金価格予測：米イラン間の緊張緩和への期待が金価格を4,350ドルへ押し上げる可能性

TradingKey - スポット金（ XAUUSD)は水曜日の取引時間中に一時4,200ドルを突破しました。市場は米国の民間部門雇用の大幅な減速を消化する一方で、ホルムズ海峡における船舶の航行紛争緩和への期待にも注目しており、これら双方の要因が貴金属市場の短期的なボラティリティを増幅させました。

ADPデータによると、政府部門を除く7月の米民間部門雇用者数は季節調整済でわずか4.4万人の増加にとどまり、今年1月以来最小の伸びとなりました。これは市場予想の7万人を下回り、下方修正された6月の9.5万人も下回りました。

市場は7月の非農業部門雇用者数が6月の5.7万人から8.3万人へ反発すると予想している一方、失業率は4.3%へわずかに上昇するとみています。これは、金価格が短期的な強さを維持できるかどうかを左右する重要なマクロ経済変数となるでしょう。

地政学リスクの面では、トランプ米大統領がホルムズ海峡は極めて近いうちに開放されるだろうと述べました。イランとの接触についてトランプ氏は次のように語りました。「我々の会談は非常にうまく進んでいる。イラン側はそれを認めるのを嫌がっているが、これは少しきまりの悪いことだ。我々が素晴らしい会談を行ったと公に言ったかと思えば、イラン側の誰かが飛び出してきて『我々は全く会っていない』と言う。これは全くの嘘だ。彼らは実際には取引を望んでいるのだ。」

さらに、AP通信によると、地域の当局者2名が、イランとオマーンの交渉担当者が合意案の草案で合意しており、イランの最高指導者による最終承認を待っている状態であると明らかにしました。この合意案は、ホルムズ海峡における船舶の航行を巡る米イラン間の紛争を一時的に解決し、核交渉再開への道を開くことを目的としています。

スポット金価格チャート、情報源：TradingView

4時間足ローソク足チャートで見ると、金価格は4,040ドル〜4,120ドルのレンジ内で何度ももみ合った後、急速に急騰し、直近のもみ合い上限と複数の短期・中期移動平均線を上抜け、重要な前回高値である4,202.71ドルを突破しました。短期的な買い手が再び主導権を握り、トレンドはもみ合いから上昇加速へとシフトしました。しかし、短期的な移動平均線からの乖離も拡大しており、急速な反落を見せるのではなく、ブレイクアウト後に価格が定着できるかどうかに注目すべきです。

当面の主要なサポートラインは4,202.71ドルに位置しています。押し目の際にこの水準が維持されれば、ブレイクアウトの有効性を確認するのに役立ちます。次のサポートは0.786リトレースメントレベルに相当する4,150.23ドルに見られ、この水準を割り込んだ場合は、4,109.92ドルから4,081.25ドルの間にある移動平均線とフィボナッチのサポートゾーンに注目が移るでしょう。

上値の節目としては、金価格が4,202.71ドルを上回る水準を維持すれば、次の目標値は1.272フィボナッチ・エクステンションレベルの4,268.78ドルとなり、さらなる上値目標は1.618エクステンションレベル of $4,352.82に相当する4,352.82ドルとなります。