ทองคําปรับตัวขึ้นก่อนการปรากฏตัวครั้งแรกของวอร์ชในเฟด ขณะที่แนวโน้มเข้มงวดนโยบายการเงินใกล้เข้ามา

• ยอดค้าปลีกของสหรัฐฯ ที่แข็งแกร่งท้าทายข้อกล่าวหาว่านโยบายการเงินเข้มงวด
• dot plot ของเฟดอาจกระตุ้นความคาดหวังการขึ้นดอกเบี้ยปลายปี
• คำเตือนของทรัมป์เกี่ยวกับอิหร่านทำให้ความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์ยังคงเป็นจุดสนใจ

ราคาทองคำ (XAU/USD) ปรับตัวขึ้น 0.77% ในวันพุธ ขณะที่เทรดเดอร์รอการตัดสินใจนโยบายการเงินของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ซึ่งเป็นการประชุมครั้งแรกที่นำโดยเควิน วอร์ช โดยคาดว่าธนาคารกลางจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ในระดับเดิมท่ามกลางการพุ่งขึ้นของเงินเฟ้อที่เกิดจากสงครามอิหร่าน ขณะที่เขียนข่าวนี้ คู่ XAU/USD ซื้อขายที่ระดับ $4,358 หลังดีดตัวขึ้นจากจุดต่ำสุดรายวันที่ $4,317

XAU/USD ปรับตัวขึ้น ขณะที่เทรดเดอร์เตรียมรับมือกับการคาดการณ์ของเฟด

โลหะสีเหลืองปรับตัวขึ้นท่ามกลางความคาดหวังที่เพิ่มขึ้นว่าเฟดอาจมีท่าทีเข้มงวดขึ้นเล็กน้อยในการประชุมครั้งแรกของวอร์ชที่ธนาคารกลาง สัปดาห์ที่แล้ว ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) และดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของสหรัฐฯ ออกมาสูงกว่าคาดการณ์ และรายงานยอดค้าปลีกเดือนพฤษภาคมที่แข็งแกร่งชี้ว่านโยบายการเงินไม่ได้เข้มงวดอย่างที่เจ้าหน้าที่เฟดบางคนแสดงออก

นอกจากการตัดสินใจของเฟดแล้ว เจ้าหน้าที่จะปรับปรุงการคาดการณ์เศรษฐกิจเกี่ยวกับ GDP เงินเฟ้อ และเส้นทางอัตราดอกเบี้ยจนถึงสิ้นปี 2026

ยอดค้าปลีกของสหรัฐฯ ในเดือนพฤษภาคมเพิ่มขึ้น 0.9% MoM สูงกว่าคาดการณ์ที่ 0.5% ตามข้อมูลของสำนักงานสำรวจสำมะโนประชากรสหรัฐฯ ยอดขายที่สถานีบริการน้ำมันเพิ่มขึ้น 3.4% เนื่องจากราคาน้ำมันเบนซินที่สูงขึ้นท่ามกลางความตึงเครียดในอิหร่าน ข้อมูลนี้แสดงให้เห็นถึงความยืดหยุ่นของผู้บริโภค โดยมี 11 ใน 13 หมวดหมู่ที่เติบโต

จนถึงขณะนี้ ข้อมูลจาก Prime Terminal แสดงให้เห็นว่าเทรดเดอร์ประเมินความน่าจะเป็นที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ อาจขึ้นอัตราดอกเบี้ยภายในสิ้นปี 2026 อยู่ที่ 20%

อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ ยังคงทรงตัวก่อนการตัดสินใจของเฟด อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลสหรัฐฯ อายุ 10 ปี อยู่ที่ 4.432% ดอลลาร์สหรัฐฯ ปรับตัวขึ้นเล็กน้อย 0.01% ตามดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งวัดมูลค่าของดอลลาร์เทียบกับตะกร้าสกุลเงินหลัก 6 สกุล อยู่ที่ 99.69

ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ลดลงหลังสหรัฐฯ และอิหร่านตกลงบันทึกความเข้าใจ (MOU) เพื่อวางกรอบการเจรจาหยุดยิง 60 วัน โดยมีเป้าหมายพูดคุยเกี่ยวกับโครงการนิวเคลียร์ของเตหะรานและการห้ามไม่ให้อิหร่านได้ครอบครองอาวุธนิวเคลียร์ ก่อนหน้านี้ ประธานาธิบดีสหรัฐฯ โดนัลด์ ทรัมป์ กล่าวว่า ข้อตกลงนี้ยังไม่สิ้นสุด และเขาอาจกลับมาทำการโจมตีทางอากาศอีกครั้งหากอิหร่านไม่ประพฤติตน

แนวโน้มทางเทคนิคของ XAU/USD: ราคาทองคำปรับตัวขึ้น แต่ชะลอตัวใกล้ $4,400

ราคาทองคำยังคงเคลื่อนไหวในกรอบไซด์เวย์ โดยนักลงทุนรอการตัดสินใจนโยบายครั้งแรกของวอร์ช โมเมนตัมยังคงผสมผสานกันตามที่เห็นจากดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์ (RSI) ซึ่งกำลังพยายามขึ้นแต่ยังอยู่ในโซนขาลง สัญญาณนี้บ่งชี้ให้ระมัดระวัง

หาก XAU/USD สามารถทะลุเส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่อย่างง่าย 200 วัน (SMA) ที่ $4,458 ได้อย่างชัดเจน แนวต้านถัดไปจะอยู่ที่ระดับสำคัญ $4,500 เหนือระดับนี้คือเส้น SMA 50 วันที่ $4,571

ในทางลง แนวรับแรกของทองคำคือจุดต่ำสุดสวิงวันที่ 15 มิถุนายนที่ $4,262 ก่อนถึงระดับจิตวิทยาที่ $4,200 ต่ำกว่านี้ แนวรับถัดไปคือจุดต่ำสุดสวิงวันที่ 11 มิถุนายนที่ $4,023 ก่อนถึงระดับ $4,000