Alphatec cai após oferta conversível aumentar para US$ 350 milhões

5 Mar - ** Ações da empresa de dispositivos médicos Alphatec Holdings ATEC.O caem 0,4% para US$ 11,68 na quarta-feira após garantir aumento de capital para refinanciar títulos conversíveis de curto prazo(CBs)

** Fornecedor de imagens para cirurgia de coluna anunciou preços na terça-feira (link) $ 350 milhões em títulos conversíveis de 0,75% a 5 anos

** O tamanho do negócio aumentou de US$ 300 milhões

** O preço de conversão inicial de US$ 15,54 representa um prêmio de 32,5% em relação ao último fechamento da ação, enquanto o preço de compra limitado de US$ 23,46 é o dobro da última venda de terça-feira

** A empresa planeja usar US$ 36,7 milhões de receitas líquidas para pagar chamadas limitadas, US$ 268,4 milhões para recomprar US$ 253 milhões de seus CBs de 0,75% em circulação com vencimento em 2026

** A empresa sediada em Carlsbad, Califórnia, tem uma capitalização de mercado de aproximadamente US$ 1,7 bilhão, segundo dados da LSEG

** Na última quinta-feira, as ações da ATEC subiram quase 10% após a empresa relatar (link) Receita do quarto trimestre de US$ 177 milhões, alta de 28% a/a, superando a estimativa de consenso de ~US$ 172,5 milhões e reafirmou a orientação de receita de 2025 de ~US$ 732 milhões

** Com movimento na sessão, estoque sobe ~27% YTD após queda de 39% em 2024

** Dos 12 analistas que cobrem a ATEC, a distribuição das recomendações é de 11 "forte compra" ou "comprar" e 1 "manutenção"; o PT mediano de US$ 18,92 implica um aumento de >60% em relação aos níveis atuais