證券之星

核心觀點：7月6日，磁懸浮壓縮機概念板塊強勢拉昇3.39%，鑫磊股份(301317)以20CM漲停的姿態驚豔全場，冰輪環境(000811)、磁谷科技(688448)、漢鍾精機(002158)等紛紛跟漲。根據智研諮詢數據，2024年該行業市場規模已達50.41億元，同比增長31.83%，AI算力爆發正加速催化行業放量。在"雙碳"戰略與數據中心PUE達標要求的雙重驅動下，這一曾被市場忽視的小衆賽道，正站在行業爆發的歷史拐點上。一、概念緣起：一個被AI算力"引爆"的老技術磁懸浮壓縮機並非橫空出世的新產品。早在二十年前，這項技術便已在工業製冷領域有所應用，但由於成本高昂、市場認知度低，長期處於"叫好不...

2026年07月01日，佛山金融監管分局覈准楊啓健豐田保險經紀（北京）有限公司廣東分公司主要負責人任職資格。公告內容如下：佛山金融監管分局關於楊啓健豐田保險經紀（北京）有限公司廣東分公司主要負責人任職資格的批覆佛金復〔2026〕56號豐田保險經紀（北京）有限公司：《豐田保險經紀(北京)有限公司關於楊啓健廣東分公司主要負責人任職資格審覈的請示》（豐田保險經紀〔2026〕01010號）收悉。經審覈，現批覆如下：一、覈准楊啓健豐田保險經紀（北京）有限公司廣東分公司主要負責人的任職資格。二、你公司應要求上述覈准任職資格人員嚴格遵守金融監管總局有關監管規定，自本行政許可決定作出之日起2個月內到任，並按要...

2026年07月01日，佛山金融監管分局覈准黃海然浙商銀行股份有限公司佛山分行行長任職資格。公告內容如下：佛山金融監管分局關於黃海然浙商銀行佛山分行行長任職資格的批覆佛金復〔2026〕54號浙商銀行股份有限公司廣州分行：《浙商銀行廣州分行關於覈准黃海然任職資格的請示》（浙商銀穗發〔2026〕58號）材料收悉。經審覈，現批覆如下：一、覈准黃海然浙商銀行股份有限公司佛山分行行長的任職資格。二、你分行應要求上述覈准任職資格人員嚴格遵守金融監管總局有關監管規定，自本行政許可決定作出之日起3個月內到任，並按要求在到任後10日內報告到任情況。未在上述規定期限內到任的，本批覆文件失效，由我分局辦理行政許可註...

7月6日(週一)，通信板塊回撤，醫藥、食品飲料等低位板塊反彈。食品飲料ETF華夏(515170.SH)震盪上行，權重股貴州茅臺、伊利股份、海天味業、山西 汾酒、安琪酵母等股價展開修復。招商證券食品飲料行業分析師表示：“當前食品飲料板塊估值回落較爲充分，市場隱含了較爲悲觀的預期，龍頭企業股息率與其他行業對比，具備一定的吸引力。同時，價格指數已企穩回升，各企業持續出清歷史包袱，經營狀態更爲健康，底部不應悲觀。成本端的上漲雖然對毛利產生侵蝕，但行業競爭有放緩趨勢，格局更好的子行業有提價的可能。龍頭企業也在積極求變，通過挖掘新品類，探索海外市場可能等方面創造增量。”資料顯示，食品飲料ETF華夏(515...

7月以來，芯片板塊短線調整，反而讓一些此前“沒上車”的投資者開始關注：如果想趁回調佈局芯片方向，該選哪條指數？從年內表現看，截至7月3日，上證科創板芯片指數今年以來累計漲幅超過85%，在有ETF跟蹤的芯片指數中排名第一。這條指數到底買的是什麼？爲什麼它的表現更優？一條指數，串起芯片全產業鏈芯片產業鏈條長、環節多，從上游的設備和材料，到中游的設計和製造，再到下游的封裝和測試，環環相扣。科創芯片指數的選樣思路很清晰：從科創板中選取業務涉及半導體材料和設備、芯片設計、芯片製造、芯片封裝和測試的上市公司，把整條產業鏈的核心環節都納入其中。科創芯片指數單隻成份股權重上限爲10%，每季度調整一次，由於該指...

7月6日午後，農業板塊延續強勢，截至13:51，農業ETF華夏(516810)上漲2.82%，站穩20日均線，持倉股巨星農牧漲停，新希望上漲6.49%，天邦食品上漲5.29%，牧原 股份，正邦科技等個股跟漲。自2026年6月26日以來，農業板塊走出修復趨勢，截至7月3日，農業ETF華夏近1周累計上漲5.66%。市場割裂持續收斂，低位資產值得關注。一方面，證券、養殖及創新藥等存在邏輯支持，短期持續上漲，凝聚市場共識，另一方面擴散效應下低位板塊均有望有所修復。具體到農業，板塊迎來多重催化：上週豬價繼續上漲，豬價已經邁上10 元/kg。國泰海通證券表示，隨着肥標差拉開，二次育肥採購可能增加，行業惜售...

7月6日早盤，市場衝高回落後再度震盪拉昇，A股三大指數漲跌不一，全市場成交額約2.2萬億元。板塊題材上，創新藥、豬肉、能源金屬、銀行等板塊漲幅居前，玻璃基本、小金屬、PCB概念股等跌幅居前。港股三大指數集體上漲，板塊方面，客運航空公司、航空航天板塊等表現活躍，電腦與外圍設備、通信設備等板塊表現低迷。截至午間收盤，中證A500指數上漲0.2%，滬深300指數上漲0.3%，創業板指數下跌0.5%，上證科創板50成份指數上漲2.0%，恒生中國企業指數上漲1.1%。同花順iFinD數據顯示，科創50ETF易方達(588080，聯接基金A/C/Y：011608/011609/022895)上一交易日逆勢...

7月6日，三大股指午後小幅走低，而國企紅利板塊逆勢拉昇。截至下午13:30，國企紅利ETF鵬揚(159515)漲1.28%。相關成分股中，陝西煤業漲6.82%、兗礦能源漲4.33%、中國神華漲2.43%，潞安環能、中國神華、中遠海控等小幅跟漲。(所列示股票爲指數成分股，僅做示意不作爲個股推薦。過往持倉情況不代表基金未來的投資方向，也不代表具體的投資建議，投資方向、基金具體持倉可能發生變化，投資需謹慎)消息面上，當前正值2025年度分紅方案的密集落地期。據統計，以除權除息日口徑計算，6月內實施或計劃實施分紅的上市公司已超過1700家，合計派發金額接近5700億元。業內人士認爲，如此大範圍的“真金...

7月6日早盤，電池板塊衝高回落，截至午間收盤，國證新能源電池指數上漲1.5%，中證電池主題指數下跌0.7%。同花順iFinD數據顯示，儲能電池ETF易方達(159566，聯接基金A/C：021033/021034)上一交易日獲資金淨流入約6500萬元。消息面上，中國汽車動力電池產業創新聯盟2026年度論壇釋放關鍵信號，國內動力電池產業告別全線高速增長紅利期，進入總量平穩增長、內部結構優化升級的轉型新階段。2026年全年裝車量預計達888.7GWh，同比增長15.8%；細分賽道需求分化凸顯，其中商用車動力電池需求216.1GWh，同比大漲34.7%，成爲拉動行業增長的核心動力。

7月6日，A股硬科技整體回調，截至13：42，通信ETF華夏(515050)下跌2%，跌幅較早盤收窄。持倉股方面，崇達技術10cm漲停封板，中航光電、紫光股份均漲超5%，CPO、PCB熱門股回調居前，太辰光跌超6%，天孚通信、滬電股份跌超3%。創業板人工智能ETF華夏(159381)下跌近1%，江波龍逆市大漲超11%。消息面上，紫光股份董祕確認，公司51.2T CPO硅光數據中心交換機已於2025年實現批量交付，全光網絡5.0解決方案已發佈，標誌着CPO技術已從實驗室走向商業化落地。近期科技板塊持續高位震盪，光模塊、CPO等AI硬件方向經歷劇烈波動，通信板塊憑藉紮實的業績確定性成爲資金加倉的主...

截至午間收盤，中證石化產業指數上漲0.9%，成份股中，東方盛虹上漲7.0%，華峯化學上漲5.3%。有分析稱，本輪化工景氣回暖具有較紮實的供需基礎。供給端，碳排放雙控考覈強化，雙碳政策約束下高耗能化工產能擴張受限，老舊設備淘汰更新加速，行業供給端持續收緊；海外產能退出進程也在加速，歐洲化工產能因能源成本高企持續收縮，提升了我國化工品出口預期。需求端，三月下旬以來化工下游庫存深度去化，補庫需求逐步放量；油價波動率出現邊際下行的有利信號，降低了化工企業原料成本的不確定性，核心化工品種價差水平與產銷率等關鍵指標修復向好。

7月6日早盤，芯片概念股衝高回落後再度上升，截至午間收盤，上證科創板芯片指數上漲2.4%，中證芯片產業指數上漲2.3%，上證科創板芯片設計主題指數上漲1.7%，中證半導體材料設備主題指數上漲0.7%。同花順iFinD數據顯示，半導體設備ETF易方達(159558)半日獲1500萬份淨申購。據全球知名產業研究機構集邦諮詢最新報告，預計在2026年第三季度，傳統DRAM產品的合同價格將環比上漲13%至18%，NAND閃存合約價格將環比上漲10%至15%。報告稱，AI推理系統和超大規模數據中心的需求依然強勁，足以讓DRAM和NAND供應持續受限。

2026年7月1日，硅谷又一次被扎克伯格劈成了兩半。那一天，彭博社扔出一顆重磅炸彈——Meta(NASDAQ: META)正祕密推進一項代號「Meta Compute」的計劃，要把手裏囤積的AI算力打包賣給外人。消息一出，Meta股價單日大漲逾9%，市值一夜之間膨脹了約1270億美元(約合9200億元人民幣)。但華爾街的另一端，英偉達、AMD、美光、SK海力士集體跳水，費城半導體指數兩天跌掉近10%。同一則消息，有人看到了變現的坦途，有人看到了算力過剩的懸崖。這種撕裂感，扎克伯格恐怕已經習慣了。從他二十歲在哈佛宿舍寫出Facebook那一刻起，他的人生劇本就寫滿了這樣的撕裂——他是硅谷看得最遠...

2026年6月15日至22日，摩根大通中國權益研究負責人姚橙在美國跑了一整週的投資者見面會。回來後，他寫了一份標題格外直白的研報：Cheap is acknowledged; urgency still needs proof(便宜已被承認，緊迫性仍需證據)。十二個字，概括了一個讓所有中國互聯網投資者都難受的現實。這不是一篇講估值的報告。估值問題已經沒人爭了。摩根大通接觸的機構投資者，無人否認騰訊、阿里、百度、美團這些大盤平臺股“足夠便宜”。中證港股通互聯網指數的市盈率已經跌到17.69倍，處於近兩年0.61%分位——比過去99%的時間都低。真正致命的是另一個問題：便宜本身已經無法驅動交易。“...

機器人概念今日早盤震盪調整，截至午間收盤，國證機器人產業指數下跌2.7%。同花順iFinD數據顯示，機器人ETF易方達(159530，聯接基金A/C：020972/020973)半日逆勢獲3.26億份淨申購。

7月6日，無錫銀行2025年度權益分派迎來股權登記日，每股派發現金紅利0.13元，疊加中期分紅，全年累計派現5.27億元。同一日，重慶銀行也完成股權登記，每10股派發2.797元。這標誌着上市銀行7月分紅季正式進入密集期。據Wind數據統計，從7月1日至7月10日，民生銀行、無錫銀行、青農商行、齊魯銀行、重慶銀行、中國銀行、交通銀行、招商銀行、江蘇銀行、西安銀行、北京銀行、建設銀行等十餘家銀行將陸續實施年度分紅，合計派發現金紅利接近千億元。在存款利率持續走低、權益市場波動的當下，銀行股憑藉穩定的分紅能力和顯著高於定存的股息率，再度成爲市場關注焦點。國有大行仍是派息主力從具體派息節奏來看，7月7...

2026年上半年，9家銀行系金融資產投資公司(AIC)在硬科技賽道佈局明顯提速，參與投資基金或項目已超58單，接近2024年全年水平。自2025年股權投資試點擴圍至18個城市以來，AIC股權投資簽約意向金額已突破3800億元，2025年當年即新增簽約意向近1000億元。銀行系“長錢”正以前所未有的密度湧入半導體、商業航天、具身智能、低空經濟等國家戰略性新興產業。從“債轉股”到“硬科技金主”：AIC的角色蛻變要理解AIC當前的投資熱潮，首先需要回顧這一機構的出身。金融資產投資公司(AIC)誕生於2016年，最初的定位是市場化債轉股的實施機構，旨在幫助高負債企業化解風險。彼時市場對AIC的認知，更...