ทองคำทรงตัวเมื่อผู้ลงทุนพิจารณาการเจรจาระหว่างสหรัฐฯ-จีนและการคว่ำบาตรจากรัสเซีย
- ทองคำยังคงแข็งแกร่ง โดยหาความมั่นคงหลังจากความผันผวนล่าสุดและการปิดออเดอร์เพื่อทำกำไรจากระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์
- ความต้องการที่เป็นที่หลบภัยยังคงได้รับการสนับสนุนท่ามกลางความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ที่ยืดเยื้อและความไม่แน่นอนทางการค้าใหม่
- เทรดเดอร์ยังคงอยู่ข้างสนามก่อนรายงาน CPI ของสหรัฐฯ ในวันศุกร์ ซึ่งอาจมีผลต่อการเก็งการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดในเดือนนี้
ทองคํา (XAUUSD) เคลื่อนไหวในกรอบที่แคบในวันพฤหัสบดี ปรับฐานหลังจากการปรับฐานอย่างรุนแรงจากระดับสูงสุดในประวัติศาสตร์ ขณะนี้ XAU/USD กำลังซื้อขายอยู่ที่ประมาณ $4,150 ขยับสูงขึ้นเล็กน้อยหลังจากการลดลงติดต่อกันสองวัน เนื่องจากความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยยังคงได้รับการสนับสนุนท่ามกลางความวิตกกังวลทางเศรษฐกิจและความตึงเครียดทางภูมิ
ความตึงเครียดทางการค้าระหว่างสหรัฐฯ-จีนยังคงเป็นจุดสนใจหลักของนักลงทุน โดยมีรายงานว่าทางวอชิงตันกำลังพิจารณาข้อจำกัดการส่งออกใหม่ก่อนการเจรจาระดับสูงในสัปดาห์นี้ และการประชุมระหว่างประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ และประธานาธิบดีจีน สี จิ้นผิงในเดือนนี้ที่การประชุม APEC ในเกาหลีใต้
ในขณะเดียวกัน การปิดทำการของรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งตอนนี้เข้าสู่สัปดาห์ที่สี่ ยังคงส่งผลกระทบต่อความเชื่อมั่นในตลาด ขณะนี้แนวโน้มการผ่อนคลายนโยบายการเงินเพิ่มเติมโดยธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ก็กำลังมีผลต่อการวางตำแหน่งของนักลงทุน เนื่องจากตลาดเริ่มคาดการณ์การปรับลดอัตราดอกเบี้ย 0.25% ในการประชุมคณะกรรมการตลาดเปิดของเฟด (FOMC) ในวันที่ 29-30 ตุลาคม
เทรดเดอร์ยังคงหลีกเลี่ยงการวางเดิมพันในทิศทางใดทิศทางหนึ่งอย่างมากก่อนรายงานดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของสหรัฐฯ ที่จะประกาศในวันศุกร์ ดอลลาร์สหรัฐ (USD) ที่แข็งค่าและการฟื้นตัวของผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลกำลังจำกัดการปรับตัวขึ้นของทองคำในขณะนี้ ทำให้การเคลื่อนไหวของราคาอยู่ในช่วงแคบ
ปัจจัยที่มีผลต่อตลาด: ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์เพิ่มขึ้นเมื่อการเจรจาสหรัฐฯ-จีนใกล้เข้ามา
- กระทรวงพาณิชย์ของจีนกล่าวเมื่อวันพฤหัสบดีว่า ตามที่ตกลงกันโดยทั้งสองฝ่าย รองนายกรัฐมนตรี เฮอ ลี่เฟิง จะนำคณะไปมาเลเซียระหว่างวันที่ 24 ถึง 27 ตุลาคม เพื่อจัดการเจรจาทางเศรษฐกิจและการค้ากับสหรัฐฯ การประกาศนี้ยืนยันว่าการเจรจาระดับสูงจะเริ่มขึ้นในวันศุกร์
- เมื่อวันพุธที่ผ่านมา สำนักข่าวรอยเตอร์รายงานว่าการบริหารของทรัมป์กำลังพิจารณาแผนการจำกัดการส่งออกไปยังจีนในสินค้าที่มีซอฟต์แวร์ของสหรัฐฯ หรือผลิตโดยใช้ซอฟต์แวร์ดังกล่าว "ฉันจะยืนยันว่าทุกอย่างอยู่บนโต๊ะ" สก็อต เบสเซนต์ รัฐมนตรีกระทรวงการคลังของสหรัฐฯ กล่าวกับผู้สื่อข่าวที่ทำเนียบขาวเมื่อถูกถามเกี่ยวกับการจำกัดซอฟต์แวร์ต่อจีน "หากการควบคุมการส่งออกเหล่านี้ — ไม่ว่าจะเป็นซอฟต์แวร์ เครื่องยนต์ หรือสิ่งอื่น ๆ — เกิดขึ้น มันจะเกิดขึ้นในความร่วมมือกับพันธมิตร G7 ของเรา" เขากล่าวเสริม
- สหรัฐฯ ประกาศมาตรการคว่ำบาตรใหม่ต่อรัสเซีย โดยมุ่งเป้าไปที่ยักษ์ใหญ่ด้านพลังงานอย่าง Rosneft และ Lukoil มาตรการเหล่านี้มีเป้าหมายเพื่อลดรายได้จากน้ำมันของมอสโกและเพิ่มแรงกดดันต่อความพยายามในการทำสงคราม
- การคว่ำบาตรต่อรัสเซียเกิดขึ้นหลังจากที่ประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์และประธานาธิบดีวลาดิมีร์ ปูตินของรัสเซียวางแผนที่จะจัดประชุมสุดยอดที่บูดาเปสต์เพื่อหารือเกี่ยวกับการยุติสงครามในยูเครน ทรัมป์กล่าวกับผู้สื่อข่าวที่ทำเนียบขาวเมื่อวันพุธว่าเขายกเลิกการประชุม โดยกล่าวว่า "มันรู้สึกเหมือนว่าเราไม่สามารถไปถึงจุดที่เราต้องไปได้ ดังนั้นฉันจึงยกเลิก แต่เราจะทำในอนาคต"
- ในตอบสนองต่อเรื่องนี้ อดีตประธานาธิบดีรัสเซีย ดมิทรี เมดเวเดฟ กล่าวเมื่อวันพฤหัสบดีว่า สหรัฐฯ ได้ประกาศ "การกระทำสงคราม" ต่อรัสเซีย เมดเวเดฟซึ่งปัจจุบันดำรงตำแหน่งรองประธานคณะมนตรีความมั่นคงของรัสเซีย กล่าวถึงการตัดสินใจของทรัมป์ในการยกเลิกการประชุมสุดยอดและการคว่ำบาตรใหม่ โดยเขียนใน Telegram ว่า "การยกเลิกการประชุมสุดยอดที่บูดาเปสต์โดยทรัมป์ มาตรการคว่ำบาตรใหม่ต่อประเทศของเราโดยสหรัฐฯ แล้วจะมีอะไรอีก? จะมีอาวุธใหม่ ๆ นอกจาก Tomahawks ที่มีชื่อเสียงหรือไม่?"
การวิเคราะห์ทางเทคนิค: XAU/USD ยังคงเคลื่อนไหวในช่วงแคบต่ำกว่า $4,150
-1761220847716-1761220847719.png)
XAU/USD กำลังปรับฐานอยู่ในช่วงระหว่าง $4,000 ถึง $4,150 ขณะที่เทรดเดอร์รอปัจจัยกระตุ้นใหม่ ซึ่งน่าจะเป็นรายงาน CPI ในวันศุกร์ สำหรับการเคลื่อนไหวในทิศทางถัดไป
ในด้านการปรับตัวขึ้น $4,150 ยังคงเป็นแนวต้านทันที ตามด้วย $4,200 ซึ่งเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 50 วันอยู่ในโซนการหลุดก่อนหน้านี้ การปิดที่ชัดเจนเหนือระดับนี้จะเป็นสิ่งจำเป็นเพื่อเปลี่ยนแนวโน้มระยะสั้นกลับไปในทิศทางของผู้ซื้อ
ในด้านการปรับตัวลง ระดับจิตวิทยาที่ $4,000 ทำหน้าที่เป็นแนวรับที่สำคัญ — เป็นเส้นที่สำคัญสำหรับตลาดกระทิง การหลุดต่ำกว่าระดับนี้อาจทำให้โลหะต้องเผชิญกับการปรับฐานที่ลึกลงไปที่ $3,950 หรือแม้กระทั่ง $3,900
ในขณะนี้ แนวโน้มโดยรวมยังคงเอียงไปทางขาลงเล็กน้อย เว้นแต่จะมีการเรียกคืน $4,200 อย่างไรก็ตาม ผู้ซื้อที่รอจังหวะดูเหมือนจะมีความเคลื่อนไหวใกล้กับขอบล่างของช่วง ซึ่งบ่งชี้ว่าในขณะที่การขายที่รุนแรงดูเหมือนจะไม่น่าเป็นไปได้ แต่การปรับฐานในระยะยาวก็ไม่สามารถตัดออกได้หลังจากการวิ่งขึ้นที่ยืดเยื้อ
Gold: คำถามที่พบบ่อย
ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง
ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว
ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ
ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น
บทความแนะนำ
