การซื้อเงินเยนญี่ปุ่นยังคงไม่ลดละ; USD/JPY ดิ่งลงสู่ระดับกลาง 150.00s

• เงินเยนญี่ปุ่นยังคงแข็งค่าขึ้นท่ามกลางการเก็งการขึ้นอัตราดอกเบี้ยของ BoJ เพิ่มเติม
• การคุกคามภาษีของทรัมป์ส่งผลกระทบต่อความเชื่อมั่นของนักลงทุน แต่ก็เป็นประโยชน์ต่อเงินเยนญี่ปุ่นในฐานะสินทรัพย์ปลอดภัย
• แนวโน้มที่เข้มงวดของเฟดไม่สามารถสร้างความประทับใจให้กับนักลงทุนที่ซื้อ USD หรือสนับสนุน USD/JPY ได้

เงินเยนญี่ปุ่น (JPY) ได้รับแรงสนับสนุนอย่างมากในวันพฤหัสบดีและดึงคู่ USD/JPY ลงไปสู่ระดับต่ำสุดนับตั้งแต่วันที่ 9 ธันวาคม ที่ประมาณกลางๆ 150.00 ในช่วงเซสชั่นเอเชีย ความคาดหวังที่แข็งแกร่งว่า ธนาคารแห่งประเทศญี่ปุ่น (BoJ) จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยต่อไปทำให้ผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลญี่ปุ่น (JGB) สูงสุดในรอบกว่าทศวรรษ การลดลงของส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยระหว่างญี่ปุ่นและประเทศอื่นๆ กลายเป็นปัจจัยสำคัญที่ยังคงดึงดูดการไหลเข้าของเงินไปยัง JPY ที่ให้ผลตอบแทนต่ำ

ในขณะเดียวกัน ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ ได้คุกคามภาษีใหม่ซึ่งทำให้ความต้องการของนักลงทุนสำหรับสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงลดลง ซึ่งเห็นได้จากการลดลงใหม่ในตลาดหุ้นและสนับสนุนความต้องการสำหรับ JPY ที่เป็นสินทรัพย์ปลอดภัย ดอลลาร์สหรัฐ (USD) ในทางกลับกันประสบปัญหาในการดึงดูดผู้ซื้อแม้จะมีรายงานการประชุม FOMC ที่เข้มงวดที่เผยแพร่เมื่อวันพุธ ซึ่งมีส่วนทำให้คู่ USD/JPY ลดลง ด้วยการลดลงล่าสุด คู่เงินนี้ยืนยันการหลุดต่ำกว่า 151.00 และดูเหมือนจะอ่อนค่าลงต่อไป

เงินเยนญี่ปุ่นยังคงได้รับการสนับสนุนจากการเพิ่มขึ้นของผลตอบแทน JGB ที่ได้รับแรงบันดาลใจจาก BoJ

• สมาชิกคณะกรรมการ BoJ นายฮาจิเมะ ทาคาตะ กล่าวเมื่อวันพุธว่า อัตราดอกเบี้ยจริงของญี่ปุ่นยังคงติดลบอย่างมาก และธนาคารกลางต้องปรับระดับการสนับสนุนทางการเงินเพิ่มเติมหากเศรษฐกิจเคลื่อนตัวไปตามที่คาดการณ์
• นี่เกิดขึ้นหลังจาก GDP ไตรมาส 4 ของญี่ปุ่นที่สดใสในวันจันทร์ และยืนยันความคาดหวังว่า BoJ จะปรับขึ้นอัตราดอกเบี้ยต่อไป ซึ่งยังคงผลักดันผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลญี่ปุ่น (JGB) สูงขึ้น
• ผลตอบแทนของ JGB อายุ 10 ปีที่เป็นมาตรฐานแตะระดับสูงสุดนับตั้งแต่เดือนพฤศจิกายน 2009 ซึ่งส่งผลให้เงินเยนญี่ปุ่นแข็งค่าขึ้นในช่วงเซสชั่นเอเชียในวันพฤหัสบดีท่ามกลางกระแสการหลีกเลี่ยงความเสี่ยงทั่วโลก
• ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ กล่าวเมื่อวันพุธว่า เขาจะประกาศภาษีในผลิตภัณฑ์จำนวนมากในเดือนหน้า หรืออาจจะเร็วกว่านั้น ซึ่งทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับสงครามการค้าโลกและลดความต้องการของนักลงทุนสำหรับสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยง
• หนังสือพิมพ์อาซาฮีรายงานเมื่อวันพฤหัสบดีว่า รัฐมนตรีว่าการกระทรวงการค้าแห่งญี่ปุ่น นายโยจิ มูโตะ กำลังวางแผนเดินทางไปสหรัฐฯ ในเดือนมีนาคมเพื่อขอให้รัฐบาลทรัมป์ยกเว้นญี่ปุ่นจากภาษีที่จะเกิดขึ้นในเหล็กและรถยนต์
• รายงานการประชุม FOMC เดือนมกราคมที่เผยแพร่เมื่อวันพุธเผยว่า เจ้าหน้าที่ได้ตั้งข้อสังเกตถึงความไม่แน่นอนสูงซึ่งต้องการให้ธนาคารกลางใช้แนวทางที่ระมัดระวังในการพิจารณาการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติม
• รองประธานเฟด ฟิลิป เจฟเฟอร์สัน กล่าวว่าประสิทธิภาพทางเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ค่อนข้างแข็งแกร่ง ตลาดแรงงานของสหรัฐฯ มีความมั่นคง อัตราเงินเฟ้อได้ลดลงแต่ยังคงอยู่ในระดับสูง และเส้นทางกลับสู่การเงินเฟ้อ 2% อาจมีอุปสรรค
• แยกกัน ประธานเฟดชิคาโก ออสแตน กลูส์บี้ กล่าวว่าการเงินเฟ้อได้ลดลงแต่ยังคงอยู่ในระดับสูง และเมื่อการเงินเฟ้อลดลง อัตราดอกเบี้ยสามารถลดลงได้มากขึ้น อย่างไรก็ตาม สิ่งนี้ไม่ช่วยให้เกิดแรงกระตุ้นที่มีความหมายต่อดอลลาร์สหรัฐ
• ในวันพฤหัสบดี รายงานเศรษฐกิจของสหรัฐฯ จะมีการเปิดเผยข้อมูลการขอรับสวัสดิการว่างงานรายสัปดาห์และดัชนีการผลิตของฟิลาเดลเฟีย นอกจากนี้ การพูดคุยของสมาชิก FOMC ที่มีอิทธิพลจะขับเคลื่อน USD และคู่ USD/JPY

USD/JPY ดูเหมือนจะอ่อนค่าลงต่อไป; การหลุดแนวรับ 151.00-150.90 กำลังเกิดขึ้น

จากมุมมองทางเทคนิค การหลุดต่ำกว่า 151.00 อย่างต่อเนื่องและการยอมรับในระดับนี้อาจถูกมองว่าเป็นสัญญาณใหม่สำหรับนักเทรดขาลง นอกจากนี้ อินดิเคเตอร์ในกราฟรายวันยังคงอยู่ในแดนลบอย่างลึกซึ้งและยังห่างไกลจากโซนขายมากเกินไป ซึ่งบ่งชี้ว่าทางที่ง่ายที่สุดสำหรับคู่ USD/JPY คือการปรับตัวลง และสนับสนุนแนวโน้มที่จะลดลงไปยังระดับจิตวิทยา 150.00 แนวโน้มขาลงอาจขยายไปยังบริเวณ 149.60-149.55 ก่อนที่จะไปถึงระดับ 149.00 และระดับต่ำสุดในเดือนธันวาคม 2024 ที่ประมาณ 148.65

ในทางกลับกัน แนวรับแนวนอนที่ 150.90-151.00 ดูเหมือนจะทำหน้าที่เป็นอุปสรรคทันที หากสามารถทะลุขึ้นไปได้ การช้อนซื้ออาจทำให้คู่ USD/JPY ขึ้นไปถึงระดับ 151.40 การเคลื่อนไหวขึ้นเพิ่มเติมอาจถูกมองว่าเป็นโอกาสในการขายรอบที่ระดับ 152.00 และมีความเสี่ยงที่จะลดลงอย่างรวดเร็วใกล้ระดับ 152.65 ซึ่งเป็นเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบง่าย (SMA) 200 วันที่สำคัญและควรทำหน้าที่เป็นจุดสำคัญสำหรับนักเทรดระยะสั้น