BWX Technologies cae tras la presentación de la venta de bonos convertibles por valor de 1.000 millones de dólares

5 nov - Las acciones del fabricante de componentes nucleares BWX Technologies BWXT.N bajan un 0,9% a 198,64 dólares a primera hora del miércoles, mientras busca capital

BWXT, con sede en Lynchburg, Virginia, anunció el miércoles una oferta privada de bonos convertibles a 5 años por valor de 1.000 millones de dólares (link)

La empresa tiene previsto utilizar los ingresos netos para reembolsar la totalidad de la deuda en virtud de la línea de crédito, y el resto para fines corporativos generales

También tiene previsto utilizar parte de los ingresos para pagar el coste de suscribir capped calls, operaciones de derivados empleadas para ayudar a compensar la dilución potencial

Tras el cierre de la oferta, BWXT espera suscribir una nueva línea de crédito renovable sénior garantizada a cinco años por valor de 1.250 millones de dólares

La empresa tiene una capitalización bursátil de unos 18.200 millones de dólares

Las acciones de BWXT cayeron un 7% el martes, en medio de un retroceso generalizado en Wall Street, después de que la compañía informara (link) que las ventas del tercer trimestre aumentaron un 29% interanual, hasta 866,3 millones de dólares, y de que el beneficio por acción adjunto fue de 1,00 dólares, superando las estimaciones de LSEG de 790,9 millones de dólares y 0,86 dólares

Northland Capital Markets, que califica a BWXT como "outperform", aumentó su PT en 20 dólares hasta 225 dólares

Aunque las perspectivas preliminares de la compañía para 2026 son positivas en general, los márgenes son implícitamente más bajos debido a los contratos gubernamentales de materiales especiales que incluyen la construcción de infraestructuras financiadas por los clientes, según Northland

A pesar del movimiento de la sesión, las acciones de BWXT han subido un 78% en lo que va de año. Las acciones alcanzaron un récord intradía de 218,50 dólares el jueves pasado

8 de 11 corredurías califican a BWXT de "fuerte compra" o "compra", 3 la califican de "mantener"; el precio medio es de 200 dólares, según datos de LSEG