FOKUS 6-BP setzt Rückkauf aus, um Schulden abzubauen, was die Aktie um über 4% fallen lässt

- von Stephanie Kelly und Shadia Nasralla

LONDON, 10. Feb (Reuters) - BP BP.L setzte sein Aktienrückkaufprogramm aus und nahm rund 4 Milliarden USD an Wertberichtigungen auf seine erneuerbaren Energien und Biogasanlagen vor, was den Aktienkurs am Dienstag um bis zu 5,7 Prozent fallen ließ, während sich der Ölkonzern auf einen neuen CEO vorbereitete , der das Ruder übernehmen sollte.

BP, dessen neue CEO Meg O'Neill im April ihren Dienst antreten wird, sagte, dass es Geld von Rückkäufen auf die Reduzierung seiner Schulden verlagern und Investitionen in Öl- und Gasprojekte, von denen es bessere Erträge erwartet, neu ausrichten werde.

Die Analysten von Berenberg waren von der Streichung der Rückkäufe nicht überrascht, sagten aber, dass der Markt dies als negativ auffasste, während BP sein Versprechen aufgab, 30 bis 40 Prozent seines operativen Cashflows in Form von Dividenden und Rückkäufen auszuzahlen.

Die Analysten von RBC und Barclays erklärten, dass die Abschaffung der Rückkäufe angesichts der Verschuldung des Unternehmens der richtige Schritt sei.

Die Aktien sanken imMittagshandel um 4,2 Prozent, während der breiter gefasste Index der europäischen Energieunternehmen .SXEP um 0,5 Prozent nachgab. Zuvor waren die Aktien um bis zu 5,7% gefallen.

BP PAUSIERT RÜCKKÄUFE UND REDUZIERT SCHULDENLAST

Der Ölkonzern reduzierte seine Nettoverschuldung von 26 Milliarden USD im Vorquartal auf 22 Milliarden USD und bekräftigte sein Ziel von 14 bis 18 Milliarden USD bis 2027.

Analysten hatten die Aussicht geäußert, dass die Rückkaufprogramme der europäischen Ölkonzerne aufgrund der niedrigeren Öl- und Gaspreise zurückgehen könnten. Das norwegische Unternehmen Equinor (link) hat sein Rückkaufprogramm letzte Woche um 70 Prozent gekürzt, während Shell (link) SHEL.L und Exxon XOM.N an ihren Rückkäufen festhalten.

BP hatte in den letzten drei Monaten Aktien im Bewertung von 750 Mio. Dollar zurückgekauft und hat nach Angaben der LSEG seit dem zweiten Quartal 2021 alle drei Monate Aktien zurückgekauft.

Der bereinigte Gewinn zu Wiederbeschaffungskosten oder der bereinigte Nettogewinn des Unternehmens lag im vierten Quartal bei 1,54 Milliarden USD und damit 32 Prozent höher als im Vorjahr.

RÜCKBESINNUNG AUF ÖL UND GAS

Vor einem Jahr, unter dem damaligen CEO Murray Auchincloss, kündigte BP eine Rückbesinnung auf Kohlenwasserstoffe an, um die Rentabilität zu verbessern, nachdem der Vorgänger Bernard Looney einen unglücklichen Ausflug in die erneuerbaren Energien unternommen hatte.

In einem FOKUS zum brasilianischen Bumerangue (link), dem größten Kohlenwasserstofffund seit 25 Jahren, schätzte BP, dass dort 8 Milliarden Barrel an Flüssigkeiten lagern, die sich in Öl und Kondensat aufteilen.

Das Unternehmen erklärte, dass es plant, gegen Ende des Jahres Erkundungsbohrungen durchzuführen. Die Analysten der Citi schätzen, dass etwa 25-40 Prozent der Ressourcen erschlossen werden können.

SCHREIBT KOHLENSTOFFARME PROJEKTE AB

BP hatte zuvor (link) bis 5 Milliarden Dollar an Wertminderungen angekündigt und nannte am Dienstag seine Solareinheit Lightsource bp (link), die US-Biogaseinheit Archaea und das Offshore-Windgeschäft als Hauptgründe. BP kaufte Archaea im Jahr 2022 für 4,1 Milliarden Dollar.

"Ich mag es wirklich nicht, Wertminderungen vorzunehmen. Ich bin mir sehr bewusst, dass es sich um das Kapital unserer Aktionäre wird gehandelt, aber das sind die buchhalterischen Konsequenzen der Disziplin, die wir in unserem Unternehmen an den Tag legen", sagte Finanzchefin Kate Thomson in einem Telefonat mit Reuters. "Wir haben die Zahl der Anlagen, die wir vorantreiben, sehr stark eingeschränkt."

Thomson und Interims-CEO Carol Howle lehnten es ab, weitere Einzelheiten zu nennen, sagten aber, dass die Wertminderungen es BP ermöglichen, in Anlagen zu investieren, die die besten Erträge versprechen.