Susquehanna เริ่มจับตา GE Vernova ด้วยการเติบโตในความต้องการพลังงาน

Investing.com — Susquehanna เริ่มต้นการวิเคราะห์ GE Vernova ด้วยการจัดอันดับ "Positive" และตั้งราคาเป้าหมายที่ $370 โดยอ้างถึงความต้องการที่แข็งแกร่งสําหรับกังหันก๊าซและเทคโนโลยีไฟฟ้าของบริษัท ท่ามกลางความต้องการพลังงานทั่วโลกที่เพิ่มขึ้น

GE Vernova เป็นผู้ให้บริการกังหันก๊าซรายใหญ่ที่สุดในระดับโลก โดยมีฐานการติดตั้งใหญ่กว่าคู่แข่งที่ใกล้เคียงที่สุดประมาณสองเท่า

บริษัทมีตําแหน่งที่ดีในการได้รับประโยชน์จากความต้องการไฟฟ้าที่เพิ่มขึ้น ซึ่งขับเคลื่อนโดยการขยายตัวของศูนย์ข้อมูล การใช้ไฟฟ้า และการย้ายกําลังการผลิตกลับประเทศ

Susquehanna ประมาณการว่า GE Vernova สามารถบรรลุอัตราการเติบโตเฉลี่ยต่อปี (CAGR) ของรายได้ประมาณ 8% ตั้งแต่ปี 2024 ถึง 2027 โดยที่ EBITDA เติบโตที่ 48% CAGR ในช่วงเวลาเดียวกัน

กําลังการผลิตกังหันก๊าซของบริษัทถูกขายหมดแล้วจนถึงปี 2027 ซึ่งให้การมองเห็นรายได้ในอนาคตที่ชัดเจน นอกจากนี้ ธุรกิจไฟฟ้าของบริษัท—ซึ่งมุ่งเน้นที่การปรับปรุงระบบไฟฟ้าและโครงสร้างพื้นฐานการส่งและจําหน่าย—เป็นตัวขับเคลื่อนการเติบโตในระยะเริ่มต้น

คลื่นล่าสุดของการสร้างศูนย์ข้อมูลที่ใช้พลังงานเข้มข้นได้นําไปสู่การปรับเพิ่มความต้องการพลังงานในอนาคตอย่างมีนัยสําคัญ และได้ยืดระยะเวลาความต้องการกําลังการผลิตก๊าซธรรมชาติ ตามที่ระบุในบันทึก

Susquehanna เห็นว่า GE Vernova กําลังเพิ่มกําลังการผลิตรายปีและปรับราคาขึ้นเพื่อสะท้อนความต้องการที่แข็งแกร่ง โดยได้รับการสนับสนุนจากงานคงค้างมูลค่า 120 พันล้านดอลลาร์ ซึ่งให้การมองเห็นรายได้สําหรับปีต่อๆ ไป

ปัจจัยสําคัญรวมถึงศักยภาพในการเพิ่มเป้าหมายอัตรากําไรปี 2028 เนื่องจากความแข็งแกร่งของราคาที่ยั่งยืน การประกาศคําสั่งซื้อการผลิตก๊าซเพิ่มเติมอาจเพิ่มการเติบโต การขยายกําลังการผลิตเพิ่มเติมนอกเหนือจากแผนปัจจุบันนําเสนอศักยภาพเพิ่มเติม

ราคาเป้าหมาย $370 ของ Susquehanna บ่งชี้ถึงศักยภาพการเติบโตที่สําคัญ ในขณะที่การประเมินความเสี่ยงด้านลบประเมินมูลค่าหุ้นที่ $253 โดยอิงจากอัตราส่วน EV/EBITDA ที่ 12 เท่าของประมาณการปี 2026

บทความนี้ถูกแปลโดยใช้ความช่วยเหลือจากปัญญาประดิษฐ์(AI) สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดอ่านข้อกำหนดการใช้งาน