ราคาทองคำพุ่งสูงสุดเป็นประวัติการณ์เมื่อสงครามการค้าระหว่างสหรัฐฯ-จีนทวี

ทอง

FXStreet4 ก.พ. 2025 เวลา 21:33

ราคาทองคำพุ่งสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ $2,845 เพิ่มขึ้นกว่า 1% เนื่องจากความกลัวสงครามการค้าทำให้ความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัยเพิ่มขึ้น
การตอบโต้ด้วยการเก็บภาษีของจีนต่อสินค้าสหรัฐฯ และการควบคุมการส่งออกเพิ่มความไม่แน่นอนในตลาด
การกล่าวสุนทรพจน์ของเฟดที่กำลังจะมาถึงอาจมีผลต่อทิศทางของทองคำ โดยการเปลี่ยนแปลงไปในทางเข้มงวดอาจจำกัดการเพิ่มขึ้น

ราคาทองคำแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่ $2,845 ในช่วงปลายวันอังคารในตลาดอเมริกาเหนือ เนื่องจากดอลลาร์สหรัฐร่วงลงจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐที่ลดลง สงครามการค้าระหว่างสหรัฐฯ และจีนทำให้เกิดการหันมาถือครองสินทรัพย์ปลอดภัยอย่างทองคำ ราคาทองคำ (XAU/USD) ซื้อขายที่ $2,843 เพิ่มขึ้นมากกว่า 1%

ปัญหาทางภูมิรัฐศาสตร์กำลังผลักดันราคาทองคำ แม้ว่าประธานาธิบดีโดนัลด์ ทรัมป์ของสหรัฐฯ จะเลื่อนการเก็บภาษีต่อเม็กซิโกและแคนาดา แต่การเก็บภาษี 10% ต่อสินค้าจีนได้เริ่มขึ้นแล้ว ทำให้จีนตอบโต้กลับ

จีนได้เก็บภาษีต่อสินค้าบางประเภท เช่น ถ่านหิน ก๊าซธรรมชาติเหลว (LNG) น้ำมันดิบ อุปกรณ์การเกษตร และรถบรรทุกไฟฟ้าที่นำเข้าจากสหรัฐฯ นอกจากนี้ยังได้ตัดสินใจควบคุมการส่งออกโลหะบางชนิดที่สำคัญต่ออิเล็กทรอนิกส์

การยกระดับสงครามการค้าระหว่างสหรัฐฯ และจีนได้กดดันดอลลาร์สหรัฐ ซึ่งตามดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ร่วงลง 0.43% ต่ำกว่าระดับ 108.00

ดังนั้น สินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทนอย่างทองคำจึงมีแนวโน้มที่จะขยับขึ้นต่อไปที่ $2,850 ก่อนถึงระดับ $2,900

อย่างไรก็ตาม การกล่าวสุนทรพจน์ของเจ้าหน้าที่เฟดอาจจำกัดการเพิ่มขึ้นของทองคำหากพวกเขามีท่าทีเข้มงวด แมรี่ ดาลีย์ ประธานเฟดสาขาซานฟรานซิสโกกล่าวว่าเฟดยังไม่เสร็จสิ้นภารกิจในการควบคุมเงินเฟ้อ และเสริมว่าเศรษฐกิจสหรัฐฯ อยู่ในสถานะที่ดีและธนาคารกลางอยู่ในตำแหน่งที่แข็งแกร่งในการรอดูและประเมินผลกระทบของภาษี

สรุปประจำวัน: ราคาทองคำได้รับแรงหนุนจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐที่ลดลง

ราคาทองคำพุ่งสูงขึ้นได้รับแรงหนุนจากอัตราผลตอบแทนพันธบัตรสหรัฐที่ลดลง อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีที่ปรับตามเงินเฟ้อ (TIPS) ลดลงเกือบหกจุดพื้นฐาน (bps) จาก 2.13% เป็น 2.072%
อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปีลดลงสี่จุดพื้นฐานมาอยู่ที่ 4.51%
ข้อมูลการสำรวจการเปิดรับสมัครงานและการหมุนเวียนของแรงงาน (JOLTS) ของสหรัฐฯ แสดงให้เห็นว่าจำนวนตำแหน่งงานว่างลดลง ซึ่งบ่งชี้ถึงตลาดแรงงานที่แข็งแกร่ง จำนวนตำแหน่งงานว่างลดลงเหลือ 7.6 ล้านตำแหน่งในเดือนธันวาคม แสดงให้เห็นว่ากระทรวงแรงงานลดลงจาก 8.156 ล้านตำแหน่งในเดือนพฤศจิกายนและต่ำกว่าที่คาดการณ์ไว้ที่ 8 ล้านตำแหน่ง
คำสั่งซื้อภาคโรงงานของสหรัฐฯ ลดลง -0.9% ในเดือนธันวาคม ต่ำกว่าที่คาดการณ์ว่าจะหดตัว -0.7%
ฟิวเจอร์สอัตราดอกเบี้ยของตลาดเงินกำลังคาดการณ์การผ่อนคลาย 48 จุดพื้นฐาน (bps) โดยธนาคารกลางสหรัฐฯ ในปี 2025

ที่มา: Prime Market Terminal

แนวโน้มทางเทคนิคของ XAU/USD: ราคาทองคำเตรียมแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์

แนวโน้มขาขึ้นของทองคำยังคงไม่เปลี่ยนแปลงเนื่องจากโมเมนตัมขาขึ้นเพิ่มขึ้นตามที่ดัชนี Relative Strength Index (RSI) แสดงให้เห็น RSI ส่งสัญญาณซื้อมากเกินไป แต่เนื่องจากความแข็งแกร่งของแนวโน้ม ระดับที่สูงสุดจะขยับขึ้นจาก 70 เป็น 80 ดังนั้นเมื่อ RSI อยู่ที่ 74 ฝั่งกระทิงอาจยังคงหวังว่าราคาจะสูงขึ้นต่อไป

แนวต้านถัดไปจะอยู่ที่ $2,850 ก่อนถึงระดับ Fibonacci (Fib) extension 161.8% ที่ $2,889 ก่อนถึง $2,900 ตามที่เห็นในกราฟ 4 ชั่วโมง

ในทางกลับกัน หากฝั่งขายสามารถทะลุเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย (SMA) 50 วัน ที่ $2,780 ได้ จะตามมาด้วยจุดต่ำสุดของวันที่ 27 มกราคมที่ $2,730 จุดต่อไปต่ำกว่านั้นจะอยู่ที่ $2,700

Gold FAQs

ทําไมผู้คนคนถึงลงทุนในทองคํา?

ทองคํามีบทบาทสําคัญในประวัติศาสตร์ของมนุษย์เพราะมีการใช้กันอย่างแพร่หลายในฐานะที่เก็บมูลค่าและสื่อกลางในการแลกเปลี่ยน ปัจจุบันนอกเหนือจากความงดงามและการใช้งานสําหรับเครื่องประดับแล้ว ทองคำยังถูกมองว่าเป็นสินทรัพย์ที่ปลอดภัย ซึ่งหมายความว่าถือเป็นการลงทุนที่ดีในช่วงเวลาที่มีความวุ่นวาย ทองคํายังถูกมองว่าเป็นการป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อและเป็นการคานการอ่อนค่าของสกุลเงินเพราะไม่ได้พึ่งพาผู้ออกหรือรัฐบาลใดรัฐบาลหนึ่ง

ใครเป็นผู้ซื้อทองคํามากที่สุด?

ธนาคารกลางเป็นผู้ถือทองคํารายใหญ่ที่สุด ธนาคารกลางต่างๆ ซื้อทองคำตามเป้าหมายของพวกเขาเพื่อสนับสนุนสกุลเงินของตนเองในช่วงเวลาที่เศรษฐกิจไม่มีเสถียรภาพ ธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะกระจายทุนสํารองและซื้อทองคําเพื่อเพิ่มความแข็งแกร่งในระบบเศรษฐกิจและสกุลเงิน การมีทองคําสํารองสูงสามารถเป็นแหล่งอ้างอิงที่เชื่อถือได้ว่าประเทศของตนอยู่ห่างไกลจากคำว่าล้มละลาย ตามข้อมูลจากสภาทองคําโลก ธนาคารกลางทั่วโลกเพิ่มทองคํา 1,136 ตันมูลค่าประมาณ 70 พันล้านดอลลาร์ให้กับทุนสํารองในปี 2022 นับเป็นยอดซื้อรายปีที่สูงที่สุดนับตั้งแต่เริ่มมีการบันทึกสถิติ ธนาคารกลางจากประเทศเศรษฐกิจเกิดใหม่เช่นจีนอินเดียและตุรกีกําลังเพิ่มปริมาณสํารองทองคําอย่างรวดเร็ว

ทองคํามีความสัมพันธ์กับสินทรัพย์อื่นอย่างไร?

ทองคํามีความสัมพันธ์ในทิศทางตรงกันข้ามกับดอลลาร์สหรัฐและพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ซึ่งเป็นทั้งสินทรัพย์สํารองหลักและสินทรัพย์ปลอดภัย เมื่อดอลลาร์อ่อนค่า ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้น ทําให้นักลงทุนและธนาคารกลางสามารถกระจายสินทรัพย์ของพวกเขาในช่วงเวลาที่ปั่นป่วน ทองคํายังมีความสัมพันธ์ผกผันกับสินทรัพย์เสี่ยง ขาขึ้นในตลาดหุ้นมีแนวโน้มที่จะทําให้ราคาทองคําอ่อนกำลังลงในขณะที่การเทขายในตลาดสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงมากขึ้นมีแนวโน้มที่จะสนับสนุนราคาทองคำ

การเคลื่อนไหวของราคาของทองคําขึ้นอยู่กับอะไร?

ราคาทองคำสามารถเคลื่อนไหวได้เนื่องจากปัจจัยหลายประการ ความไม่แน่นอนทางภูมิรัฐศาสตร์หรือความกลัวของภาวะถดถอยลงลึกสามารถทําให้ราคาทองคําเพิ่มขึ้นอย่างรวดเร็วด้วยสถานะการเป็นสินทรัพย์สำรองปลอดภัย ในฐานะที่เป็นสินทรัพย์ที่ไม่มีผลตอบแทน ทองคํามีแนวโน้มที่จะปรับตัวเพิ่มขึ้นด้วยอัตราดอกเบี้ยที่ต่ำกว่า ในขณะเดียวกัน ต้นทุนเงินที่สูงขึ้นมักจะสร้างแรงกดดันให้กับทองคำ อย่างไรก็ตาม การเคลื่อนไหวส่วนใหญ่ขึ้นอยู่กับว่าดอลลาร์สหรัฐ (USD) มีพฤติกรรมอย่างไร เนื่องจากสินทรัพย์มีราคาอ้างอิงกับดอลลาร์ (XAUUSD) ดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่ามีแนวโน้มที่จะควบคุมราคาทองคํา ในทางตรงกันข้าม ดอลลาร์ที่อ่อนค่าลงมีแนวโน้มที่จะผลักดันราคาทองคําให้สูงขึ้น

ข้อจำกัดความรับผิดชอบ: ข้อมูลที่ให้ไว้บนเว็บไซต์นี้มีไว้เพื่อวัตถุประสงค์ทางการศึกษาและให้ข้อมูลเท่านั้น และไม่ควรถือเป็นคำแนะนำทางการเงินหรือการลงทุน