Hudson Pacific Properties sube tras una ampliación de capital "crucial" de 600 millones de dólares

12 jun - Las acciones de Hudson Pacific Properties HPP.N invierten las pérdidas previas al mercado y suben un 8,9% a 2,70 dólares, un máximo de más de dos meses, a primera hora del jueves después de aumentar su capital

El fondo de inversión inmobiliaria en oficinas con sede en Los Ángeles anunció a primera hora del jueves que (link) había vendido 269 millones de acciones, incluidos 71,9 millones de warrants prefinanciados, por un importe bruto de 600 millones de dólares

El precio de oferta de 2,23 dólares representa un descuento del 10,1% respecto al último cierre de la acción

Cohen & Steers Capital Management indicó que compraría hasta 300 millones de dólares de las acciones o warrants, según el folleto presentado a la SEC (link)

El REIT tiene previsto utilizar los ingresos netos para reembolsar los préstamos en virtud de su revólver, pagar otras deudas y para fines generales

BTIG, que califica HPP como "comprar", dice que considera la ampliación de capital como un "momento crucial", ya que proporciona opcionalidad para hacer frente a los ~ 1,8 mil millones de dólares restantes de vencimientos de deuda en los próximos cinco años "y gana tiempo para fortalecer los fundamentos de oficinas y (Hollywood) estudios para mejorar el perfil de flujo de caja de la compañía"

Con 141,5 millones de acciones en circulación, HPP tenía una capitalización bursátil de 350 millones de dólares hasta el miércoles

BofA, Wells Fargo y RBC son los principales joint-bookrunners de la oferta

Hasta el cierre del miércoles, las acciones de HPP habían caído un 18% en lo que va de año y casi un 50% en los últimos 12 meses

De los 11 analistas que cubren HPP, 3 recomiendan "fuertemente comprar" o "comprar", 7 "mantener" y 1 "vender"; el precio medio de las acciones es de 2,50 dólares (últimos datos de LSEG)