EXCLUSIVO-SpaceX detalha IPO e mira roadshow no início de junho, dizem fontes
Por Echo Wang
NOVA YORK, 7 Abr (Reuters) - A SpaceX detalhou seu aguardado IPO em uma reunião com sua equipe de banqueiros na noite de segunda-feira, informando que planeja destinar uma grande parte das ações a investidores de varejo e que receberá 1.500 deles em um evento em junho, após o lançamento do roadshow do IPO, de acordo com duas pessoas familiarizadas com o assunto.
"O varejo será uma parte crucial disso, e uma parte maior do que em qualquer IPO da história", disse o diretor financeiro Bret Johnsen durante a reunião virtual, segundo as duas pessoas, que pediram para não serem identificadas porque a discussão era privada.
Johnsen afirmou que a grande participação do varejo é intencional, pois "essas são pessoas que têm nos apoiado muito, assim como a Elon (Musk) por muito tempo, e queremos ter certeza de que reconhecemos isso."
A Reuters noticiou no mês passado que a SpaceX está reescrevendo o manual de IPO (link) com uma grande parcela destinada ao varejo na oferta.
A reunião reuniu todo o consórcio pela primeira vez como parte do processo para o que se espera ser a maior oferta pública inicial (IPO) da história, com a fabricante de foguetes buscando levantar US$ 75 bilhões, avaliando a SpaceX em até US$ 1,75 trilhão, conforme relatado anteriormente pela Reuters (link).
A empresa liderada por Elon Musk planeja lançar seu roadshow na semana de 8 de junho, quando executivos e banqueiros apresentarão o IPO aos investidores, disseram as fontes. Cerca de 125 analistas financeiros dos 21 bancos envolvidos na operação devem se reunir com a empresa no dia anterior, acrescentaram.
No dia 11 de junho, a SpaceX planeja receber 1.500 investidores individuais em um evento que fontes descreveram como importante para investidores. Além dos EUA, investidores individuais do Reino Unido, União Europeia, Austrália, Canadá, Japão e Coreia do Sul terão a oportunidade de participar da oferta, acrescentaram as fontes.
Um dos principais bancos de investimento que coordenam a oferta pública inicial (IPO) da SpaceX disse ao grupo de 21 bancos que a demanda e a alocação de ações no varejo serão algo que eles "nunca viram antes", disseram as duas pessoas.
A estrutura do acordo e o montante exato da alocação para o varejo deverão ser finalizados mais perto do lançamento do IPO, disseram eles.
A Reuters noticiou anteriormente que o fundador Elon Musk queria reservar até 30% das ações da empresa para pequenos investidores, em comparação com os 5% a 10% reservados para a maioria das empresas.
A empresa planeja divulgar seu prospecto de IPO no final de maio, disseram eles.
A SpaceX não respondeu imediatamente ao pedido de comentário.
Morgan Stanley, Bank of America, Citigroup, JP Morgan e Goldman Sachs lideram a operação como coordenadores ativos, com outros 16 bancos em papéis menores, abrangendo os canais institucional, de varejo e internacional, segundo a Reuters. (link)
A meta de US$ 1,75 trilhão representa um aumento significativo em relação à avaliação combinada de US$ 1,25 trilhão estabelecida quando a SpaceX se fundiu com a startup de inteligência artificial de Musk, a xAI, em fevereiro.
Normalmente, as ofertas públicas de aquisição da SpaceX, realizadas aproximadamente duas vezes por ano — nas quais funcionários e investidores podem vender suas ações existentes, permitindo-lhes obter lucro com uma empresa que permaneceu privada por quase 25 anos — têm servido como principal âncora de avaliação. A mais recente, em dezembro de 2025, valorizou (link) a empresa em US$ 800 bilhões antes da fusão com a xAI.
