Cracker Barrel se estabiliza tras aumentar la venta de deuda convertible a 300 millones de dólares

11 jun - ** Las acciones de Cracker Barrel Old Country Store CBRL.O se mantienen estables antes de la apertura del mercado tras aumentar su capital

* (link) * La cadena de restaurantes informales con sede en Lebanon, Tennessee, anunció a última hora del martes la emisión de bonos convertibles por valor de 300 millones de dólares al 1,75% en (CBs) con vencimiento en 2030

** El precio inicial de conversión de 72,23 dólares representa una prima del 32,5% respecto al último cierre de la acción

** Las acciones de CBRL cayeron el martes un 10%, hasta 54,51 dólares, después de que la empresa anunciara a última hora del lunes la compra de 275 millones de dólares en CB (link)

** La empresa tiene previsto utilizar 146 millones de dólares de los ingresos netos para recomprar 150 dólares del principal pendiente de sus obligaciones convertibles al 0,625% con vencimiento en 2026, y el resto para fines generales, incluida la amortización de la deuda

** También tiene previsto utilizar unos 14,3 millones de dólares de los ingresos para capped calls, operaciones de derivados para compensar la dilución

** Hasta el martes, las acciones han subido un 3% interanual, lo que da a la empresa una capitalización bursátil de 1.200 millones de dólares

** La valoración media de los 10 analistas que cubren CBRL es "mantener" y el precio medio es de 55 dólares, frente a los 48 dólares de hace un mes, según los últimos datos de LSEG