Arrowhead Pharma cai após anunciar ofertas de títulos conversíveis e de ações

7 Jan - As ações da Arrowhead Pharmaceuticals ARWR.O caíram 2,3% no pré-mercado, para US$ 69,20, enquanto a empresa busca capital.

A desenvolvedora de medicamentos anunciou na noite de terça-feira (link) oferta pública de US$ 500 milhões em títulos conversíveis de 6 anos (CBs) e uma oferta de ações de US$ 200 milhões.

A empresa pretende utilizar os recursos líquidos das ofertas para fins gerais, incluindo capital de giro, despesas de capital, pesquisa e desenvolvimento, atividades de comercialização para potenciais lançamentos de produtos em estágio final de desenvolvimento, e poderá utilizar uma parte para amortizar antecipadamente empréstimos no âmbito da linha de crédito com a Sixth Street Lending Partners.

A empresa também planeja usar parte dos recursos das CBs para pagar o custo de opções de compra com limite máximo e transações com derivativos para compensar a diluição.

JP Morgan e Jefferies atuando como coordenadores conjuntos de ambas as ofertas

As ações da ARWR fecharam em alta de aproximadamente 11% na terça-feira, a US$ 70,81, após a divulgação de dados promissores em estágio inicial para seus tratamentos contra obesidade, incluindo o ARO-INHBE em combinação com a tirzepatida da Eli Lilly LLY.N.

A ARWR, com sede em Pasadena, Califórnia, possui aproximadamente 135,8 milhões de ações em circulação, representando uma capitalização de mercado de quase US$ 10 bilhões.

As ações quadruplicaram nos últimos seis meses

A recomendação média entre 13 analistas é "compra"; preço-alvo mediano de US$ 80, segundo a LSEG.