Packaging Corp comprará el negocio de cartón para envases de Greif por 1.800 millones de dólares

Por Aatreyee Dasgupta

1 jul (Reuters) - Packaging Corp of America PKG.N dijo el martesque compraría el negocio de cartón para contenedores de su par Greif GEF.N por 1.800 millones de dólares, conel objetivo deaumentar su capacidad para el material utilizado para enviar bienes de consumo y productos industriales.

Las acciones de Greif subieron un 6%, mientras que Packaging Corp ganó un 8%.

Los ingresos de la operación se destinarán al pago de la deuda y se alinearán con la estrategia de sostenibilidad de Greif, "Built to Last" (Construido para durar), según informó la empresa en un comunicado.

Packaging Corp espera que la operación impulse sus beneficios inmediatamente después de su cierre, probablemente a finales del tercer trimestre del ejercicio en curso.

La empresa tendrá acceso a las dos fábricas de cartón para envases de Greif, con una capacidad de producción de unas 800.000 toneladas, y a ocho plantas de cartón ondulado y alimentadoras de hojas.

"La operación eleva la capacidad de PKG en el sector del cartón para envases a 6 millones de toneladas y consolida aún más el mercado norteamericano del cartón para envases, con implicaciones positivas en el margen para International Paper y Smurfit Westrock", declaró Jay Cushing, analista senior de la firma de análisis de bonos Gimme Credit.

El acuerdo se produce en un momento en que las empresas de embalaje se enfrentan a la débil demanda de las empresas de bienes de consumo, ya que el gasto sigue presionado por la inflación y la incertidumbre macroeconómica avivada por los aranceles estadounidenses.

"Las fábricas complementan muy bien el sistema de PCA y proporcionarán cartón para contenedores para apoyar el continuo crecimiento de los productos de cartón ondulado de PCA. Esperamos lograr sinergias significativas con una inversión de capital mínima", dijo el CEO de Packaging Corp, Mark Kowlzan.

Packaging Corp, que ya opera ocho fábricas y 86 plantas de productos de cartón ondulado e instalaciones relacionadas, prevé unas sinergias de unos 60 millones de dólares a través de beneficios antes de impuestos en los dos años siguientes al cierre de la transacción.

La empresa dijo que planea financiar la transacción con 1.500 millones de dólares de nueva deuda y efectivo en caja, y espera tener una deuda neta de 1,7 veces sus beneficios básicos tras el cierre de la transacción, probablemente a finales del tercer trimestre.