ดอลลาร์ออสเตรเลียยังคงอ่อนค่าหลังจากข้อมูล CPI ของจีน

• ดอลลาร์ออสเตรเลียยังคงเงียบหลังจากที่ข้อมูลดัชนีราคาผู้บริโภคของจีนถูกเผยแพร่เมื่อวันพุธ
• ดัชนี CPI ของจีนลดลง 0.4% YoY ขณะที่อัตราเงินเฟ้ออยู่ที่ 0% ในเดือนสิงหาคม
• การปรับปรุงเกณฑ์มาตรฐานการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ แนะนำว่าการจ้างงานนอกภาคเกษตรทั้งหมดในเดือนมีนาคม 2025 จะถูกปรับลดลง 911,000 ตำแหน่ง

ดอลลาร์ออสเตรเลีย (AUD) ลดลงในวันพุธเป็นวันที่สองติดต่อกัน คู่ AUD/USD ประสบปัญหาเนื่องจากดอลลาร์สหรัฐ (USD) ขยายการเพิ่มขึ้นแม้จะมีการปรับปรุงเกณฑ์มาตรฐานการจ้างงานนอกภาคเกษตรของสหรัฐฯ ซึ่งเพิ่มโอกาสที่ธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) จะเริ่มลดอัตราดอกเบี้ยในสัปดาห์หน้า

คู่ AUD/USD ยังคงขาดทุนหลังจากการเผยแพร่ดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ของจีน ซึ่งลดลง 0.4% เมื่อเทียบเป็นรายปีในเดือนสิงหาคม หลังจากที่อยู่ที่ 0% ในเดือนกรกฎาคม ความเห็นของตลาดคาดว่าจะลดลง 0.2% ในช่วงเวลาที่รายงาน อัตราเงินเฟ้อ CPI รายเดือนอยู่ที่ 0% เทียบกับ 0.4% ก่อนหน้าและการคาดการณ์การเพิ่มขึ้น 0.1%

ดอลลาร์ออสเตรเลียอาจจำกัดการลดลงของตน เนื่องจากการเกินดุลการค้าของเดือนกรกฎาคมที่แข็งแกร่ง รวมถึงตัวเลข GDP ไตรมาสที่ 2 และอัตราเงินเฟ้อที่สูงขึ้นในเดือนกรกฎาคม ทำให้ความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางออสเตรเลีย (RBA) ลดลง สัญญาซื้อขายล่วงหน้าขณะนี้กำหนดความน่าจะเป็นเกือบ 84% ว่า RBA จะคงนโยบายไว้ไม่เปลี่ยนแปลงในเดือนกันยายน ขณะที่ความน่าจะเป็นในการปรับลดอัตราดอกเบี้ย 25 จุดในเดือนพฤศจิกายนลดลงเหลือ 80% จาก 100%

อย่างไรก็ตาม แมทธิว ฮัสซัน หัวหน้าฝ่ายการคาดการณ์เศรษฐกิจมหภาคของออสเตรเลีย กล่าวว่าการฟื้นตัวของผู้บริโภคตั้งแต่กลางปี 2024 ช้า หลังจากที่ความเชื่อมั่นผู้บริโภคของ Westpac ลดลงเหลือ 95.4 ในเดือนกันยายนจาก 98.5 ในเดือนสิงหาคม ฮัสซันระบุว่าการผ่อนคลายนโยบายเพิ่มเติมอาจจำเป็น โดยคาดการณ์การปรับลดอัตราดอกเบี้ย RBA 25 จุดในเดือนพฤศจิกายน ตามด้วยการลดลงอีกสองครั้งในปี 2026

โฟกัสจะเปลี่ยนไปที่รายงานอัตราเงินเฟ้อของสหรัฐฯ ที่อาจให้ข้อมูลเพิ่มเติมเกี่ยวกับแนวโน้มของนโยบายเฟด ดัชนีราคาผู้ผลิต (PPI) ของสหรัฐฯ ในเดือนสิงหาคมมีกำหนดเผยแพร่ในวันพุธ ตามด้วยดัชนีราคาผู้บริโภค (CPI) ในวันพฤหัสบดี

ดอลลาร์ออสเตรเลียลดค่าลงขณะที่ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้นแม้จะมีโอกาสในการลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดที่เพิ่มขึ้น

• ดัชนีดอลลาร์สหรัฐ (DXY) ซึ่งวัดมูลค่าของดอลลาร์สหรัฐเมื่อเทียบกับสกุลเงินหลักหกสกุล กำลังเพิ่มขึ้นและซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 97.90 ขณะเขียน อย่างไรก็ตาม ขาขึ้นของดอลลาร์อาจถูกจำกัด เนื่องจากเทรดเดอร์คาดหวังอย่างกว้างขวางว่าจะมีการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน ซึ่งเป็นการเริ่มต้นใหม่ของวัฏจักรการผ่อนคลายของเฟด เครื่องมือ CME FedWatch แสดงให้เห็นว่ามีการตั้งราคาเกิน 93% สำหรับการปรับลดอัตราดอกเบี้ย 25 จุด (bps) โดยเฟดในการประชุมเดือนกันยายน เพิ่มขึ้นจาก 86% ในสัปดาห์ที่แล้ว
• สำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐ (BLS) รายงานเมื่อวันอังคารว่าการประมาณการเบื้องต้นของการปรับเกณฑ์มาตรฐานการจ้างงานปัจจุบัน (CES) แนะนำว่าการจ้างงานนอกภาคเกษตรทั้งหมดในเดือนมีนาคม 2025 จะถูกปรับลดลง 911,000 ตำแหน่ง หรือประมาณ 76,000 ตำแหน่งต่อเดือน ซึ่งบ่งชี้ว่าตลาดแรงงานอ่อนแอกว่าที่ประเมินไว้ก่อนหน้านี้ การปรับเกณฑ์มาตรฐานสุดท้ายจะถูกเผยแพร่ในเดือนกุมภาพันธ์ 2026 พร้อมกับการประกาศข่าวสถานการณ์การจ้างงานในเดือนมกราคม 2026
• ประธานธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) สาขาชิคาโก นายออสแตน กลูส์บี้ กล่าวในการสัมภาษณ์กับ Bloomberg TV เมื่อวันศุกร์ว่าเขายังไม่แน่ใจว่าการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนเป็นเวลาที่เหมาะสมหรือไม่ หลังจากข้อมูลการจ้างงานที่อ่อนแอ เขาเสริมว่าข้อมูลเงินเฟ้อที่สูงยังคงเป็นสาเหตุให้เกิดความกังวล และเจ้าหน้าที่เฟดคนสำคัญอาจยังไม่มั่นใจในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายน
• สำนักงานสถิติแรงงานสหรัฐ (BLS) รายงานเมื่อวันศุกร์ว่าการจ้างงานนอกภาคเกษตร (NFP) ของสหรัฐฯ เพิ่มขึ้น 22,000 ตำแหน่งในเดือนสิงหาคม ต่ำกว่าความคาดหวังของตลาดที่ 75,000 ตำแหน่ง ตัวเลขนี้ตามมาด้วยการเพิ่มขึ้น 79,000 ตำแหน่ง (ปรับจาก 73,000) ที่บันทึกไว้ในเดือนกรกฎาคม ขณะเดียวกัน อัตราการว่างงานเพิ่มขึ้นเป็น 4.3% ในเดือนสิงหาคม ตามที่คาดไว้ จาก 4.2% ก่อนหน้า รายได้เฉลี่ยต่อชั่วโมงเพิ่มขึ้น 0.3% MoM ในเดือนสิงหาคม ซึ่งสอดคล้องกับความคาดหวัง
• ดุลการค้าของจีนเพิ่มขึ้นเป็น 732.7 พันล้านหยวนในเดือนสิงหาคม จาก 705.18 พันล้านหยวนก่อนหน้า การส่งออกเพิ่มขึ้น 4.8% YoY ในเดือนสิงหาคม เทียบกับ 8% ในเดือนกรกฎาคม ขณะที่การนำเข้าสูงขึ้น 1.7% YoY ในช่วงเวลาเดียวกัน เทียบกับ 4.8% ที่บันทึกไว้ก่อนหน้า
• ดุลการค้าของออสเตรเลียเพิ่มขึ้นเป็น 7,310 ล้านเหรียญในเดือนกรกฎาคม จาก 5,366 ล้านเหรียญในเดือนก่อนหน้า เกินดุลการค้าขยายตัวเมื่อเทียบกับการคาดการณ์ว่าจะลดลงเหลือ 4,920 ล้านเหรียญ ผลิตภัณฑ์มวลรวมภายในประเทศ (GDP) เพิ่มขึ้น 0.6% เมื่อเปรียบเทียบกับไตรมาสก่อนหน้าในไตรมาสที่ 2 หลังจากการเติบโต 0.3% ในไตรมาสที่ 1 และสูงกว่าความคาดหวังที่ 0.5% ขณะเดียวกัน GDP ไตรมาสที่ 2 เพิ่มขึ้น 1.8% เมื่อเปรียบเทียบกับการเติบโต 1.4% ในไตรมาสที่ 1 และสูงกว่าความเห็นของตลาดที่คาดการณ์การเพิ่มขึ้น 1.6%
• ดัชนีราคาผู้บริโภคประจำเดือนของออสเตรเลียเพิ่มขึ้น 2.8% เมื่อเปรียบเทียบเป็นรายปีในเดือนกรกฎาคม สูงกว่าการเพิ่มขึ้น 1.9% ก่อนหน้าและการคาดการณ์ที่ 2.3%

ดอลลาร์ออสเตรเลียถอยกลับจากโซนรวมตัวรอบระดับแนวต้าน 0.6600

คู่ AUD/USD กำลังซื้อขายอยู่ที่ประมาณ 0.6580 ในวันพุธ การวิเคราะห์ทางเทคนิคของกราฟรายวันแสดงให้เห็นว่าคู่เงินยังคงอยู่ภายในรูปแบบกรอบราคาขาขึ้น ซึ่งบ่งชี้ถึงแนวโน้มขาขึ้นที่ต่อเนื่อง นอกจากนี้ คู่เงินยังอยู่เหนือค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบเอ็กซ์โพเนนเชียล (EMA) 9 วัน ซึ่งบ่งชี้ว่าโมเมนตัมราคาระยะสั้นแข็งแกร่งกว่า

แนวต้านเริ่มต้นอยู่ที่ระดับสูงสุดในรอบ 10 เดือนที่ 0.6625 ซึ่งบันทึกไว้เมื่อวันที่ 24 กรกฎาคม ตามด้วยขอบด้านบนของกรอบราคาขาขึ้นที่ประมาณ 0.6640 การทะลุผ่านโซนแนวต้านที่สำคัญนี้จะเสริมสร้างแนวโน้มขาขึ้นและสนับสนุนคู่ AUD/USD ให้เคลื่อนที่ไปยังระดับสูงสุดในรอบ 11 เดือนที่ 0.6687 ซึ่งบันทึกไว้ในเดือนพฤศจิกายน 2024

ในด้านลบ คู่ AUD/USD อาจมุ่งเป้าไปที่ EMA 9 วันที่ 0.6556 ซึ่งสอดคล้องกับขอบด้านล่างของกรอบราคาขาขึ้นที่ประมาณ 0.6550 การหลุดต่ำกว่ากรอบจะทำให้แนวโน้มขาขึ้นอ่อนแอลงและกระตุ้นให้คู่เงินทดสอบ EMA 50 วันที่ 0.6512 การลดลงเพิ่มเติมจะทำให้โมเมนตัมราคาระยะกลางอ่อนแอลงและกดดันคู่เงินให้เคลื่อนที่ไปยังบริเวณระดับต่ำสุดในรอบ 3 เดือนที่ 0.6414 ซึ่งบันทึกไว้เมื่อวันที่ 21 สิงหาคม

AUD/USD: กราฟรายวัน