CPUs de Servidor Também Enfrentam Corrida por Suprimentos? Intel, AMD Buscam Acordos de Fornecimento de Longo Prazo com Clientes Chineses

TradingKey - O aperto na relação entre oferta e demanda trazido pela construção da infraestrutura de IA pode estar se espalhando das GPUs para o mercado de CPUs para servidores.

De acordo com a Reuters, citando fontes familiarizadas com o assunto, a Intel ( INTC) e a AMD ( AMD) estão negociando recentemente acordos de fornecimento de longo prazo com fabricantes chineses de servidores e grandes clientes. Ao contrário dos pedidos tradicionais, esses acordos definem principalmente volumes de compra futuros, em vez de preços de transação fixos. A maioria dos contratos cobre um período de fornecimento de cerca de um ano, mas alguns clientes já começaram a discutir acordos de aquisição para dois anos ou até mais.

Essa mudança reflete uma alteração na dinâmica de oferta e demanda do mercado de CPUs para servidores. Nos últimos anos, a maior escassez do setor de IA concentrou-se nas GPUs, mas agora, com a implantação acelerada de servidores de IA, sistemas de armazenamento, equipamentos de rede e clusters de inferência, a demanda por CPUs para servidores — como um componente vital da infraestrutura geral de data centers — está subindo no mesmo ritmo.

Fontes do setor apontaram que um número crescente de projetos de data centers exige não apenas grandes quantidades de aceleradores de IA, mas também CPUs de alto desempenho para lidar com tarefas como controle de servidores, gerenciamento de armazenamento, programação de rede e inferência. Como resultado, a onda de investimentos em IA está começando a levar toda a cadeia do setor de data centers a um estado de equilíbrio apertado.

Fontes revelaram que, desde o início deste ano, os aumentos acumulados de preços para determinados produtos de CPUs para servidores no mercado chinês ultrapassaram 40%, com altas em um único mês superando 10% para alguns modelos. Enquanto isso, os prazos de entrega também aumentaram significativamente. Relatórios anteriores indicaram que a Intel havia notificado alguns clientes chineses de que os prazos de entrega de alguns de seus produtos de CPUs para servidores poderiam chegar a até seis meses.

O CEO da Intel, Lip-Bu Tan, declarou em abril deste ano que a demanda pelos processadores de servidor Xeon da empresa continua a superar a oferta, e revelou que vários contratos de fornecimento de longo prazo foram assinados no primeiro trimestre, incluindo um acordo de cooperação plurianual com o Google. O mercado espera que a oferta e a demanda de CPUs para servidores também sejam um foco fundamental quando a Intel divulgar seus resultados trimestrais esta semana.

A AMD também está otimista em relação a essa perspectiva de mercado. A empresa havia elevado anteriormente sua previsão para o tamanho do mercado global de CPUs para servidores até 2030 para mais de US$ 120 bilhões, acreditando que as aplicações de IA de próxima geração, como a IA Agêntica (Agentic AI), continuarão a impulsionar a demanda de data centers por processadores de alto desempenho.

A AMD planeja anunciar seus resultados trimestrais mais recentes no início de agosto, e o mercado também focará nos pedidos de sua divisão de servidores e no planejamento futuro de capacidade.

Como um dos maiores mercados de servidores do mundo, a China continua a avançar na construção de data centers, clusters de computação de IA e várias infraestruturas de poder computacional. Embora as GPUs de IA avançadas ainda estejam sujeitas às restrições de exportação dos EUA, a crescente demanda por poder computacional continua a manter a aquisição de CPUs para servidores em níveis elevados.

Com o aumento do poder de barganha dos fornecedores e a crescente popularização dos acordos de aquisição de longo prazo, o mercado de CPUs para servidores apresenta uma trajetória de desenvolvimento semelhante à dos mercados anteriores de HBM e DRAM. O aperto na relação entre oferta e demanda trazido pela IA se expandiu ainda mais, passando dos chips de aceleração para todo o ecossistema de hardware de data centers.