TradingKey デイリーマーケットブリーフ：オラクル、好決算を受けて10%近く上昇。IEA、過去最大となる4億バレルの戦略石油備蓄放出を承認。

市場動向の追跡

3月11日（水）の米主要株価指数はまちまちの結果となった。 S&P 500 は0.08%下落して6,775.8となった一方、 Nasdaq Composite は0.08%上昇して22,716.14、 ダウ工業株30種平均 は0.61%下落して47,417.27となった。

エンタープライズ・ソフトウェアおよびクラウドコンピューティング部門では、Microsoft (MSFT) は0.22%安の404.88ドルで取引を終えた。IBM (IBM) は0.53%下落して248.87ドルとなり、いずれもOracle Corporation (ORCL) を下回るパフォーマンスとなった。

データベースおよびクラウドサービスプロバイダーのOracle Corporationは、クラウドおよびAI部門の力強い成長と長期的な売上高見通しの上方修正を受け、第3四半期決算の利益と売上高がともに市場予想を上回り、9.18%急騰して163.12ドルで引けた。投資家は、同社の大規模なAIデータセンター・プロジェクトの進捗にも注目している。

Oracleが発表した売上高は22%増加し、クラウド部門の売上高は44%急増した。同社はまた、5,530億ドルの受注残高を明らかにし、2027年の見通しに楽観的な見解を示した。さらに、今年すでに発表されたもの以外に追加の債券発行計画はないとしており、これが投資家による買いの主な原動力となった可能性がある。水曜日の同社株の出来高は7,900万株に達し、直近3カ月の平均である3,010万株を約162%上回った。1986年のIPO以来、その株価は257,656%急騰している。

事業転換以来、OracleはAIインフラ支出の代名詞となっており、予想を上回る決算内容は米株式投資家に安堵感を与えた。しかし、投資家が同社の過剰なAI支出を懸念し続けていることから、Oracleの株価は年初来で依然として16%以上下落している。

市場ヘッドライン

米インフレの沈静化が続く。 2月の米CPIは前年同月比2.4%上昇、コアCPIは2.5%上昇となり、ほぼ5年ぶりの低い伸びを記録した。しかし、中東紛争に伴う石油、ガソリン、肥料のコスト上昇を受け、Citigroup (C) は、短期的なエネルギー価格によるインフレ押し上げ圧力が3月のデータに現れると指摘した。市場では、米連邦準備理事会（FRB）が来週の政策決定会合で金利を据え置くと概ね予想されている。

トランプ氏、対イラン軍事作戦は終結に近づいていると発言。 トランプ氏は、原油価格高騰を緩和するため、戦略石油備蓄を「わずかに」放出すると述べた。イランは「相互報復」から「連続攻撃」に移行したと主張し、米海軍がイラン近海から「逃走」したと断言。ホルムズ海峡で2隻の船舶を攻撃したことを認め、米国とその同盟国に通航権はないと改めて主張した。トランプ氏はイランが海峡に機雷を敷設したとは考えておらず、米国がイランの機雷敷設艦をほぼすべて破壊したと主張している。一方、米軍は軍事目的で使用されるイランの民間港を攻撃すると警告した。米軍の予備調査ではイランの学校を「誤って攻撃した」と断定され、ホワイトハウスは調査が継続中であると述べている。

イラン大統領、終戦に向け3つの条件を提示、米イスラエルに賠償要求。 イランのマスード・ペゼシュキアン大統領は、現在の戦争を終結させる唯一の方法は、イランの正当な権利を認め、戦争賠償金を支払い、国際社会が将来の侵略に対して確固たる保証を提供することであると述べた。

IEA、原油備蓄の放出を承認。過去最大の4億バレル規模で、2022年の2倍以上に。 米国は来週から1億7,200万バレルの石油放出を開始する。ドイツは約2,000万バレル、英国は1,350万バレルの原油備蓄を放出し、フランスも数日中に放出を調整すると述べた。日本は来週月曜日に先んじて行動する予定で、高市早苗首相は早ければ3月16日に約8,000万バレルの戦略石油備蓄を放出すると発表した。トランプ氏は、IEAによる戦略石油備蓄の放出は原油価格を大幅に押し下げるだろうが、米国が早期にイランを離れることはないと述べた。

ホルムズ海峡の混乱：追跡10日目、通過したタンカーはわずか3隻。 Morgan Stanley (MS) が3月10日に発表した日次追跡レポートによると、同日、ホルムズ海峡を経由してペルシャ湾から出港した原油・石油製品タンカーはわずか3隻で、LNGやLPG船の通過はゼロだった。通常時の約35隻と比較して、事態が大幅に緩和する兆候は見られない。さらに、ホルムズ海峡の封鎖にもかかわらず、イランの原油輸出は逆行して増加している。Kplerのデータによると、過去6日間のイランの1日平均原油積み込み量は210万バレルに達し、開戦前の2月の水準である200万バレルを上回った。

売買代金上位10銘柄

下表は、市場で最も活発に取引されている10銘柄をリストアップしたものである。膨大な取引量と高い流動性を備えたこれらの銘柄は、世界の市場動向を把握するための重要な指標となっている。