Alan Long

TradingKey - No início do pregão asiático em 24 de junho, os mercados acionários do Japão e da Coreia do Sul registraram uma recuperação após a forte queda de ontem. O índice KOSPI da Coreia do Sul abriu a 8.356,79 pontos, uma alta de aproximadamente 1,86% em relação ao fechamento da sessão anterior, de 8.203,84 pontos. Até o momento desta publicação, o KOSPI subia 4,14%, para 8.543,68 pontos. O índice Nikkei 225 abriu em queda de cerca de 0,31%, a 69.615 pontos; até o momento desta publicação, o índice operava a 69.691,12 pontos, com recuo de 0,18%.

TradingKey - Os Estados Unidos devem divulgar o índice de preços PCE de maio no dia 25 de junho, no horário do Leste. Como um dos indicadores de inflação preferidos do Federal Reserve, ele servirá como um dado fundamental para o mercado de curto prazo avaliar a trajetória da política do Fed. Para os investidores, o foco está em saber se o dado pode alterar as expectativas para as taxas de juros após a postura hawkish mais recente do Fed.

TradingKey - Desde abril de 2025, os preços do cobre acumularam uma alta de mais de 60%, impulsionados principalmente pelo crescimento constante da demanda de mercado por cobre, em meio ao desenvolvimento contínuo da IA.

TradingKey - Recentemente, após testarem novamente o nível de US$ 62,00, os preços da prata (XAGUSD) continuaram a se recuperar com as expectativas de negociações de paz entre os EUA e o Irã, subindo brevemente para US$ 70 esta semana. Na sessão europeia de 17 de junho, os preços da prata se consolidavam em torno de US$ 69,60. No entanto, a análise técnica mostra um padrão de fundo duplo no gráfico semanal, o que pode apoiar uma alta contínua nos preços da prata.

Tradingkey - A SpaceX (SPCX) está começando a mostrar sinais de arrefecimento após seu forte rali pós-listagem. Ontem (17 de junho), a SPCX registrou sua primeira queda em um pregão completo desde a listagem, com o preço de suas ações fechando em baixa de 4,95%, a US$ 191,82, após atingir uma mínima intradiária de US$ 187 — um recuo de aproximadamente 15% em relação ao seu pico anterior de US$ 225,64. No pré-mercado de hoje, a SPCX continuou a perder força, chegando a cair mais de 3% em determinado momento. Isso indica que a realização de lucros de curto prazo está acelerando, e o sentimento do mercado mudou da busca unilateral anterior por ganhos para uma divergência crescente.

TradingKey - Na quinta-feira (horário do Leste), os contratos futuros dos três principais índices de ações dos EUA subiram em uníssono no pré-mercado, com o sentimento do mercado se recuperando significativamente em relação à sessão anterior. Embora o presidente do Federal Reserve, Kevin Warsh, tenha adotado um tom hawkish após sua primeira reunião de política monetária, levando o mercado a reprecificar o risco de altas de juros este ano, um acordo provisório assinado entre os EUA e o Irã e a melhora nas expectativas de transporte marítimo no Estreito de Ormuz continuaram a pesar sobre os preços internacionais do petróleo, aliviando as preocupações com a inflação de energia e impulsionando o apetite por risco em ações de tecnologia.

TradingKey - Durante a sessão asiática de hoje (18 de junho), os preços do ouro (XAU/USD) mantiveram uma recuperação intradiária, impulsionados por notícias positivas sobre a potencial assinatura antecipada de um acordo entre os EUA e o Irã. Esse movimento recuperou a maior parte das perdas da forte queda de quarta-feira, provocada pela postura hawkish do Federal Reserve, com os preços intradiários subindo da mínima de quarta-feira de US$ 4.219 para US$ 4.329,9 em determinado momento. Do ponto de vista técnico, US$ 4.360 representa uma resistência crucial de curto prazo para os touros; apenas um rompimento acima desse nível poderá abrir espaço para novas altas nos preços do ouro.

Tradingkey - Na quarta-feira (horário do leste), dados divulgados pelo U.S. Census Bureau mostraram que as vendas no varejo dos EUA subiram 0,9% em maio na comparação mensal, significativamente acima da expectativa de mercado de 0,5%. As vendas no varejo e serviços de alimentação em maio atingiram US$ 763,7 bilhões, alta de 6,9% na comparação anual. Enquanto isso, o crescimento das vendas no varejo de março para abril foi revisado para baixo, de 0,5% reportados anteriormente para 0,4%.

TradingKey - Na quarta-feira, no horário do leste dos EUA, os índices futuros de ações dos EUA operavam mistos no pré-mercado, enquanto o mercado mais amplo mantinha um tom cauteloso, mas firme. Os investidores aguardam a decisão de juros de junho do Federal Reserve, bem como a coletiva de imprensa inaugural do novo presidente do Fed, Kevin Warsh. Embora um acordo temporário entre EUA e Irã tenha provocado recentemente uma forte queda nos preços do petróleo, aliviando os temores do mercado com a inflação de energia, os investidores continuam a avaliar os detalhes de implementação do acordo e se o Federal Reserve emitirá sinais de juros mais hawkish.

TradingKey - As opções da SpaceX (SPCX) começaram a ser negociadas oficialmente nesta terça-feira (17 de junho). Aproximadamente 1,8 milhão de contratos foram negociados no primeiro dia, com cerca de US$ 2,8 bilhões em prêmios movimentados, quebrando o recorde de volume de negociação no primeiro dia para uma opção sobre ação individual. Notavelmente, o sentimento do mercado foi claramente caracterizado pela busca por momentum, com o volume de opções de compra (calls) superando o de opções de venda (puts). A relação geral call/put foi de aproximadamente 1,3:1, indicando que o capital continua a apostar em uma alta adicional no preço das ações da SpaceX.

TradingKey - Na terça-feira (EST), os contratos futuros dos três principais índices acionários dos EUA operavam em leve alta no pré-mercado, com o mercado entrando em compasso de espera após uma forte alta na sessão anterior. Um acordo provisório entre os EUA e o Irã continuou a pressionar os preços do petróleo, aliviando as preocupações do mercado com a inflação de energia, mas a atenção dos investidores claramente se voltou para a reunião de política monetária do Federal Reserve desta semana. Esta será a primeira decisão sobre juros desde que Kevin Warsh assumiu a presidência do Federal Reserve, e o mercado acompanhará de perto suas declarações sobre inflação, emprego e a trajetória futura das taxas de juros.

TradingKey - Até a sessão europeia de hoje (16 de junho), o mercado de petróleo continuou a enfraquecer em meio a expectativas de um iminente acordo preliminar entre os EUA e o Irã. O mercado pode ter começado a operar a lógica de recuperação da oferta, aumentando a pressão de baixa sobre os preços do petróleo. Até o momento desta publicação, o petróleo WTI (USOIL) recuava 1,63%, para US$ 79,85, enquanto o petróleo Brent caía 1,32%, para US$ 82,25.

TradingKey - Na segunda-feira, os três principais índices futuros de ações dos EUA subiram coletivamente no pré-mercado, com o apetite por risco do mercado recuperando-se significativamente. Notícias sobre um acordo de paz temporário entre os EUA e o Irã e a potencial reabertura do Estreito de Ormuz tornaram-se a variável central para os mercados globais hoje. Impulsionados pelo arrefecimento dos riscos geopolíticos, os preços internacionais do petróleo caíram bruscamente, aliviando as preocupações com a inflação, enquanto as ações de tecnologia, de chips de IA e de companhias aéreas fortaleceram-se amplamente. Até o momento, os futuros do Dow Jones subiam 0,91%, os futuros do S&P 500 ganhavam 1,31% e os futuros do Nasdaq 100 avançavam 2,18%.

TradingKey - Na sessão europeia de hoje (15 de junho), o mercado de petróleo bruto despencou no intradia, impulsionado por relatos de que um acordo de paz nas negociações entre EUA e Irã está próximo da assinatura. O petróleo WTI (USOIL) caiu brevemente abaixo do patamar de US$ 80, recuando mais de 5%, enquanto a queda do petróleo Brent chegou a superar os 4%.

TradingKey - Na sessão asiática de hoje (15 de junho), os preços do ouro (XAUUSD) abriram com gap de alta e subiram mais de 2% no intradiário, impulsionados por avanços significativos nas negociações entre EUA e Irã. O ouro recuperou-se por três pregões consecutivos, com o rali acumulado superando US$ 300. No entanto, deve-se notar que o ouro enfrenta resistência em US$ 4.360, o que pode limitar o potencial de alta no curto prazo.

TradingKey - O Federal Reserve realizará a reunião do FOMC nos dias 16 e 17 de junho (horário da costa leste), anunciando sua decisão sobre a taxa de juros e as mais recentes projeções econômicas em 17 de junho. O atual intervalo da taxa dos fundos federais situa-se entre 3,50% e 3,75%. Com base nos últimos dados do CPI e do payroll não agrícola dos EUA, o resultado mais provável da reunião de junho é a manutenção das taxas de juros, sinalizando simultaneamente uma postura de política monetária mais hawkish.

TradingKey - No último ano, chips de IA, computação em nuvem, data centers e um pequeno grupo de gigantes da tecnologia impulsionaram o Nasdaq e o S&P 500 a ganhos contínuos e sucessivos recordes históricos. No entanto, à medida que um volume crescente de capital se concentra na mesma narrativa de IA, o mercado de ações dos EUA começou a exibir características típicas de bolha: valuations elevados, trades saturados (crowded trades), aumento da concentração de mercado e rápida expansão das despesas de capital (Capex), enquanto os retornos comerciais reais ainda demandam tempo para serem validados. Assim que o mercado começar a questionar o retorno sobre o investimento em IA, correções no nível do índice podem ser mais severas do que as rotações setoriais típicas.

TradingKey - Na sexta-feira (ET), expectativas crescentes de um acordo de paz entre os EUA e o Irã impulsionaram uma queda acentuada nos preços do petróleo, aliviando as preocupações do mercado com a inflação de energia. Enquanto isso, o maior IPO da história da SpaceX (SPCX) estreou hoje, tornando-se o foco das negociações no pré-mercado. Os futuros dos três principais índices de ações dos EUA subiram nas sessões de pré-mercado; até o momento da publicação, os futuros do Dow subiam aproximadamente 0,8%, os do S&P 500 avançavam cerca de 0,68% e os do Nasdaq 100 registravam alta de aproximadamente 0,64%.

TradingKey - A SpaceX será listada oficialmente na Nasdaq às 9h30 ET em 12 de junho. Notavelmente, antes da listagem, diversos emissores de ETFs já se movimentaram para lançar ou registrar produtos alavancados (long e short) de 2x atrelados ao preço de suas ações. Isso implica que os investidores poderão apostar diretamente em flutuações de curto prazo no preço das ações da SpaceX por meio de ETFs alavancados.

TradingKey - Na sessão asiática de 12 de junho, os preços do ouro (XAUUSD) oscilaram e enfraqueceram perto de US$ 4.180. Ontem, os preços do ouro caíram brevemente para próximo de US$ 4.000 antes de se recuperarem fortemente acima de US$ 4.200, impulsionados pela assinatura iminente de um acordo entre EUA e Irã. No entanto, com a queda de junho ainda atingindo aproximadamente 8%, o mercado continua a apresentar um viés de baixa.