚帕劳二期光伏项目正式落地
金吾财讯 | 上海电气(02727)短线急升，截至发稿，涨超10%，报4.77港元，成交额1.14亿港元。消息面上，据上海电气消息，当地时间10月1日上午，罗马尼亚帕劳二期342兆瓦光伏总承包项目签约仪式举行。此次合作，标志着双方在清洁能源领域的战略协同迈入新阶段，为区域能源转型注入强劲动能。截至目前，上海电气已在罗马尼亚承接四个光伏项目，其中帕劳一期91.4兆瓦光伏项目和斯库尔图56兆瓦光伏项目已完成，奥维迪60兆瓦光伏总承包项目正在建设中。此次签约的帕劳二期342兆瓦光伏总承包项目是上海电气在罗马尼亚落地的第四个光伏项目。金吾财讯
10月3日 周五
【券商聚焦】摩根士丹利：外资9月净流入中国股市46亿美元 创10个月高
摩根士丹利称，9月净流入中国股市的外资反弹至46亿美元，创2024年11月以来单月最高，主要得益于被动型基金52亿美元的流入，主动型基金则小幅流出6亿美元。分析师Chloe Liu等人在报告中表示，继7月中旬以来美国基金大举流入中国股市之后，9月欧盟被动型基金也开始追赶。截至9月30日，年内外资被动型基金累计流入180亿美元，已超去年70亿美元的水平。外资主动型基金累计净流出120亿美元，低于去年240亿美元的流出量。全球基金对华减配收窄至1.2个百分点，亚太（不含日本）基金则超配扩大至1.0个百分点。相比之下，新兴市场基金对华减配扩大至3.0个百分点。在加码版块里，主动经理增持最多的是资本货物和半导体，减持最多的是保险、耐用消费品与服装。在减码版块里，在银行和医药板块的低配增幅最大，对非必需消费品分销及零售和材料板块的低配减幅最大。阿里巴巴(09988)、宁德时代(03750)和京东(09618)的增持幅度最大；而腾讯(00700)、中国平安(02318)和泡泡玛特(09992)的持仓减幅最大。金吾财讯
10月3日 周五
摩根士丹利：外资9月净流入中国股市46亿美元，主动基金增持半导体最多
10月3日，摩根士丹利称，9月净流入中国股市的外资反弹至46亿美元，创下自2024年11月以来单月最高，主要得益于被动型基金52亿美元的流入，主动型基金则小幅流出6亿美元。分析师Chloe Liu等人在报告中表示，继7月中旬以来美国基金大举流入中国股市之后，9月欧盟被动型基金也开始追赶。截至9月30日，年内外资被动型基金累计流入180亿美元，已超去年70亿美元的水平。在加码版块里，主动经理增持最多的是资本货物和半导体，减持最多的是保险、耐用消费品与服装。阿里巴巴、宁德时代和京东的增持幅度最大；而腾讯、平安保险和泡泡玛特的持仓减幅最大。老虎证券
10月3日 周五
长飞光纤光缆(06869)跌近3% 野村指电信市场持续疲软 下调其评级至“中性”
金吾财讯 | 长飞光纤光缆(06869)股价受压，截至发稿，报50.8港元，跌2.87%，成交额3482.61万港元。消息面上，野村发表报告，长飞光纤光缆的股价自2025年1月以来已上涨295%(同期恒生指数上涨36.9%)，主要因为市场对人工智能资料中心(AIDC)、G.654E和空芯光纤(HCF)等高端产品的需求强劲。但该行表示，电信市场持续疲软，或会抵消该公司在AI基础设施市场的扩张。中国移动(00941)6月的光纤招标表明，市占率下降和平均售价下降，可能会对长飞光纤光缆2025年第三季盈利造成压力。因此，该行将2025财年收入及盈利预测下调1%及23%，但将2026-27财年收入和盈利预测分别上调5-11%及1-24%，以反映2026年AI基础设施需求增强。将目标价从18.6港元上调180%至52港元，反映有9.9%的上涨空间，评级由“买入”下调至“中性”。金吾财讯
10月3日 周五
《全球市场》亚股周线可望收升，降息押注与AI热潮助攻
全球股市看淡美国政府停摆影响，聚焦降息前景周五无就业报告公布，投资者从其他方面寻找线索金价续涨，逼近纪录高位日圆/美元有望创下 5 月来最强单周表现 路透新加坡10月3日 - 亚洲股市周五可望录得稳健的周线涨幅，因美联储在短期内降息的可能性升高，帮助缓解美国政府停摆产生的不安情绪，这种情绪已推升金价至纪录高位，并拖累美元。投资者基本无视美国政府停摆影响，尽管停摆导致科学研究和金融监管暂停，并推迟了包括周五就业报告在内重要经济数据的发布。市场反应平淡的部分原因在于，从历史上看，政府停摆对经济增长和市场表现的影响有限。摩根大通私人银行全球投资策略师Weiheng Chen表示，投资者似乎愿意...路透社
10月3日 周五
黄金股盘初受压 潼关黄金(00340)跌5.45% 美联储官员称对未来进一步降息仍需“谨慎” 金价高位回踩
金吾财讯 | 黄金股盘初受压，截至发稿，潼关黄金(00340)跌5.45%，珠峰黄金(01815)跌3.23%，中国黄金国际(02099)跌3.14%，集海资源(02489)跌3.02%，赤峰黄金(06693)跌3.01%，灵宝黄金(03330)跌3.53%。消息面上，金价创新高后回吐，现货金及纽约期金均自纪录高位回落1%。现货金曾升0.8%，高见每盎司约3896.5美元，较早时倒跌逾0.2%，报3856美元。纽约期金每盎司收报3868.1美元，跌29.4美元，跌幅约0.8%。洛根表示，美联储上月降息是为防范就业市场状况突然恶化的“保险”措施，但对未来进一步降息仍需“谨慎”。RJO Futures市场策略师Bob Haberkorn表示，金价在洛根讲话后走低。虽然一位联储官员的言论未必能决定整个联储的政策基调，但这为市场对联储将在下次会议上激进降息的预期增添了一丝谨慎情绪。金吾财讯
10月3日 周五
云锋金融(00376)涨超7% 再迎新催化 入股加密货币保险公司
金吾财讯 | 云锋金融(00376)股价走高，截至发稿，涨超7%，报6.29港元，成交额1.1亿港元。消息面上，云锋金融发布公告称，10月2日，与Anthea Holding Limited(连同其全资附属公司，统称“Anthea”)达成协议，投资认购Anthea的新发行股份(股权投资)。同时，集团亦与Anthea签订战略合作备忘录，以探索战略合作机会。根据备忘录，集团与Anthea将共同探索以区块链为基础的保险产品，涵盖合规相关流程及面向数字资产用户，包括加密货币人寿保险产品，以及基于ETH及BTC的储蓄与退休保险。双方亦将探索传统保单的数位化，构建高效且具前瞻性的保险业务模式。金吾财讯
10月3日 周五
【热点追踪】美国政府关门未见转机 经济数据面临“断供”风险
金吾财讯 | 2025年10月1日，美国两党未能达成妥协，美国政府暂时关门，为2019年以来首次。本次拨款法案斗争的焦点是医疗补助削减，特别是原定于2025年底到期的增强型保费税收抵免（Enhanced Premium TaxCredits，简称 ePTC）。从两党立场看，民主党或希望利用政府关门推动共和党永久或暂时延长ePTC，并弥补2025年3月政府关门风波中对共和党让步造成的领导层形象冲击。共和党或认为民众会将政府关门责任归咎于民主党，且政府关门可以成为削减政府规模的机会。9月30日，特朗普曾与民主党参众两院领袖会面，会后虽公开表达出就医疗补助议题展开进一步谈判的意愿，但两党何时能真正打破僵局、达成实质性妥协，仍存在显著不确定性。从历史经验来看，若双方经过约两周的短期博弈后均出现让步倾向，共和党或会在“暂时延长ePTC”这一核心议题上对民主党做出妥协，进而推动两党达成共识、通过短期融资法案以结束停摆。但考虑到当前两党均维持强硬立场，也不排除持续僵持导致停摆时间延长的风险情形。至今日，美国联邦政府停摆暂未有转机迹象，并已经导致部分主要经济数据延迟发布，例如上周首次申请失业救济人数。美国副总统万斯说不知道停摆会否持续很长时间，未来几星期内会竭尽全力确保民众获得基本服务。政府关门的直接冲击首先体现在联邦雇员层面。根据美国国会预算办公室（CBO）估计，此次停摆将导致约 75 万名依赖国会年度拨款的联邦雇员进入无薪休假状态，这一规模接近联邦雇员总数的四分之一。10月1日，美国副总统万斯率先警告，如果联邦政府“停摆”持续时间较长，可能会引发裁员。白宫发言人莱维特则说，联邦政府裁员“很可能”发生，且“很快”会发生。10月2日，特朗普在采访中进一步表态，如果政府持续陷入停摆状态，可能会出现裁员和项目削减。他还在社交平台发文表示，共和党人必须好好利用这个机会，清除无用的人员，杜绝浪费和欺诈，声称可以节省数十亿美元。除政府层面的裁员压力外，美国企业端就业市场同样面临挑战。全球人力资源服务公司Challenger, Gray & Christmas 报告显示，美国企业9月计划裁员人数5.4万人，按月减少37%。今年以来已宣布裁员人数94.6万人，是2020年以来最多。报告指，今年以来，计划招聘人数约20.5万人，是2009年以来最低。报告认为，目前正面对就业市场停滞、成本上升、新技术变革等情况，但预料随著减息持续，预料第4季就业市场企稳。有经济学家指，特朗普政府的贸易政策带来不确定，加上人工智能兴起，降低对劳动力的需求，但政府打击移民的措施亦限制劳动力供应。除就业市场外，政府关门还对美国经济增长产生直接拖累，且进一步加剧了核心经济数据发布的不确定性。按照原计划，本应在10月3日发布的非农就业数据、10月15日发布的消费者价格指数（CPI）等关键经济指标，目前已确定因停摆延迟。据华泰证券援引信息显示，美国劳工统计局（BLS）已明确表态，在政府关门期间将全面暂停数据收集与发布工作，这意味着一系列由政府主导的经济数据（如PPI、零售销售、GDP等）均将面临延迟发布风险。回顾2013年美国政府16天关门事件，当时10月计划公布的9月非农就业、CPI/PPI、零售销售、三季度GDP初值、个人消费支出（PCE）等数据均延迟1-3周发布，即便到11月公布10月数据时，延迟时间仍达1-2周，此次停摆若持续，或会重演类似的数据披露混乱。不过，关于9月非农就业数据的发布，目前出现了一定变数，为市场带来部分缓冲预期。根据CNN报道称，据美国参议院银行委员会助理，劳工统计局可能准备好发布9月就业数据，数据已经收集，可能已做好发布准备。参议院民主党成员Warren针对数据问题写信给BLS代理局长。根据2013年的经验，BLS能够在政府工作人员复工后的三个工作日内发布延迟的就业报告。也正因重磅非农就业报告可能如期发布，美股三大指数在10月2日摆脱跌势，并集体创新高。金吾财讯
10月3日 周五
