스트리트 뷰: 턴어라운드 노력으로 트래픽 증가가 Dollar General의 성장을 견인한다

12월05일 -

달러 제너럴 DG.N은 목요일 3분기 실적 예상치를 상회한 후 연간 수익 전망을 상향 조정했다 (link), 경제 불확실성 속에서 소득 수준에 관계없이 가치를 추구하는 쇼핑객들이 매장으로 몰려들고 있기 때문이다

애널리스트 30명의 평균 등급은 '매수', 중간값은 128달러 - LSEG가 집계한 데이터다

턴어라운드 모멘텀으로 전망 상향 조정

JP 모간 ("중립"; 목표 주가: 128달러)은 저소득층 쇼핑객과 중고소득층의 트레이드 다운으로 모든 카테고리에서 수요가 증가하면서 트래픽 증가에 따른 광범위한 동일 매장 매출 성장에 힘입어 3분기 호조를 보였다고 밝혔다

파이퍼 샌들러 ("중립"; 목표 주가: 129달러)는 4분기는 좋은 출발을 보인 것으로 보이며, 모든 소득 계층에서 시장 점유율이 증가했지만 고소득 가구에서 큰 폭의 성장이 이루어졌다고 밝혔다

제프리스 ("매수"; 목표 주가: 142달러)는 장기 목표를 뒷받침하는 실행 개선과 부동산 확장을 보고 있다

텔시 어드바이저리 ("시장수익률"; 목표 주가: 130달러)는 단위 성장을 늦추고 매장 내 개선에 더 집중하며 효과적인 운영 및 비용 관리를 통해 매장 내 수익성을 개선하기로 한 결정에서 볼 수 있듯이 회사가 성장 소매업체에서 성숙한 소매업체로 전환하고 있다고 평가했다

핵심 저소득층 소비자의 건강, 경쟁 심화, 관세 및 인플레이션과 같은 거시적 요인에 대한 우려는 여전히 남아 있다