ANÁLISIS-Las reformas energéticas de China y el aumento de los centros de datos en todo el mundo provocan el auge de las baterías

Por Colleen Howe

Pekín, 21 dic (Reuters) - La reforma del mercado eléctrico chino está impulsando la rentabilidad del almacenamiento de energía justo cuando aumenta la demanda internacional, lo que ha provocado un auge de los fabricantes chinos de acumuladores de energía, que ya dominan el mercado mundial.

Según una estimación, las empresas chinas van camino de registrar este año un aumento del 75% en los envíos mundiales de baterías de iones de litio para el almacenamiento de energía.

Este año han exportado baterías de almacenamiento y para vehículos eléctricos por valor de más de 65.000 millones de dólares, consolidando su dominio en un sector vital para respaldar la energía eólica y solar y mantener la energía fluyendo por los centros de datos de inteligencia artificial.

El aumento de las ventas está impulsado por los centros de datos y las energías renovables a escala nacional, así como por las reformas y subvenciones chinas, que están impulsando la demanda general de almacenamiento de energía. La demanda internacional (link) está aumentando en consonancia con el creciente desarrollo de los centros de datos, la necesidad de reforzar la envejecida red europea y el floreciente negocio chino de energías renovables (link) en Oriente Medio, según los analistas (link).

INTERNACIONALIZACIÓN

"Los principales fabricantes de células de almacenamiento de energía tienen los pedidos llenos. Muchos de ellos están trabajando a doble turno para satisfacer la demanda", afirma Cosimo Ries, analista de la empresa de investigación Trivium China. El auge "es una de las mayores sorpresas del año, creo, en el espacio energético chino"

El mes pasado, UBS elevó un 25% su previsión para 2026 de instalaciones mundiales de almacenamiento de energía en baterías.

La Agencia Internacional de la Energía prevé que la inversión mundial en instalaciones de almacenamiento en baterías aumente un 16% este año, hasta 66.000 millones de dólares. Gran parte de esa cifra será captada por empresas chinas, ya que mientras Tesla TSLA.O es el número uno en sistemas de almacenamiento de energía, China domina la producción de las diminutas células que contienen.

Los seis principales proveedores mundiales de células - Contemporary Amperex Technology Ltd (CATL) 300750.SZ, HiTHIUM, EVE Energy 300014.SZ, BYD 002594.SZ, CALB 3931.HK y REPT BATTERO 0666.HK - son chinos, según una clasificación de enero a septiembre de la consultora Infolink. De las 10 primeras, sólo la japonesa AESC no es china.

El volumen de ventas de almacenamiento energético de EVE aumentó un 35,51% en los tres primeros trimestres con respecto al mismo periodo del año anterior. REPT BATTERO batió su récord de envíos de baterías en el tercer trimestre. Los principales fabricantes de vehículos eléctricos, CATL y BYD, no desglosaron los envíos de baterías en el tercer trimestre. Históricamente, el almacenamiento ha representado una parte menor de sus ingresos que las baterías de automoción y los vehículos eléctricos, aunque la proporción está creciendo.

"La combinación de energía solar y almacenamiento se ha convertido en la única solución para satisfacer las necesidades energéticas de los centros de datos de inteligencia artificial de Estados Unidos", declaró Yishu Yan, analista de UBS, en una rueda de prensa. "La demanda de energía de los centros de datos de IA de Estados Unidos es muy robusta, pero la energía es el mayor cuello de botella, y la energía de carga base de Estados Unidos -gas, nuclear, térmica- no crecerán mucho en los próximos cinco años"

Sin embargo, según Yan, los fabricantes chinos se enfrentan a riesgos derivados de las restricciones impuestas por Estados Unidos (link) a los proyectos que reciban créditos fiscales a la inversión y en los que participen "entidades extranjeras preocupantes", entre las que se incluye China.

SACUDIDA DEL MERCADO ENERGÉTICO

Las exportaciones chinas de baterías, incluidas las destinadas a vehículos eléctricos y almacenamiento de energía, alcanzaron la cifra récord de 66.761 millones de dólares en los 10 primeros meses del año, según datos del grupo de expertos en energía Ember. Desde 2022, las baterías han sido la tecnología limpia más lucrativa exportada por China, superando a la energía solar fotovoltaica.

Es probable que esto vuelva a crecer el año que viene, ya que la consultora Infolink prevé que los envíos mundiales de células de almacenamiento de energía podrían aumentar hasta los 800 gigavatios-hora, lo que supone un incremento de entre el 33% y el 43% respecto a las previsiones de este año.

Las exportaciones chinas de baterías de almacenamiento de energía y otras baterías no destinadas a la automoción aumentaron un 51,4% en los once primeros meses con respecto al mismo periodo del año anterior, más rápido que el crecimiento del 40,6% de las exportaciones de baterías para vehículos eléctricos, según la Alianza Estratégica para la Innovación Tecnológica de la Industria de Vehículos Eléctricos de China.

China cuenta ya con el mayor parque mundial de baterías de almacenamiento de energía -un 40% del total mundial-, impulsado en parte por los mandatos de los gobiernos locales para que los promotores añadan almacenamiento a los proyectos eólicos y solares. El almacenamiento en baterías de China superó este año su capacidad de bombeo hidráulico convencional, una tecnología geográficamente más limitada que utiliza agua almacenada detrás de presas para generar electricidad cuando es necesario.

Sin embargo, gran parte de esa capacidad de almacenamiento en baterías (link) ha permanecido inactiva porque su explotación no era rentable.

Ese modelo está cambiando con las reformas de junio que obligan a los proyectos de nueva construcción a vender su energía a través de subastas basadas en el mercado, (link) en lugar de a una tarifa fija. Como resultado, ahora es más rentable gestionar una planta de almacenamiento que se beneficia de la recarga cuando los precios son bajos (link) y de la descarga cuando los precios son altos.

Las plantas de almacenamiento de energía funcionaron más tiempo en el tercer trimestre, tras la aprobación de las reformas, alcanzando una media de 3,08 horas diarias, 0,78 horas más que un año antes y 0,23 horas más que en los tres meses anteriores, según el Consejo de Electricidad de China.

Esto ocurre en el contexto de un nuevo plan gubernamental de 35.000 millones de dólares (link) para casi duplicar el almacenamiento en baterías para 2027, así como de nuevas subvenciones a nivel provincial. Desde finales de 2024, 10 provincias chinas han puesto en marcha tarifas por capacidad -pagos especiales para que los proveedores mantengan la capacidad en espera-, además de otras subvenciones, según Jefferies.

Es "el cambio de política más decisivo para el almacenamiento de energía en más de una década", escribió Johnson Wan, analista de Jefferies, en una nota.