Street View: La compra de Arcellx por Gilead, una apuesta a largo plazo por la terapia celular contra el cáncer

24 feb - Gilead Sciences GILD.O acordó pagar hasta 7.800 millones de dólares (link) para adquirir a su socio Arcellx en su mayor operación desde 2020, mientras busca reforzar su línea de tratamientos contra el cáncer con un prometedor candidato a terapia celular, anito-cel.

TODOS LOS OJOS PUESTOS EN ANITO-CEL

Citi ("buy," PT: $156) dice que el acuerdo tiene un fuerte sentido estratégico, dada la alta probabilidad de aprobación de anito-cel en mieloma múltiple a finales de 2026, potencialmente antes, y lo que ve como un perfil clínico diferenciado frente al Carvykti de J&J JNJ.N

TD Cowen ("buy," PT: $160) dice que la valoración parece razonable, tiene sentido para ambas partes y cree que la transacción debería aumentar los beneficios a partir de 2028; también ve una alta probabilidad de aprobación de anito-cel en diciembre seguida de un lanzamiento a principios de 2027

Mizuho ("outperform," PT: $170) dice que anito-cel podría convertirse en un líder del mercado del mieloma múltiple con el tiempo, citando un perfil de seguridad más limpio que Carvykti y una eficacia que parece comparable o mejor en las comparaciones de ensayos cruzados

Morningstar (valor razonable: 131 dólares) dice que ahora modela unos 4.000 millones de dólares en ventas anuales de anito-cel para el año 10, pero añade que la competencia podría limitar la expansión a un uso más temprano