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京东健康(06618)涨4.68% 机构料公司下半年业绩将持续超越市场预期
金吾财讯 | 京东健康(06618)震荡走强，截至发稿，涨4.68%，报64.8港元，成交额1.15亿港元。消息面上，美银证券发表报告指，京东健康2025年上半年业绩大幅优于预期，该行预期其下半年业绩将持续超越市场预期。据此该行将京东健康2025全年收入增长预测从20%上修至22%，调整后营业利润增长预测从32%上修至40%。基于更乐观的增长前景，该行将京东健康2025至2027年调整后净利润预测上调3%，并将现金流折现目标价从68港元上调至71港元，重申其评级为“买入”。野村研究报告指出，估计京东健康第三季度总营收维持强劲增长动能，料按年增24%，受药品、营养、医疗器械销售料分别增长30%、20%及10%驱动；认为公司药品营收的显著增长，受益于处方药从从医院流向院外趋势，以及药品销售线上渗透加速。野村表示，凭借公司优越的供应链能力，京东健康很可能在这一趋势中超越同行增长并扩大市场份额。金吾财讯
10月15日 周三
微创机器人-B(02252)涨超5% 摩通指公司全球订单动力仍然强劲 升其目标价35.9%
金吾财讯 | 微创机器人-B(02252)股价走高，截至发稿，涨超5%，报29.18港元，成交额4174万港元。消息面上，摩根大通表示，微创机器人全球订单动力仍然强劲，截至上周三(8日)累计手术机器人订单逾170套，高于8月底的150套。该行指，Toumai(四臂腔镜手术机器人)安装在全球加速，国际扩张急速，在近40个国家及主要医院系统应用，推动强劲的采用。摩通上调对微创机器人目标价，由30.9港元上调至42港元，此按现金流折现率作估值，投资评级“增持”，重申该股为中国医疗科技股首选，并指股价在基本因素未变下回调为良好的买入机会。金吾财讯
10月15日 周三
建材水泥股表现强势 中国建材(03323)涨6.32% 机构指水泥价格存推涨预期 区域龙头企业盈利有望修复
金吾财讯 | 建材水泥股表现强势，截至发稿，中国建材(03323)涨6.32%，华新水泥(06655)涨4.80%，海螺水泥(00914)涨3.63%，华润建材科技(01313)涨3.33%，金隅集团(02009)涨2.35%，亚洲水泥（中国）(00743)涨1.61%，西部水泥(02233)跌1.54%。消息面上，中国银河证券表示，后续来看，“金九银十”需求有望继续增长，但在终端市场疲软情况下，预计增幅有限；因考虑到冬季将迎来较长时间错峰停窑，且叠加当下需求边际改善，预计水泥企业将继续积极推涨水泥价格，此外，煤价存上涨预期，将进一步对水泥价格形成支撑。此外，该行认为，“反内卷”加速推进行业供给优化，供需矛盾有望缓和，水泥价格存推涨预期，区域龙头企业盈利有望修复。金吾财讯
10月15日 周三
【异动股】MLOps概念板块拉升，科大国创(300520.CN)涨5.7%
今日早盘，截至10:00，MLOps概念板块拉升。科大国创(300520.CN)涨5.70%报27.98元，启明信息(002232.CN)涨4.03%报20.93元，绿盟科技(300369.CN)涨3.84%报7.84元，恒华科技(300365.CN)涨1.92%报6.37元，星环科技U(688031.CN)涨1.82%报52.6元，宇信科技(300674.CN)涨1.69%报24.68元，万达信息(300168.CN)涨1.64%报6.82元，新炬网络(605398.CN)涨1.63%报29.95元。财华社
10月15日 周三
【异动股】氦气概念板块下挫，凯美特气(002549.CN)跌6.94%
今日早盘，截至10:00，氦气概念板块下挫。凯美特气(002549.CN)跌6.94%报26.54元，华特气体(688268.CN)跌4.49%报67.81元，金宏气体(688106.CN)跌2.13%报20.65元，广钢气体(688548.CN)跌2.12%报12.02元，正帆科技(688596.CN)跌2.09%报45.03元，九丰能源(605090.CN)跌1.34%报34.51元，雪人集团(002639.CN)跌1.32%报11.23元，和远气体(002971.CN)跌0.98%报34.29元。财华社
10月15日 周三
港股异动 | 建筑材料行业股走高，中国建材涨逾6%，华新水泥涨超4%
华盛资讯10月15日讯，建筑材料行业股走高，截至发稿，中国建材涨逾6%，华新水泥涨超4%，金隅集团涨近3.5%。消息面上，中国建材10月14日发布公告，预期集团截至2025年9月30日止九个月未经审核的权益持有人应占利润约为人民币29.50亿元，而截至2024年9月30日止九个月的权益持有人应占亏损约为人民币6.84亿元。公告称，上述预期增加主要由于集团主要产品水泥和商品混凝土的销售成本下降、玻璃纤维的销售价格上升和销售成本下降、风电叶片及涂料的销量增加、应占联营公司利润上升、以及集团按公允价值于损益账确认的金融资产公允价值变动净收益增加所致，但部分被水泥的销量下降所抵销。风险提示: 投资涉及...华盛证券
10月15日 周三
《股市简讯》A股英伟达概念股早盘持续走弱，市场关注中美关系紧张的反复性
* 中国股市英伟达（Nvidia/辉达）NVDA.O相关概念股周三早盘再度走弱，中际旭创300308.SZ一度挫2.6%，创一个月半月新低。天孚通信300394.SZ则一度挫1.8%。* 英伟达隔夜大幅收跌4.4%。* 尽管中美最新的贸易紧张关系有所缓和，但分析人士认为，受益于对美出口的企业在地缘政治的不确定性中可能是脆弱的。* 美国总统特朗普表示，华盛顿正在考虑终止与中国的部分贸易往来，包括涉及食用油的部分。“我认为中国故意不购买我们的大豆，给我们的大豆农造成困难，这是一种经济敌对行为。我们正在考虑终止与中国在食用油及其他贸易领域的业务往来，作为报复措施，”特朗普在社交媒体上写道。“举个例子...路透社
10月15日 周三
【特约大V】邓声兴：储局拟停缩表 或对港股有支持
金吾财讯 | 恒指周二(14日)收市报25441，跌448点或1.73%。大市全日成交3989亿元。国指跌143点或1.55%，报9079点；科指续跑输，全日跌222点或3.62%，报5923点，失六千关。苹果库克现身Labubu巡展，泡泡玛特(09992)升0.89%，收报263元。新华保险(01336)预期首三季度盈利增长45%至65%，全日升3.5%，报48.240元。道指周二(14日) 收市报46270点，升202点或0.44%。标指跌0.16%，报6644点；纳指挫0.76%，报22521点；重磅股中，辉达(Nvidia)及特斯拉(Tesla)收市分别挫4.4%和1.6%，辉达是跌幅最大道指成份股。沃尔玛跃高5%，创历史新高，也是表现最强道指成份股。花旗集团第三季业绩强劲，股价抽高3.9%；富国银行涨7.2%；费城银行股指数上扬1.8%。摩根大通第三季盈利按年增长11.6%，但股价回落1.9%；高盛第三季盈利按年升38.8%，股价亦挫2%。亚太股市今早(15日)个别走，日经225指数现时报47247点，升399点或0.85%。南韩综合指数现时报3602点，升40点或1.13%。储局拟停缩表，或对港股有支持。新华保险(01336)新华保险发布盈喜公告，预计2025年前三季度归属于母公司股东净利润将达299.86亿元至341.22亿元人民币，同比大幅增长45%至65%，扣除非经常性损益后净利润亦录得289.98亿元至331.41亿元，同比增长40%至60%。业绩表现良好主要得益于中国资本市场回稳向好，使公司投资收益在去年同期高基数基础上继续实现大幅增长。具体而言，公司权益投资收益提升来自三方面因素：首先是权益投资规模持续扩张，2025年上半年股票加基金及长期股权投资规模达3611亿元，较年初增长7.04%，同比更增长30.4%；其次是权益市场表现优异，第三季度沪深300指数上涨17.9%，优于去年同期的16.1%，算力AI与科技等成长板块强势表现带动投资收益率提升；最后是杭州银行投资计量规则变化带来正面贡献，公司持有约3.3亿股杭州银行股份，总市值约55.5亿元，随着正式派驻董事后计量方式调整产生利润贡献。在业务质量方面，公司新业务价值预计保持稳健增长，受惠于预定利率下调推动保费需求与报行合一政策改善边际利润率，加上权益配置比例显着高于同业的优势，在市场回暖环境下盈利能力有望持续提升。目标价$54，止蚀价$41.5。(笔者未持有上述股份)作者：香港股票分析师协会主席邓声兴博士金吾财讯
10月15日 周三
新消费概念股集体走强 布鲁可(00325)涨7.33% 黄金周年轻人成消费主力
金吾财讯 | 新消费概念股集体走强，截至发稿，布鲁可(00325)涨7.33%，古茗(01364)涨6.01%，蜜雪集团(02097)涨3.70%，上美股份(02145)涨2.55%，老铺黄金(06181)涨2.38%，锅圈(02517)涨1.60%，名创优品(09896)涨1.58%，毛戈平(01318)涨1.33%。消息面上，中金发表研究报告指出，2025年国庆+中秋假期消费数据陆续发布，整体来看，在更长的假期窗口带动下，境内与出入境出行热度均高企，消费数据普遍表现亮眼，呈现出年轻化、重体验等趋势，同时家居家电、户外运动等可选品类有较好表现。中金表示，悦己消费长期布局，推荐潮玩赛道及电子烟等板块，如泡泡玛特、布鲁可、思摩尔国际；布局国货崛起演绎趋势，推荐美妆、个护赛道，如毛戈平、巨子生物、上海家化等；关注政策催化的受益板块，如内需政策支撑叠加旺季催化下的零售板块等。金吾财讯
10月15日 周三
保险股普涨 中国太平(00966)涨2.34% 机构指非车险“报行合一”有望改善承保表现
金吾财讯 | 保险股普涨，截至发稿，保诚(02378)涨2.91%，中国太平(00966)涨2.34%，中国人寿(02628)涨2.37%，新华保险(01336)涨2.28%，中国财险(02328)涨1.88%，宏利金融-S(00945)涨1.96%，中国平安(02318)涨1.89%，中国太保(02601)涨1.42%。消息面上，中信建投发研报指，2025年10月11日，国家金融监督管理总局发布《关于加强非车险业务监管有关事项的通知》（以下简称《通知》）。《通知》按照防风险强监管促高质量发展的工作思路，坚持问题导向、目标导向，聚焦非车险领域经营不规范、非理性竞争等问题，重点在优化考核机制、规范产品开发使用、规范保费收入管理、强化市场行为监管、推动改进非车险承保理赔服务、发挥行业组织支撑服务作用六个方面强化要求，能够有效促进非车险业务高质量发展，为人民群众和经济社会提供更加充分有效的保险保障。“报行合一”在非车险领域的实施有望推动非车险业务费用率优化、承保盈利水平有望改善。头部财险公司凭借其在品牌、风控、规模等方面的综合竞争优势而有望相对受益，看好头部险企市场份额提升。华泰证券表示，10月10日，国家金融监管总局发布《关于加强非车险业务监管有关事项的通知》，要求财产保险公司加强费率管理，严格执行经备案的保险条款和保险费率，即所谓的费用水平“报行合一”。这是继车险、寿险执行报行合一之后，监管部门开始管控非车险领域的费用水平，遏制不理性竞争。我国财险业非车险保费占比过半，但是非车险承保表现不佳，常年处于承保亏损状态。本次推行非车险“报行合一”，有望压降非车险费用率，改善财险整体承保表现。金吾财讯
10月15日 周三
中资券商股盘初强势 中国银河(06881)涨3.28% 机构指券商板块正迎来战略修复机会
金吾财讯 | 中资券商股盘初强势，截至发稿，中国银河(06881)涨3.28%，广发证券(01776)涨3.16%，国联民生(01456)涨2.41%，华泰证券(06886)涨2.54%，国泰海通(02611)涨2.25%，中信证券(06030)涨2.48%，中信建投证券(06066)涨2.42%。消息面上，华泰证券发研报指，资本市场的战略地位和重要性达到前所未有的高度。从中央金融工作会议到政治局会议，高层多次强调资本市场在国家发展中的核心作用，并明确提出“活跃资本市场”、“巩固资本市场回稳向好势头”等重要部署，为市场稳步修复奠定坚实基调。资金支持方面，央行创设互换便利和股票回购增持再贷款等工具，并强调要持续用好这些工具；中央汇金作为“压舱石”发挥关键作用。国务院及各部委完善基础制度，鼓励分红回购（2024年至今分红回购金额累计超4万亿）、引导中长期资金入场、提升上市公司质量等举措，切实重视投资者回报，共同推动资本市场实现高质量的投融资平衡发展。综合政策、资金和业绩等多重积极因素，券商板块正迎来战略修复机会。市场高景气度有望延续，但25Q2主动偏股基金配置比例仅0.64%，仍处低位、明显低配。券商估值在历史行情中均有较大拓展空间，2018年来的行情中A股大券商/中小券商PB(LF)均值分别1.4x-2.0x/1.6x-2.3x，当前1.57x/1.78x、仍有显著潜力。该机构认为现在是把握券商板块战略性修复机会的关键时期，建议重点关注龙头港股券商、具备估值优势的A股龙头及特色中小券商。金吾财讯
10月15日 周三
