BUZZ-Street View: Danaher, preparada para recuperarse en 2025 pese a la rebaja de las previsiones

30 ene - (link) Danaher DHR.N no alcanzó el miércoles las estimaciones de Wall Street para el cuarto trimestre debido a la débil demanda de herramientas y servicios utilizados en el desarrollo de fármacos por parte de sus clientes biotecnológicos y farmacéuticos

La empresa también prevé que los ingresos básicos ajustados del primer trimestre de 2025 "disminuyan en un dígito interanual"

Las acciones suben un 1,5%, hasta 227 dólares

UNA HISTORIA MÁS SÓLIDA EN EL SEGUNDO SEMESTRE

Morningstar (valor razonable: 270 dólares) dice que recorta su estimación de valor razonable a 270 dólares por acción desde 285 dólares por "unas perspectivas a corto plazo más débiles de lo que esperábamos"

Sigue considerando las acciones moderadamente infravaloradas, al tiempo que añade: "La calificación del amplio moat de Danaher permanece intacta, a pesar de los vientos en contra a corto plazo"

TD Cowen ("buy"; PT: $260) dice que la buena noticia es que dos vientos en contra clave -la compra basada en el valor en China, que afecta al segmento de diagnóstico, y la debilidad de los instrumentos en EE.UU.- "se espera que desaparezcan a principios de 2005, allanando así el camino para una historia más fuerte en el segundo semestre"

Leerink Partners ("outperform," PT: $260) espera que DHR sea el líder en el atractivo mercado de herramientas de bioprocesos, con una fuerte posición en ciencias de la vida

Añade que, aunque las acciones cayeron el miércoles, "vemos una rara oportunidad de compra", ya que la mayoría de las malas noticias ya están incluidas en las estimaciones para 2025

RBC Capital Markets ("outperform", PT: $277) dice que continuará creyendo que DHR lo hará bien cuando muestre un fuerte crecimiento de las ganancias; DHR reconfirmó nuestra opinión de que esto es probablemente un evento del 2S'25