Northern Oil and Gas steigt nach dem Verkauf von Wandelschuldverschreibungen im Bewertung von 175 Mio. Dollar

13. Jun - Aktien von Northern Oil and Gas NOG.N steigen vorbörslich um 4,3% auf 32,50 Dollar, nachdem das Unternehmen mehr Kapital als geplant aufgenommen hat

NOG-Aktien steigen auch, weil die Rohölpreise nach den israelischen Angriffen auf den Iran in die Höhe schnellen O/R

Das in Minnetonka, Minnesota, ansässige Unternehmen kündigte am späten Donnerstag an, dass (link) seine 3,625%-Wandelanleihe mit Fälligkeit 2029 für 175 Mio. Dollar neu auflegt und bepreist

Das Emissionsvolumen wurde von 150 Mio. Dollar aufgestockt; der anfängliche Wandlungspreis von 37,06 Dollar entspricht einem Aufschlag von 19 Prozent auf den letzten Schlusskurs der Aktie

Die neuen Anleihen gehören zur gleichen Serie von 500 Mio. Dollar, die erstmals im Oktober 2022 ausgegeben wurden

Das Unternehmen plant, den Nettoemissionserlös für allgemeine Zwecke zu verwenden, zunächst für die teilweise Rückzahlung des Revolvers

Das Unternehmen will außerdem ~14,8 Mio. Dollar des Erlöses zur Finanzierung von Capped Calls, Derivatetransaktionen zur Abmilderung der Verwässerung der Aktionäre, und bis zu 35 Mio. Dollar für den Rückkauf von 1,1 Mio. seiner Aktien verwenden

NOG, mit einer Marktkapitalisierung von rund 3 Milliarden Dollar, gibt an, dass seine Hauptstrategie darin besteht, nicht-operative Minderheitsbeteiligungen und Mineralien in den wichtigsten Kohlenwasserstoff produzierenden Becken in den USA zu erwerben und in diese zu investieren .

Bis Donnerstag sind die NOG-Aktien im Jahresverlauf um 16 Prozent gefallen

Die durchschnittliche Bewertung von 10 Analysten lautet "Kaufen" mit einem mittleren Kursziel von 34 Dollar, gemäß den neuesten LSEG-Daten