ราคาทองคำยังคงใกล้ระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ท่ามกลางการเก็งการลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดและความเสี่ยงทางภูมิรัฐศาสตร์

• ทองคำดึงดูดนักลงทุนที่ซื้อในช่วงราคาต่ำในวันพุธและหยุดการปรับตัวลงจากจุดสูงสุดเป็นประวัติการณ์ในคืนที่ผ่านมา
• การเก็งการปรับลดอัตราดอกเบี้ยของเฟดและความไม่แน่นอนทางภูมิศาสตร์ยังคงทำหน้าที่เป็นแรงหนุนสำหรับโลหะมีค่า
• การปรับตัวขึ้นเล็กน้อยของดอลลาร์สหรัฐอาจจำกัดการเพิ่มขึ้นของคู่ XAU/USD ท่ามกลางสภาวะซื้อมากเกินไปอย่างรุนแรง

ทองคำ (XAU/USD) กลับตัวจากการลดลงเล็กน้อยในเซสชั่นเอเชียที่บริเวณ $3,750 และในขณะนี้ดูเหมือนว่าจะหยุดการปรับตัวลงจากจุดสูงสุดเป็นประวัติการณ์ที่แตะเมื่อวันก่อน ความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมจากธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) พร้อมกับความไม่แน่นอนทางภูมิศาสตร์ที่เกิดจากสงครามรัสเซีย-ยูเครนที่ทวีความรุนแรงขึ้นและความขัดแย้งในตะวันออกกลาง ยังคงทำหน้าที่เป็นแรงหนุนสำหรับโลหะมีค่า นอกจากนี้ การเสื่อมถอยเล็กน้อยในความเชื่อมั่นด้านความเสี่ยงทั่วโลกก็กลายเป็นอีกปัจจัยหนึ่งที่สนับสนุนสินค้าโภคภัณฑ์ที่เป็นสินทรัพย์ปลอดภัย

ในขณะเดียวกัน ดอลลาร์สหรัฐ (USD) ได้รับแรงสนับสนุนในเชิงบวกและหยุดการลดลงติดต่อกันสองวันหลังจากคำกล่าวระมัดระวังของประธานเฟด เจอโรม พาวเวลล์ เกี่ยวกับการปรับลดอัตราดอกเบี้ยที่อาจเกิดขึ้น สิ่งนี้อาจทำให้เทรดเดอร์ไม่กล้าที่จะวางเดิมพันขาขึ้นใหม่ในทองคำที่ไม่มีผลตอบแทนท่ามกลางสภาวะซื้อมากเกินไป อย่างไรก็ตาม พื้นฐานที่สนับสนุนแสดงให้เห็นว่าทางที่มีแนวโน้มต่ำที่สุดสำหรับคู่ XAU/USD ยังคงอยู่ในทิศทางขาขึ้น เนื่องจากความสนใจของตลาดในขณะนี้เปลี่ยนไปที่การเปิดเผยดัชนีราคาการใช้จ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) ของสหรัฐฯ ในวันศุกร์

ข่าวสารตลาดประจำวันที่มีผลกระทบ: ตลาดกระทิงทองคำยังคงควบคุมท่ามกลางพื้นฐานที่สนับสนุน

• เทรดเดอร์คาดหวังว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ จะปรับลดต้นทุนการกู้ยืมอีกครั้งในเดือนตุลาคมและธันวาคม หลังจากการปรับลดอัตราดอกเบี้ย 25 จุดเบสิสในเดือนนี้ ซึ่งช่วยให้ทองคำที่ไม่มีผลตอบแทนดึงดูดการซื้อในช่วงราคาต่ำในเซสชั่นเอเชียในวันพุธ
• ประธานเจอโรม พาวเวลล์ พยายามที่จะลดความคาดหวังในการปรับลดอัตราดอกเบี้ยเพิ่มเติมในเดือนข้างหน้า และกล่าวเมื่อวันอังคารว่าธนาคารกลางจำเป็นต้องรักษาสมดุลระหว่างความเสี่ยงที่แข่งขันกันของเงินเฟ้อสูงและตลาดงานที่อ่อนแอลงในการตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยในอนาคต
• พาวเวลล์เสริมว่า การผ่อนคลายอย่างมากเกินไปอาจทำให้การจัดการเงินเฟ้อไม่เสร็จสิ้นและจำเป็นต้องกลับทิศทาง ซึ่งช่วยฟื้นฟูความต้องการดอลลาร์สหรัฐหลังจากการปรับตัวลดลงติดต่อกันสองวันจากระดับสูงกว่า 1 สัปดาห์ และอาจจำกัดโลหะมีค่า
• นาโต้เตือนรัสเซียเมื่อวันอังคารว่าจะใช้เครื่องมือทางทหารและไม่ใช่ทางทหารทั้งหมดที่จำเป็นในการป้องกันตนเอง ซึ่งเป็นผลมาจากการยั่วยุขนาดใหญ่ของรัสเซียล่าสุดและการละเมิดอากาศของสมาชิกนาโต้ ได้แก่ เอสโตเนีย โปแลนด์ และโรมาเนีย
• ในขณะเดียวกัน อิสราเอลยังคงดำเนินการโจมตีทางทหารในกาซา รายงานจากสหประชาชาติที่เพิ่งเผยแพร่พบว่ารัฐบาลอิสราเอลมีเจตนาที่ชัดเจนในการสร้างการควบคุมถาวรเหนือกาซาและรับประกันความเป็นส่วนใหญ่ของชาวยิวในเวสต์แบงก์ที่ถูกยึดครอง
• สิ่งนี้เพิ่มความกังวลเกี่ยวกับความขัดแย้งในภูมิภาคที่กว้างขึ้นในตะวันออกกลางและทำให้ความเสี่ยงทางภูมิศาสตร์ยังคงมีอยู่ ซึ่งกลายเป็นอีกปัจจัยหนึ่งที่สนับสนุนสินค้าโภคภัณฑ์ที่เป็นสินทรัพย์ปลอดภัย เทรดเดอร์ในขณะนี้มองไปที่ข้อมูลการขายบ้านใหม่จากสหรัฐฯ เพื่อเป็นแรงผลักดันใหม่
• ปฏิทินเศรษฐกิจของสหรัฐฯ ในสัปดาห์นี้ยังมีการประกาศ GDP ไตรมาสที่ 2 และยอดคำสั่งซื้อสินค้าคงทนในวันพฤหัสบดี ตามด้วยดัชนีราคาการใช้จ่ายเพื่อการบริโภคส่วนบุคคล (PCE) ของสหรัฐฯ ในวันศุกร์ ข้อมูลเหล่านี้จะขับเคลื่อนดอลลาร์สหรัฐและคู่ XAU/USD ในระยะสั้น

ทองคำจำเป็นต้องหาการยอมรับเหนือ $3,800 เพื่อสนับสนุนกรณีการเคลื่อนไหวสูงขึ้นเพิ่มเติม

การวิ่งขึ้นอย่างรุนแรงล่าสุดได้ฝ่าฝืนสภาวะซื้อมากเกินไป และการเกิดขึ้นของการซื้อในช่วงราคาต่ำในวันพุธแสดงให้เห็นว่าทางที่มีแนวโน้มต่ำที่สุดสำหรับราคาทองคำยังคงอยู่ในทิศทางขาขึ้น อย่างไรก็ตาม การล้มเหลวในคืนที่ผ่านมาเหนือระดับ $3,800 อาจถูกมองว่าเป็นสัญญาณแรกของการหมดแรงขาขึ้นที่อาจเกิดขึ้น ดังนั้น การขายตามมาที่ต่ำกว่าเซสชั่นเอเชียที่บริเวณ $3,750 อาจเปิดเผยโซนแนวรับที่ $3,710-$3,700

ระดับหลังนี้ควรทำหน้าที่เป็นฐานที่แข็งแกร่งสำหรับราคาทองคำ ซึ่งหากถูกทำลายอย่างเด็ดขาด ควรเปิดทางให้เกิดการขาดทุนที่ลึกลงไป ในขณะนี้ ตลาดกระทิงทองคำอาจรอการเคลื่อนไหวที่ยั่งยืนและการยอมรับเหนือระดับ $3,800 ก่อนที่จะวางตำแหน่งสำหรับการขยายแนวโน้มขาขึ้นที่มีการจัดตั้งอย่างดีในช่วงเดือนที่ผ่านมา