TREASURIES-Rendimentos sobem com vendas no Japão; acordo com MSD pesa sobre mercado

Por Gertrude Chavez-Dreyfuss

NOVA YORK, 1 Dez (Reuters) - Os rendimentos dos Treasuries subiam nesta segunda-feira, com os títulos, que se movem inversamente aos retornos, pressionados pela fraqueza dos títulos do governo japonês e europeu, após comentários do presidente do Banco do Japão, Kazuo Ueda, que sinalizou que as condições estavam se alinhando para um possível aumento dos juros.

Ueda disse nesta segunda-feira que o banco central do Japão considerará os "prós e contras" de aumentar os juros em sua próxima reunião de política monetária, a mais forte sugestão até agora de que um aumento pode se concretizar neste mês.

Quando os rendimentos dos títulos do governo japonês sobem em decorrência de um aumento dos juros, investidores japoneses têm menos incentivos para comprar títulos estrangeiros e mais motivos para trazer dinheiro para casa. O Japão é o maior detentor de Treasuries fora dos EUA, possuindo cerca de US$1,2 trilhão em títulos.

"O Japão deixou claro que vai aumentar os juros para sustentar sua moeda aqui. Portanto, como eles possuem Treasuries, isso influencia os EUA, disse Stan Shipley, estrategista de renda fixa da Evercore ISI.

"E se o Japão não vender Treasuries, eles vão elevar sua estrutura de taxas, incentivando investidores de lá a não comprarem títulos dos EUA, mas sim títulos japoneses", acrescentou.

Os rendimentos dos títulos japoneses de dois anos JP2YTN=JBTC, os mais sensíveis aos de juros do Banco do Japão, ultrapassaram 1% nesta segunda-feira, pela primeira vez desde 2008, enquanto os rendimentos dos títulos japoneses de dez anos JP10YTN=JBTC subiram para o maior nível em 17 anos.

A liquidação dos títulos do Treasury se acelerou ainda mais com o aumento da emissão de títulos corporativos dos EUA, liderada pela MSD MRK.N, com uma transação de US$8 bilhões em títulos corporativos, segundo analistas.

O rendimento do Treasury de referência de dez anos US10YT=RR subia 7,7 pontos-base, para 4,096%, sua maior alta em um dia desde meados de julho.

Os retornos dos títulos de 30 anos US30YT=RR ganhavam 7,3 pontos-base, para 4,744%, a maior alta diária desde 11 de julho.

Os yields de dois anos US2YT=RR, que refletem as expectativas da taxa de juros, avançavam 4,3 pontos-base, para 3,534%, seu melhor avanço diário desde o final de outubro.

((((Tradução Redação Brasília)) REUTERS VB))