EXCLUSIVO-Fontes dizem que a SpaceX, de Elon Musk, avalia uma possível listagem na Nasdaq após buscar entrada antecipada no índice

Por Anirban Sen e Echo Wang

NOVA YORK, 10 Mar (Reuters) - A SpaceX, fabricante de foguetes e satélites de Elon Musk (link), está inclinada a listar suas ações na Nasdaq, no que poderia ser a maior oferta pública inicial (IPO) de todos os tempos, de acordo com quatro pessoas familiarizadas com o pensamento da empresa.

A SpaceX quer ser incluída o mais rápido possível no índice Nasdaq 100 .NDX, o que se torna uma condição necessária para uma possível listagem na bolsa de valores focada em tecnologia, disseram duas pessoas. Seus planos ainda podem mudar, afirmaram as pessoas, que pediram para não serem identificadas porque as discussões são confidenciais.

A Reuters já havia noticiado que a SpaceX planeja realizar um IPO (Oferta Pública Inicial), (link) já em junho.

A Bolsa de Valores de Nova York também está competindo pela listagem, e nenhuma das bolsas foi informada de uma decisão, seja qual for, disseram várias pessoas.

O Nasdaq 100, pertencente à Nasdaq Inc NDAQ.O, é considerado um índice de primeira linha por grandes investidores institucionais e serve como um barômetro para a saúde da maioria das maiores empresas de capital aberto do mundo, incluindo gigantes da tecnologia como Nvidia NVDA.O, Apple AAPL.O e Amazon.com AMZN.O. O Nasdaq 100 valorizou-se cerca de 21% no ano passado e está ligeiramente em queda neste ano.

A Nasdaq propôs uma nova regra no mês passado, (link) que poderia potencialmente acelerar a inclusão de novas empresas de grande capitalização listadas no índice Nasdaq 100.

NOVA REGRA DE VIA RÁPIDA DA NASDAQ

A mudança proposta, que não é definitiva e pode levar vários meses para entrar em vigor, visa atrair empresas privadas de alto valor de mercado, como SpaceX, Anthropic e OpenAI, entre outras, para que abram capital na bolsa, disseram duas das fontes.

De acordo com a regra de "Entrada Rápida" da Nasdaq (link), versões das quais estão sendo consideradas por alguns outros índices (link), uma empresa recém-listada poderá ser elegível para inclusão acelerada no Nasdaq 100 em menos de um mês, caso sua capitalização de mercado esteja entre as 40 maiores empresas que compõem o índice. A SpaceX busca uma avaliação de cerca de US$ 1,75 trilhão para o IPO, segundo uma das fontes, o que a tornaria a sexta maior empresa em valor de mercado nos EUA, com base nos preços mais recentes das ações.

Atualmente, as empresas recém-listadas precisam esperar até um ano antes de se tornarem elegíveis para entrar em índices importantes como o S&P 500 ou o Nasdaq 100, precisando primeiro demonstrar aos investidores que são suficientemente estáveis ​​para lidar com o volume de ordens de compra de investidores institucionais.

BENEFÍCIOS PARA MEMBROS DO ÍNDICE

A inclusão em um índice de primeira linha, como o Nasdaq 100 ou o S&P 500, proporciona às empresas maior acesso a investidores institucionais com grande poder aquisitivo, que normalmente adquirem posições substanciais para seus próprios fundos de índice, ampliando sua base de acionistas e melhorando a liquidez ao longo do tempo. Embora a Bolsa de Valores de Nova York (NYSE) possua um índice similar que acompanha as 100 maiores ações americanas, ele é menos acompanhado pelos investidores, tornando a inclusão no Nasdaq 100 especialmente influente para IPOs de megacapitalização.

Para executivos e investidores iniciais, essa maior liquidez pode reduzir o impacto no mercado de grandes ordens de venda após o término dos períodos de bloqueio, normalmente de 90 a 180 dias após um IPO, embora não haja garantia de que uma grande onda de vendas por parte de executivos não continue a pressionar o preço das ações.

A SpaceX não respondeu aos pedidos de comentários.

A Reuters noticiou em fevereiro que os consultores da SpaceX entraram em contato com os principais provedores de índices, incluindo a Nasdaq, para discutir a inclusão em índices importantes antes do prazo previsto.

A estreia da SpaceX na bolsa de valores promete ser o ponto alto do que se configura como um dos anos mais movimentados para IPOs nos últimos tempos, com diversas empresas de capital de risco e startups de alto perfil, incluindo a OpenAI, (link) e Anthropic (link) preparando o terreno para suas respectivas estreias.