TradingKey

TradingKey - ราคาน้ำมันในตลาดโลกปรับตัวลดลงอย่างรุนแรงในช่วงการซื้อขายของตลาดเอเชียในวันจันทร์ เนื่องจากประธานาธิบดีทรัมป์แห่งสหรัฐฯ ประกาศระงับการปฏิบัติการทางทหารครั้งใหม่ต่ออิหร่าน และกลับมาเริ่มต้นการเจรจาเกี่ยวกับประเด็นนิวเคลียร์และช่องแคบฮอร์มุซ ซึ่งช่วยผ่อนคลายความกังวลของตลาดต่อภาวะการหยุดชะงักของอุปทานน้ำมันดิบในตะวันออกกลางอย่างมีนัยสำคัญ ขณะเดียวกัน OPEC+ ตัดสินใจปรับเพิ่มเป้าหมายการผลิตสำหรับเดือนกันยายนต่อไป ซึ่งยิ่งเป็นการเพิ่มแรงกดดันด้านขาลงต่อราคาน้ำมันมากยิ่งขึ้น

TradingKey - ในช่วงการซื้อขายของตลาดเอเชียเมื่อวันที่ 3 สิงหาคม ตลาดหุ้นญี่ปุ่นและเกาหลีใต้ปรับตัวลดลงอีกครั้งหลังจากมีการดีดตัวกลับอย่างรุนแรงในสัปดาห์ที่ผ่านมา โดยดัชนี KOSPI ยังคงอ่อนตัวลงอย่างต่อเนื่องหลังจากเปิดตลาดในระดับต่ำลง ซึ่งส่งผลให้การปรับตัวลดลงขยายวงกว้างขึ้นเป็น 4.86% อยู่ที่ 6,274.74 จุด ขณะที่ดัชนีนิกเกอิ 225 (Nikkei 225 Index) มีความผันผวนในทิศทางขาลงเช่นกัน โดยปรับตัวลดลง 1.12% สู่ระดับ 63,643.61 จุด

TradingKey - ภูมิทัศน์ทางเศรษฐกิจมหภาคในช่วงสัปดาห์ของวันที่ 27 กรกฎาคม 2026 ถูกกำหนดโดยการประชุมนโยบายของธนาคารกลางสหรัฐฯ ที่สิ้นสุดลงในวันที่ 29 กรกฎาคม ตามเวลาฝั่งตะวันออก

• ส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยที่แคบลงระหว่างธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) และธนาคารกลางญี่ปุ่น (BOJ) กดดันคู่เงิน USDJPY • ข้อมูลเศรษฐกิจสหรัฐที่ชะลอตัวลงและการคาดการณ์นโยบายที่เปลี่ยนไปช่วยลดความได้เปรียบด้านอัตราผลตอบแทนของเงินดอลลาร์ • เงินเยนได้รับสถานะเป็นสินทรัพย์ปลอดภัยท่ามกลางความผันผวนทั่วโลกและการดึงเงินทุนกลับประเทศของนักลงทุน

• แผนการปรับเพิ่มกำลังการผลิตของกลุ่ม OPEC+ ที่เร่งตัวขึ้น ได้ส่งผลให้การคาดการณ์ของตลาดเปลี่ยนทิศทางไปสู่ภาวะอุปทานล้นตลาด • ข้อมูลเศรษฐกิจที่อ่อนแอของจีนและสินค้าคงคลังในประเทศที่เพิ่มขึ้น ส่งสัญญาณถึงความต้องการพลังงานที่ลดลง • การแข็งค่าของเงินดอลลาร์สหรัฐและแรงขายทางเทคนิคแบบอัตโนมัติ ได้กระตุ้นให้เกิดความผันผวนเพิ่มขึ้นในสัญญาซื้อขายล่วงหน้าน้ำมันดิบ WTI

• การเปลี่ยนแปลงนโยบายและการเพิ่มกำลังการผลิตของกลุ่มโอเปกพลัส (OPEC+) สร้างแรงกดดันขาลงต่อราคาน้ำมันดิบ WTI • ข้อมูลเศรษฐกิจที่อ่อนแอจากจีนและสหรัฐฯ ทวีความกังวลเกี่ยวกับอุปสงค์ทั่วโลก • การแข็งค่าของดอลลาร์สหรัฐและสต็อกน้ำมันดิบเพื่อการพาณิชย์ที่เพิ่มขึ้น ยิ่งกดดันราคาพลังงานให้ปรับตัวลดลง

• กลุ่มโอเปกพลัส (OPEC+) วางแผนที่จะเพิ่มอุปทานน้ำมันเพื่อปกป้องส่วนแบ่งตลาด • ข้อมูลภาคการผลิตที่อ่อนแอบ่งชี้ถึงความต้องการใช้น้ำมันทั่วโลกที่ชะลอตัวลง • ความตึงเครียดทางภูมิรัฐศาสตร์ที่คลี่คลายลงช่วยลดค่าพรีเมียมความเสี่ยงของน้ำมันดิบเบรนท์ (Brent)

• ราคาน้ำมันดิบเบรนท์ปรับตัวลดลงเนื่องจากการคาดการณ์ว่ากลุ่มโอเปกพลัส (OPEC+) จะปรับเพิ่มกำลังการผลิต และการเติบโตของอุปทานจากนอกกลุ่มโอเปก • ข้อมูลภาคการผลิตที่อ่อนแอทั่วโลกและปริมาณการกลั่นน้ำมันที่ลดลงของโรงกลั่นในเอเชียตะวันออกกำลังส่งผลให้ความต้องการพลังงานลดลง • นักลงทุนสถาบันได้ปิดสถานะซื้อ (long positions) หลังจากราคาร่วงหลุดแนวรับสำคัญ

หลังจากทำระดับสูงสุดใหม่ที่ 5,000 ดอลลาร์ในปี 2025 ได้เกิดการย่อตัวลงอย่างมีนัยสำคัญในปี 2026 อันเนื่องมาจากนโยบายการเงินที่เข้มงวดของธนาคารกลางสหรัฐฯ และสภาวะตลาดหมี หากนโยบายอัตราดอกเบี้ยเปลี่ยนทิศทางเป็นแบบผ่อนคลาย และเม็ดเงินลงทุนจากสถาบันยังคงไหลเข้ามาอย่างต่อเนื่องผ่านการตรากฎหมายและ RWA คาดว่า ETH จะปรับตัวขึ้นอย่างแข็งแกร่งถึง 400% และพุ่งทะลุระดับ 10,000 ดอลลาร์ภายในปี 2030 โดยสถาบันบางแห่งคาดการณ์ว่าอาจปรับตัวขึ้นสูงถึง 22,000 ดอลลาร์

TradingKey - ในสัปดาห์หน้า ตลาดทั่วโลกจะมุ่งเน้นไปที่ข้อมูลการจ้างงานของสหรัฐฯ ดัชนีผู้จัดการฝ่ายจัดซื้อ (PMI) และการรายงานผลประกอบการของบริษัทจดทะเบียนในสหรัฐฯ รอบใหม่ที่เข้มข้นขึ้น สหรัฐฯ จะเปิดเผยรายงานตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตรประจำเดือนกรกฎาคม ข้อมูลการจ้างงานจาก ADP รวมถึงดัชนีภาคการผลิตและภาคบริการจาก ISM นักลงทุนจะใช้ตัวชี้วัดเหล่านี้เพื่อประเมินว่าเศรษฐกิจสหรัฐฯ ยังคงมีความยืดหยุ่นหรือไม่ และธนาคารกลางสหรัฐฯ จะจำเป็นต้องคุมเข้มนโยบายการเงินเพิ่มเติมในการประชุมเดือนกันยายนหรือไม่

• BNB ปรับตัวเพิ่มขึ้นเนื่องจากสภาพคล่องทั่วโลกที่ปรับตัวดีขึ้นและนโยบายการเงินที่มั่นคงของธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) • ประโยชน์การใช้งานภายในระบบนิเวศและโปรแกรมการเผาเหรียญเพื่อลดอุปทาน กำลังช่วยลดอุปทานหมุนเวียนที่มีอยู่ในระบบ • การปรับตัวขึ้นของราคาเมื่อเร็ว ๆ นี้ได้รับการเร่งตัวขึ้นจากการเกิด short-squeeze ในตลาด perpetual swap

• การปรับตัวขึ้นของราคา XRP สะท้อนให้เห็นถึงการไหลเข้าของเงินทุนสถาบันที่เพิ่มขึ้น และความเป็นไปได้ในการอนุมัติกองทุน spot ETF • กิจกรรมบนเครือข่ายที่เพิ่มขึ้นและแรงกดดันฝั่งอุปทานช่วยสนับสนุนโมเมนตัมราคาขาขึ้นในปัจจุบันของ XRP • ตัวชี้วัดทางเทคนิค ซึ่งรวมถึง MACD และ Williams %R ในปัจจุบันส่งสัญญาณขายแบบผสมผสาน

• การเปลี่ยนแปลงของสภาพคล่องทั่วโลกและความคาดหวังต่อนโยบายการเงินเชิงผ่อนคลายของธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) ช่วยผลักดันแรงส่งขาขึ้นของอีเทอเรียม • กระแสเงินทุนไหลเข้าอย่างต่อเนื่องจากสถาบันไปยังกองทุน spot ETF ช่วยลดอุปทานที่มีอยู่ ซึ่งช่วยสนับสนุนเสถียรภาพของราคา • การขยายตัวของกิจกรรมในระบบนิเวศ Layer-2 และการสเตก (staking) ที่เพิ่มขึ้น ส่งผลให้อุปทานหมุนเวียนของอีเทอเรียมตึงตัวขึ้น

• การปรับตัวขึ้นของราคาโซลานาสะท้อนถึงสภาพคล่องระดับมหภาคที่เอื้ออำนวยและความต้องการอย่างต่อเนื่องจากนักลงทุนสถาบัน • เงินทุนไหลเข้าสุทธิในผลิตภัณฑ์ที่มีการซื้อขายในตลาดหลักทรัพย์ประเภทสปอตส่งผลให้อุปทานโทเคนที่มีสภาพคล่องในตลาดลดลง • ตัวชี้วัดทางเทคนิค รวมถึง MACD และ Williams %R ในปัจจุบันส่งสัญญาณขาย

TradingKey - ณ วันที่ 30 กรกฎาคม ตามเวลาตะวันออก บิตคอยน์ (BTC) มีการซื้อขายอยู่ที่ระดับใกล้ 64,500 ดอลลาร์ โดยเป็นการปรับตัวเพิ่มขึ้นต่อเนื่องจากการฟื้นตัวในช่วงสองวันทำการที่ผ่านมา บิตคอยน์เพิ่งดีดตัวกลับขึ้นมาจากระดับต่ำสุดในรอบเดือนที่ 57,800 ดอลลาร์ในช่วงต้นเดือนกรกฎาคม และปรับตัวเข้าใกล้ระดับ 67,000 ดอลลาร์ในช่วงสั้นๆ ก่อนที่แรงส่งขาขึ้นจะชะลอตัวลงในเวลาต่อมา และปัจจุบันมีความผันผวนอยู่ในกรอบ 63,000 ถึง 65,000 ดอลลาร์ ในภาพรวม ความเชื่อมั่นในระยะสั้นต่อบิตคอยน์ปรับตัวดีขึ้นอย่างมีนัยสำคัญเมื่อเทียบกับช่วงปลายเดือนมิถุนายน อย่างไรก็ตาม กระแสเงินทุนที่ผันผวนของ ETF การคงท่าทีเชิงเข้มงวด (Hawkish) ของธนาคารกลางสหรัฐฯ และความต้องการซื้อของภาคองค์กรที่ชะลอตัวลง บ่งชี้ว่าการปรับตัวขึ้นในครั้งนี้มีลักษณะเป็นการฟื้นตัวจากภาวะขายมากเกินไป (Oversold rebound) มากกว่าจะเป็นการเริ่มต้นของแนวโน้มตลาดกระทิงรอบใหม่

หุ้นไมโครซอฟท์ (MSFT) ปรับตัวเพิ่มขึ้นเหนือระดับ 460 ดอลลาร์ หลังการเปิดเผยรายงานผลประกอบการไตรมาส 4 ปีงบประมาณ 2026 ส่งผลให้ราคาหุ้นอยู่ห่างจากระดับสูงสุดเดิมที่ 466.32 ดอลลาร์เพียง 1 ดอลลาร์เท่านั้น โดยผลประกอบการดังกล่าวระบุว่าปัจจัยหนุนหลักที่ทำให้ราคาหุ้นมีความแข็งแกร่งคือหลักฐานที่ชี้ให้เห็นว่าการสร้างรายได้จาก AI ได้เข้าสู่ช่วงเร่งตัว ซึ่งสะท้อนให้เห็นว่านักลงทุนให้ความสำคัญกับผลตอบแทนจากการลงทุน (ROI) สำหรับการใช้จ่ายด้าน AI เพิ่มมากขึ้น

TradingKey - เมื่อวันอังคาร (28 กรกฎาคม) ตามเวลาฝั่งตะวันออก ราคาหุ้นของแอปเปิล (Apple) พุ่งแตะระดับสูงสุดระหว่างวันที่ 342.89 ดอลลาร์ ส่งผลให้มูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดของบริษัทเพิ่มขึ้นไปอยู่ที่ประมาณ 5.04 ล้านล้านดอลลาร์ในช่วงเวลาหนึ่ง แอปเปิลจึงกลายเป็นบริษัทจดทะเบียนแห่งที่สองของโลกที่มีมูลค่าตลาดทะลุระดับ 5 ล้านล้านดอลลาร์ ต่อจากเอ็นวีเดีย (Nvidia - NVDA) โดยเพียงหนึ่งวันก่อนหน้านี้ มูลค่าตลาดของแอปเปิลได้แซงหน้าเอ็นวีเดีย และทวงคืนสถานะการเป็นบริษัทที่มีมูลค่าสูงที่สุดในโลกได้สำเร็จ

• การปล่อยเหรียญออกจากบัญชีเอสโครว์รายเดือนช่วยเพิ่มอุปทานหมุนเวียน ซึ่งสร้างแรงกดดันขาลงต่อราคาที่สามารถคาดการณ์ได้ • การแข็งค่าของเงินดอลลาร์สหรัฐและอัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลที่อยู่ในระดับสูงช่วยลดความต้องการลงทุนใน XRP ของนักลงทุนสถาบัน • ความไม่แน่นอนด้านกฎระเบียบและสัญญาณบ่งชี้ทางเทคนิคในเชิงลบส่งผลบั่นทอนการสะสมทุนเชิงรุก

• อัตราผลตอบแทนพันธบัตรรัฐบาลที่ปรับตัวสูงขึ้นและการเปลี่ยนแปลงสภาพคล่อง กำลังส่งผลให้เกิดแรงกดดันฝั่งขาย Ethereum จากนักลงทุนสถาบัน • ความต้องการ Spot ETF ที่ลดลงและการลดสถานะเลเวอเรจในตลาดอนุพันธ์ ได้ส่งผลให้ความผันผวนของราคาในระยะสั้นเพิ่มขึ้น • การฝากเหรียญเข้าสู่กระดานเทรดของกลุ่มวาฬและความไม่แน่นอนด้านกฎระเบียบ มีส่วนทำให้มุมมองต่อตลาดเป็นไปอย่างระมัดระวัง

• ความคาดหวังเกี่ยวกับอัตราดอกเบี้ยที่สูงกำลังผลักดันให้นักลงทุนโยกย้ายเงินลงทุนออกจากสินทรัพย์ดิจิทัลที่มีค่าเบต้าสูง • เม็ดเงินลงทุนไหลเข้าจากสถาบันที่ลดลงและกิจกรรมบนเครือข่าย (on-chain) ที่ชะลอตัวลง ส่งผลให้โมเมนตัมตลาดของ Solana อ่อนแอลง • ตัวชี้วัดทางเทคนิค ซึ่งรวมถึง MACD และการชำระบัญชีสถานะ (liquidations) สะท้อนให้เห็นถึงแรงกดดันด้านราคาในทิศทางขาลงอย่างมีนัยสำคัญต่อ Solana