Lucro da Hope Bancorp no 3º Trimestre Cresce 16% com Expansão de Margem

A Hope Bancorp (NASDAQ: HOPE) reportou lucros mais elevados no terceiro trimestre de 2026, à medida que a expansão da margem financeira líquida, os menores custos de captação e o fortalecimento das receitas com tarifas fizeram a receita crescer mais rápido do que as despesas. O banco também detalhou o impacto financeiro esperado da aquisição das operações de banco comercial do MANUBANK, concluída logo após o encerramento do trimestre e já incluída em suas projeções para o ano todo.

O lucro líquido subiu 16% em relação ao mesmo período do ano anterior e 8% frente ao segundo trimestre, atingindo US$ 35,6 milhões, ou US$ 0,28 por ação diluída. Excluindo itens relacionados à fusão e outros itens não recorrentes, o lucro líquido aumentou 19% na comparação anual, para US$ 37,5 milhões, ou US$ 0,29 por ação diluída.

A receita líquida antes de provisões foi de US$ 54,7 milhões, alta de 21% na comparação anual e de 11% em relação ao trimestre anterior. Excluindo itens não recorrentes, a métrica não GAAP somou US$ 57,3 milhões.

Expansão da margem e crescimento das tarifas sustentam a receita

A receita líquida de juros aumentou 7% em relação ao mesmo período do ano anterior e 5% em relação ao trimestre anterior, alcançando US$ 135,4 milhões. A margem financeira líquida alcançou 3,02%, com alta de seis pontos-base na comparação trimestral e de 13 pontos-base na comparação anual, sustentada por maiores rendimentos de ativos rentáveis e por um mix de captação mais favorável. O rendimento médio sobre empréstimos subiu cinco pontos-base em relação ao segundo trimestre, para 5,78%, enquanto o custo total de depósitos recuou de 2,60% para 2,58%.

A receita de não juros saltou 44% na comparação anual e 17% no trimestre, para US$ 22,1 milhões. O avanço refletiu tarifas mais elevadas cobradas de clientes, ganhos com vendas de empréstimos da Small Business Administration (SBA) e US$ 3,1 milhões em ganhos líquidos com outras vendas de empréstimos, parcialmente compensados por uma queda trimestral de US$ 1,2 milhão nos ganhos com vendas de títulos disponíveis para venda. A Hope Bancorp vendeu US$ 72 milhões em empréstimos da SBA durante o trimestre e registrou um ganho líquido de US$ 4,7 milhões.

As despesas com não juros no padrão GAAP subiram 4% em relação ao segundo trimestre e 6% na comparação anual, somando US$ 102,8 milhões, o que inclui US$ 2,7 milhões em custos relacionados à fusão. Excluindo itens não recorrentes, as despesas ficaram em US$ 100,1 milhões, um aumento de 4% em ambas as comparações. O índice de eficiência ajustado melhorou para 63,6%, ante 65,2% no trimestre anterior e 67,6% no mesmo período do ano passado. A empresa afirmou ter gerado alavancagem operacional positiva em todos os trimestres de 2026 até setembro.

Depósitos crescem à medida que depósitos a prazo recuam

O total de depósitos atingiu US$ 16,1 bilhões em 30 de setembro, uma alta de 1,5% em relação ao trimestre anterior e de 2% na comparação anual. A média dos depósitos à vista sem juros aumentou 4% frente ao trimestre anterior, enquanto os depósitos com juros sem prazo de vencimento subiram 5% e os depósitos a prazo caíram 3%.

Com base na posição de fim de período, todos os depósitos sem prazo fixo cresceram 6% na comparação trimestral e os depósitos a prazo recuaram 5%. Os depósitos a prazo representaram 37% do total de depósitos, caindo em relação aos 40% registrados um ano antes, refletindo a redução planejada pelo banco do funding de maior custo.

O total bruto de empréstimos cresceu 1% em relação ao trimestre anterior e 3% na comparação anual, chegando a US$ 15,1 bilhões. Os empréstimos comerciais e industriais e o crédito imobiliário residencial lideraram o crescimento, parcialmente compensados pelo menor saldo em imóveis comerciais. O índice de empréstimos sobre depósitos recuou para 93,8%, ante 94,7% no final do segundo trimestre.

Métricas de crédito permanecem estáveis

Os ativos inadimplentes caíram 4% em relação ao trimestre anterior, para US$ 108 milhões, equivalentes a 0,57% do total de ativos. Os empréstimos sob alerta ficaram praticamente estáveis em relação ao trimestre anterior, em US$ 335 milhões, ou 2,22% dos empréstimos a receber, mas caíram 10% em relação ao ano anterior.

As perdas líquidas com crédito caíram para US$ 7 milhões, ou 0,19% anualizados dos empréstimos médios, ante US$ 9 milhões e 0,24% no segundo trimestre. A provisão para perdas com crédito aumentou de US$ 6,8 milhões para US$ 8,6 milhões, refletindo principalmente a expansão da carteira de empréstimos. A reserva para perdas com crédito totalizou US$ 154,3 milhões, mantendo a cobertura em 1,03% dos empréstimos a receber.

Os empréstimos para imóveis comerciais (CRE) somaram US$ 8,5 bilhões, com uma relação entre valor do empréstimo e valor do imóvel (LTV) média ponderada de 47%. A apresentação destacou que a maioria dos empréstimos imobiliários comerciais conta com regresso total e garantias pessoais.

Aquisição do MANUBANK expande depósitos e liquidez

A Hope Bancorp concluiu a aquisição da Unidade de Banco Comercial do SMBC MANUBANK em 1º de outubro. Após uma posterior venda de empréstimos da SBA, o negócio adquirido contribuiu com US$ 2,0 bilhões em empréstimos e US$ 2,6 bilhões em depósitos. O banco também recebeu uma liquidação financeira líquida estimada em US$ 307 milhões em dinheiro, sujeita a ajustes, e adquiriu uma conta de fundos federais remunerados de US$ 65 milhões.

Em base pro forma, a empresa combinada apresentou US$ 17,1 bilhões em empréstimos e US$ 18,7 bilhões em depósitos, resultando em uma relação empréstimo/depósito de 91,5%. A transação reduzirá os depósitos a prazo para 33% dos depósitos combinados, ante 37% da Hope Bancorp de forma autônoma (standalone), além de diminuir o custo de depósitos combinado em cerca de cinco pontos-base.

A administração estimou as despesas com não juros anualizadas do MANUBANK em US$ 136 milhões e prevê uma taxa de execução de cerca de US$ 78 milhões após a implementação total das reduções de custos, o equivalente a uma economia superior a 40%. A Hope Bancorp projeta cerca de US$ 8 milhões em custos de fusão pós-impostos no quarto trimestre de 2026 e aproximadamente US$ 7 milhões em 2027. A conversão dos sistemas centrais está planejada para o quarto trimestre de 2027.

Espera-se que a aquisição reduza o índice de capital principal Tier 1 (CET1) em aproximadamente 200 pontos-base, resultando em um índice pro forma de cerca de 10,20% em relação à posição individual da Hope Bancorp em 30 de setembro. Antes da transação, o índice CET1 era de 12,25%, o índice de capital total era de 13,92% e o índice de patrimônio líquido tangível não GAAP era de 9,28%. O banco manteve seu dividendo trimestral por ação ordinária em US$ 0,14.

Projeção para o ano todo inclui operações adquiridas

Para o ano de 2026, a administração espera que o total bruto de empréstimos ao final do período cresça cerca de 15% em relação aos US$ 14,8 bilhões relatados no final de 2025, refletindo tanto o crescimento orgânico quanto os saldos adquiridos do MANUBANK.

A receita total, definida como a receita líquida de juros somada à receita de não juros e excluindo itens não recorrentes, deve aumentar aproximadamente de 16% a 18% na comparação com 2025. A receita líquida antes de provisões, excluindo itens não recorrentes, deve crescer cerca de 23% a 25%. Ambas as previsões incluem a contribuição antecipada do MANUBANK no quarto trimestre.

As perspectivas permanecem dependentes das condições macroeconômicas, incluindo variações nas taxas de juros de mercado, políticas comerciais globais e dos EUA, instabilidade geopolítica e tensões internacionais. A empresa também identificou atrasos na integração, maiores custos de transação, evasão de depósitos, perda de clientes e interrupção no relacionamento com funcionários ou clientes como riscos para a concretização dos benefícios esperados da aquisição do MANUBANK.