ACTUALIZACIÓN 1-Nippon Steel recaudará 3.600 millones de dólares en la mayor oferta de bonos convertibles de la historia de Japón

Por Katya Golubkova

TOKIO, 24 feb (Reuters) - La japonesa Nippon Steel 5401.T planea recaudar 550.000 millones de yenes (3.550 millones de dólares) a través de una venta de bonos convertibles - la mayor en la historia corporativa de Japón - ya que la compañía busca refinanciar su adquisición de 15.000 millones de dólares de U.S. Steel, que se cerró en junio, y financiar la expansión del negocio.

Nippon Steel indicó el martes en documentos reguladores que la emisión de bonos estaba prevista en dos tramos iguales de 275.000 millones de yenes, con vencimientos en 2029 y 2031 respectivamente y con derechos de adquisición de acciones ycupón cero.

Añadió que podría aumentar la oferta de bonos en función de la demanda de los inversores y las condiciones del mercado, y en un momento en que pretende invertir 6 billones de yenes en los próximos cinco años, incluidos 11.000 millones de dólares en U.S. Steel, para financiar el crecimiento del negocio.

Reuters informó (link) a principios de este mes sobre los planes de Nippon Steel de vender bonos convertibles, citando fuentes, ya que la empresa busca financiación para sustituir un préstamo puente que contrajo para comprar U.S. Steel.

"Al optar por los bonos convertibles en lugar de una oferta de acciones, la empresa pretende limitar la dilución inmediata de los accionistas", señalaron los analistas de Jefferies en una nota, en la que describían la operación de bonos prevista como la mayor jamás realizada por una empresa japonesa.

"El plan de financiación marca un punto de inflexión que permite a Nippon Steel centrarse en el crecimiento impulsado por el extranjero al tiempo que equilibra la disciplina financiera", añadieron.

Este mes, Nippon Steel amplió (link) su previsión de pérdidas netas para el ejercicio financiero hasta finales de marzo a 70.000 millones de yenes, debido en parte a un incendio en un alto horno y a los gastos relacionados con la adquisición de U.S. Steel.

(1 dólar = 155,0400 yenes)